Το proof-of-reserves της Binance σηκώνει κόκκινες σημαίες: Αναφορά

Οι προσπάθειες της Binance να βελτιώσει τη διαφάνεια των αποθεμάτων της εξέθεσαν επίσης κόκκινες σημαίες στα οικονομικά του χρηματιστηρίου κρυπτογράφησης, σύμφωνα με ειδικούς λογιστών και οικονομικών διαβουλεύσεις από την Wall Street Journal. 

Όπως σημειώθηκε από ένα πρώην μέλος του Συμβουλίου Χρηματοοικονομικών Λογιστικών Προτύπων (FASB) και διευθυντής επενδύσεων, η έκθεση που δημοσιεύθηκε από την ελεγκτική εταιρεία Mazars δεν φέρνει εμπιστοσύνη στους επενδυτές για τα οικονομικά του χρηματιστηρίου, καθώς δεν έχει πληροφορίες σχετικά με την ποιότητα των εσωτερικών ελέγχων και τον τρόπο ρευστοποίησης των συστημάτων του περιουσιακά στοιχεία για την κάλυψη δανείων περιθωρίου.

Μια άλλη κόκκινη σημαία που έθεσαν οι πηγές της εφημερίδας αφορά την έλλειψη πληροφοριών για την εταιρική δομή της Binance. Σύμφωνα με την έκθεση, ο επικεφαλής στρατηγικής της Binance, Πάτρικ Χίλμαν, δεν μπόρεσε να δώσει το όνομα της μητρικής εταιρείας της Binance, δεδομένου ότι βρισκόταν σε μια εταιρική αναδιοργάνωση για σχεδόν δύο χρόνια.

Επισημάνθηκαν επίσης οι διαφορές μεταξύ των συνολικών υποχρεώσεων Bitcoin. Αποδεικτικά επιφύλαξης της ανταλλαγής δείχνει ότι η Binance είχε εξασφαλίσει κατά 97% εάν εξαιρεθούν τα περιουσιακά στοιχεία που δανείστηκαν σε χρήστες μέσω δανείων ή λογαριασμών περιθωρίου, γεγονός που δείχνει ότι δεν επιτεύχθηκε η αναλογία αποθεματικών προς τα περιουσιακά στοιχεία πελατών 1:1. Η επιστολή του Mazars αναφέρει για τη διαφορά:

«Διαπιστώσαμε ότι η Binance είχε εξασφαλίσει κατά 97% χωρίς να ληφθούν υπόψη τα εκτός πεδίου ενεργητικού που είχαν δεσμευτεί από πελάτες ως εξασφάλιση για τα Περιουσιακά Στοιχεία εντός Πεδίου που δανείστηκαν μέσω του περιθωρίου και της προσφοράς υπηρεσίας δανείων με αποτέλεσμα αρνητικά υπόλοιπα στην Έκθεση Ευθύνης Πελατών. Με τη συμπερίληψη των περιουσιακών στοιχείων εντός πεδίου που δανείστηκαν σε πελάτες μέσω περιθωρίου κέρδους και δανείων τα οποία καλύπτονται από υπερασφάλειες από περιουσιακά στοιχεία εκτός πεδίου εφαρμογής, διαπιστώσαμε ότι η Binance είχε εξασφαλίσει κατά 101%.

John Reed Stark, Senior Lecturing Fellow στη Νομική Σχολή του Πανεπιστημίου Duke και πρώην επικεφαλής στο Office of Internet Enforcement for the Securities Exchange Commission (SEC), δήλωσε σε μια ανάρτηση στο Twitter σχετικά με τα αποθεματικά της Binance:

«Η έκθεση «απόδειξη αποθεματικού» της Binance δεν αναφέρεται στην αποτελεσματικότητα των εσωτερικών οικονομικών ελέγχων, δεν εκφράζει γνώμη ή συμπέρασμα διασφάλισης και δεν εγγυάται τους αριθμούς. Εργάστηκα στο SEC Enforcement για 18+ χρόνια. Έτσι ορίζω την κόκκινη σημαία».

Μετά την κατάρρευση του FTX, η Binance κυκλοφόρησε τον περασμένο μήνα ένα σύστημα απόδειξης αποθεμάτων που επιτρέπει στους χρήστες να επαληθεύουν τα περιουσιακά τους στοιχεία χρησιμοποιώντας ένα δέντρο Merkle. Η πρωτοβουλία όμως ήταν χαρακτηρίστηκε «άσκοπο» από τους αντιπάλους καθώς δεν συμπεριέλαβε υποχρεώσεις. 

Η Mazars αποκάλυψε την έκθεση ελέγχου για τα αποθέματα Bitcoin της Binance στις 7 Δεκεμβρίου. Σύμφωνα με τη διεθνή εταιρεία ελέγχου, το χρηματιστήριο κρυπτογράφησης κατέχει τον έλεγχο των 575,742.42 Bitcoin των πελατών του, αξίας 9.7 δισεκατομμυρίων δολαρίων τη στιγμή της έκθεσης. Σύμφωνα με τη μεθοδολογία, «η Binance ήταν 101% εξασφαλισμένη», ανέφερε η εταιρεία.

Το εύρος της έκθεσης περιλάμβανε τη θέση των πελατών, τις επιλογές, το περιθώριο, τα συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης, τη χρηματοδότηση, το δάνειο και τους λογαριασμούς κέρδους για το Bitcoin και το τυλιγμένο Bitcoin (WBTC). Εκτός από το δίκτυο Bitcoin, το BTC τυλιγμένο σε Ethereum, BNB Chain και BNB Smart Chain συμπεριλήφθηκαν επίσης στην έρευνα, Ο Cointelegraph ανέφερε.