Μικρές κεφαλαιοποιήσεις κάτω από τη λογιστική αξία και την πληρωμή μερισμάτων

Αυτές οι 5 εταιρείες μικρής κεφαλαιοποίησης φαίνεται να ταιριάζουν στο προφίλ μιας μετοχής αξίας όπως ορίζεται γενικά από Ο Μπέντζαμιν Γκράχαμ στο κλασικό του έργο Ο Έξυπνος Επενδυτής. Οι μετοχές δεν ταιριάζουν απόλυτα, φυσικά, αλλά πιθανότατα πλησιάζουν αρκετά ώστε να αξίζουν περαιτέρω εξέταση.

Century Communities Inc (NYSE: CCS) είναι μια κατασκευαστική εταιρεία κατοικιών με εταιρική έδρα στο Greenwood Village του Κολοράντο. Η εταιρεία κατασκευάζει και πουλά μονοκατοικίες, διαμερίσματα και αρχοντικά σε όλη τη χώρα.

Η μετοχή διαπραγματεύεται με τον εξαιρετικά χαμηλό δείκτη τιμής-κέρδους 3.78, υποδεικνύοντας (πιθανώς) πόσο λίγοι επενδυτές αισθάνονται αισιόδοξοι για τον τομέα της κατασκευής κατοικιών αυτή τη στιγμή. Το Century είναι διαθέσιμο για αγορά με έκπτωση 11% από τη λογιστική του αξία, επίσης ένδειξη γενικής αποφυγής από τα funds Wall Steet.

Τα κέρδη το 2022 αυξήθηκαν κατά 10% και τα τελευταία 5 χρόνια η αύξηση του EPS ανέρχεται στο 49.30%. Τα ίδια κεφάλαια είναι μεγαλύτερα από το ποσό του μακροπρόθεσμου χρέους. Ο μέσος ημερήσιος όγκος είναι σχετικά χαμηλός για τίτλους εισηγμένους στο NYSE στις 310,000 μετοχές. Το short float 6% είναι υψηλότερο από τις περισσότερες μετοχές που είναι εισηγμένες στο χρηματιστήριο.

Η Century Communities πληρώνει μέρισμα 1.53%.

Eneti Inc (NYSE: NETI) είναι μια ναυτιλιακή εταιρεία με έδρα το Μονακό. Σύμφωνα με την ιστοσελίδα της εταιρείας, η πρόθεσή της είναι να «μετάβαση από τη δραστηριότητα της μεταφοράς ξηρών εμπορευμάτων χύδην και προς τη θαλάσσια ανανεώσιμη ενέργεια, συμπεριλαμβανομένης της επένδυσης στην επόμενη γενιά σκαφών εγκατάστασης ανεμογεννητριών».

Με αναλογία τιμής-κέρδους 8, η μετοχή διαπραγματεύεται μόλις το 54% της λογιστικής της αξίας. Τα ίδια κεφάλαια υπερβαίνουν κατά πολύ το μακροπρόθεσμο χρέος και η τρέχουσα αναλογία είναι 4.50. Τα κέρδη ανά μετοχή του 2022 ήταν +101% και το ρεκόρ της τελευταίας 5ετίας είναι +15.50%. Η Eneti διαπραγματεύεται ελαφρά με μέσο ημερήσιο όγκο 268,000 μετοχών.

Η εταιρεία καταβάλλει μέρισμα ,40%.

Flushing Financial Corporation (NASDAQNDAQ
: FFIC) είναι μια περιφερειακή τράπεζα της Νέας Υόρκης με υποκαταστήματα στο Κουίνς, στο Μπρούκλιν, στο Μανχάταν και στο Λονγκ Άιλαντ. Διαπραγματεύεται με έκπτωση 9% από τη λογιστική αξία με αναλογία τιμής-κέρδους 7.95. Η αύξηση του EPS πέρυσι ήταν 119% και για την τελευταία 5ετία 3.00%.

Η τιμή προς την ελεύθερη ταμειακή ροή είναι 8.86 και αυτό είναι άλλο ένα μικρό ανώτατο όριο όπου το ποσό του μακροπρόθεσμου χρέους είναι μικρότερο από τα ίδια κεφάλαια. Ο μέσος ημερήσιος όγκος είναι ελαφρύς σε μόλις 147,000 μετοχές. Η Flushing Financial Corporation καταβάλλει μέρισμα 4.44%.

OceanFirst Financial Corp (NASDAQ: OCFC) είναι μια τράπεζα του Νιου Τζέρσεϊ που δραστηριοποιείται από το 1902 και τώρα λειτουργεί από τα κεντρικά γραφεία της εταιρείας στο Tom's River. Με αναλογία τιμής-κέρδους 10 και διαπραγμάτευση στο 94% της λογιστικής αξίας, η μετοχή μπορεί να εμπίπτει στο προφίλ μετοχών αξίας.

Τα κέρδη ανά μετοχή 2022 αυξήθηκαν κατά 74.50%. Η αύξηση του EPS τα τελευταία 5 χρόνια αυξήθηκε κατά 12.70%. Τα ίδια κεφάλαια είναι μεγαλύτερα από τα μακροπρόθεσμα χρέη. Με μέσο ημερήσιο όγκο μόλις 208,οοο μετοχές, η μετοχή βρίσκεται στην κατηγορία «ελαφριάς διαπραγμάτευσης».

Η OceanFirst καταβάλλει στους επενδυτές της μέρισμα 3.25%.

Stewart Information Services Company (NYSE: STC) είναι μια ασφαλιστική εταιρεία που επικεντρώνεται στον τομέα των ακινήτων και των ατυχημάτων. Με έδρα το Χιούστον του Τέξας, δραστηριοποιείται επίσης στον Καναδά, το Μεξικό και σε ευρωπαϊκές χώρες. Το απόθεμα μπορεί να αγοραστεί με έκπτωση 9% από το βιβλίο με αναλογία τιμής-κέρδους 7.70.

Τα κέρδη ανά μετοχή τους τελευταίους 12 μήνες αυξήθηκαν κατά 91.30% με ρεκόρ αύξησης EPS τα τελευταία 5 χρόνια 45.10%. Αυτό είναι άλλο ένα από τα μικρής κεφαλαιοποίησης με μεγαλύτερο μετοχικό κεφάλαιο από το μακροπρόθεσμο χρέος. Διαπραγματεύεται ελαφρά για τίτλο εισηγμένο στο NYSE με μέσο ημερήσιο όγκο 248,000 μετοχών.

Η Stewart Information Services πληρώνει μέρισμα 3.94%.

Όχι επενδυτικές συμβουλές. Μόνο για εκπαιδευτικούς σκοπούς.