Οι συνταξιοδοτικοί αποταμιευτές είναι ανήσυχοι και ποιος μπορεί να τους κατηγορήσει; Η μακροχρόνια ανοδική αγορά που ώθησε τα ισοζύγια 401(k) για περισσότερο από μια δεκαετία έχει τελειώσει εν μέσω ραγδαίας αύξησης του πληθωρισμού, της προοπτικής ύφεσης, της πολιτικής διαμάχης και του πολέμου στην Ουκρανία.
Οι μετοχές έχουν χάσει περίπου 19% για το έτος, τα ομόλογα υποχωρούν κατά 11% και τα αμοιβαία κεφάλαια με ημερομηνία-στόχο, τα οποία διατηρούν συνδυασμό και των δύο, μειώνονται κάπου στο ενδιάμεσο. «Βρισκόμαστε σε μια αγορά αρκούδας και πολλοί άνθρωποι τρελαίνονται», είπε ο Stanley Teitelbaum, ψυχολόγος και συγγραφέας του Έξυπνο χρήμα: Οδηγός ψυχολόγου για να ξεπεράσετε τα αυτοκαταστροφικά μοτίβα στις επενδύσεις στο χρηματιστήριο.
Το κλειδί, λένε οι ειδικοί, είναι να διαχειριστείτε οποιοδήποτε οικονομικό άγχος που μπορεί να νιώθετε - και να μην το αφήσετε να σας διαχειριστεί. Εδώ είναι μερικές συμβουλές.
Πηγαίνετε εύκολα με τον εαυτό σας
Εάν αισθάνεστε άγχος, χαλαρώστε λίγο. Όλοι έχουν περάσει πολλά τα τελευταία 21/2 χρόνια. «Δεν είναι μόνο οι αγορές σε απομόνωση», δήλωσε η Sian Beilock, γνωστικός επιστήμονας και πρόεδρος του Barnard College. «Είναι η πολιτική τάξη που αλλάζει. Ασχολείται με τον Covid».
Αυτοί οι στρεσογόνοι παράγοντες έχουν πολλαπλασιαστικό αποτέλεσμα, είπε ο Μάικλ Κάνινγκχαμ, καθηγητής και ψυχολόγος στο τμήμα επικοινωνίας στο Πανεπιστήμιο του Λούισβιλ. Με ένα αθροιστικό αποτέλεσμα, προσθέτετε αρνητικό-10 και αρνητικό-10 και παίρνετε αρνητικό-20, αλλά με πολλαπλασιαστικό αποτέλεσμα δύο αρνητικά 10 αισθάνονται σαν αρνητικό 100.
Εγγραφή στις ενημερώσεις
Συνταξιοδότηση
Το Barron's φέρνει προγραμματισμό και συμβουλές για συνταξιοδότηση σε εσάς σε εβδομαδιαία ολοκλήρωση των άρθρων μας σχετικά με την προετοιμασία για ζωή μετά τη δουλειά.
Δεν είναι λοιπόν περίεργο που ορισμένοι επενδυτές αντιδρούν στην τρέχουσα bear market σαν να πρόκειται για μια σπάνια, καταστροφική ύφεση —ένα «γεγονός του μαύρου κύκνου», από άποψη χρηματοοικονομικών — αντί για μια αγορά αρκούδας με ποικιλία κήπων. «Μεταξύ των φόβων ύφεσης, του πληθωρισμού, των αυξήσεων επιτοκίων και του πολέμου, η αντίδραση σε αυτό το γεγονός του λευκού κύκνου ήταν μια κακή αντίδραση του μαύρου κύκνου», δήλωσε ο Jonathan Blau, Διευθύνων Σύμβουλος της Fusion Family Wealth στο Woodbury της Νέας Υόρκης.
Προσπαθήστε να ασκήσετε αυτοσυμπόνια, είπε ο Beilock. «Είναι σημαντικό, ειδικά στους αβέβαιους καιρούς που διανύουμε τώρα, να…καταλάβουμε ότι αυτά τα συναισθήματα είναι απολύτως φυσιολογικά», πρόσθεσε. «Το να δυσκολευόμαστε στον εαυτό μας έχει αποδειχθεί ότι διαταράσσει την ικανότητά μας να εστιάζουμε, κάτι που είναι κρίσιμο στοιχείο στη λήψη αποφάσεων».
Πάρτε κάποια προοπτική
Βοηθάει να θυμόμαστε ότι οι αγορές είναι κυκλικές και υποτίθεται ότι ανεβαίνουν και πέφτουν. Τείνουν να ανεβαίνουν μακροπρόθεσμα —από το 1926, ο S&P 500 έχει μέσες αποδόσεις περίπου 10%—αλλά οι βραχυπρόθεσμες πτώσεις είναι συνηθισμένες και δεν αποτελούν ένδειξη ότι το σύστημα έχει ξεφύγει από τις ράγες.
Υπήρξαν 14 bear markets από τον Δεύτερο Παγκόσμιο Πόλεμο, συμπεριλαμβανομένης της τρέχουσας. Χρειάζονται κατά μέσο όρο 14 μήνες για να επανέλθουν οι μετοχές στο νεκρό σημείο μετά από μια αγορά αρκούδας ποικιλίας κήπου, είπε ο Sam Stovall, επικεφαλής στρατηγικός επενδύσεων για την CFRA Research, και με την πιο βαθιά αρκούδα, χρειάζονται περίπου πέντε χρόνια για να επιστρέψουμε σε εξισορρόπηση. Οι περισσότεροι συνταξιούχοι έχουν μεγαλύτερο επενδυτικό ορίζοντα από αυτόν. Στην πραγματικότητα, η έρευνα δείχνει ότι ο κίνδυνος να επιβιώσετε περισσότερο από τα περιουσιακά σας στοιχεία είναι μεγαλύτερη απειλή για την ασφάλεια της συνταξιοδότησης από την αστάθεια της αγοράς.
Τούτου λεχθέντος, η έρευνα έχει ποσοτικοποιήσει ότι οι απώλειες είναι 2.5 φορές χειρότερες από όσο οι νίκες είναι ευχάριστες, είπε ο Teitelbaum. Αν και είναι άθλιο να βλέπεις το υπόλοιπο της επένδυσής σου στο κόκκινο, θυμήσου ότι στην πραγματικότητα δεν έχεις χάσει χρήματα εκτός και αν έχεις ξεπουλήσει τις θέσεις σου. Αν περιμένετε μέχρι να ανακάμψουν οι αγορές, τελικά θα γίνετε ολοκληρωμένοι. «Η απώλεια χαρτιού είναι ακριβώς αυτό», είπε ο Stovall. "Είναι μόνο μια πραγματική απώλεια όταν το παίρνεις."
Εξετάστε το ενδεχόμενο να λάβετε βοήθεια
Εάν ανησυχείτε για το χαρτοφυλάκιό σας, ένας οικονομικός σχεδιαστής μπορεί να σας βοηθήσει να βεβαιωθείτε ότι τα περιουσιακά σας στοιχεία είναι διαφοροποιημένα και τοποθετημένα για να αντιμετωπίσουν την καταιγίδα. Αν δεν έχετε οικονομικό πλάνο, τώρα είναι η κατάλληλη στιγμή να το φτιάξετε, είτε μόνοι σας είτε με κάποιον επαγγελματία. Ο προσδιορισμός των στόχων σας - και του τρόπου με τον οποίο η επενδυτική σας στρατηγική θα σας βοηθήσει να τους πετύχετε - μπορεί να σας βοηθήσει να αντιμετωπίσετε την ύφεση και την ύφεση της αγοράς.
Αν και οι ακραίες κινήσεις είναι μια κακή ιδέα, όπως το να τραβήξετε τα χρήματά σας από μετοχές, μικρές τροποποιήσεις μπορεί πραγματικά να σας βοηθήσουν να διατηρήσετε την πορεία σας, είπε ο Preston Cherry, ιδρυτής και πρόεδρος του Concurrent Financial Planning στο Green Bay, Wis., και πρόεδρος της Financial Therapy Σχέση. Για παράδειγμα, μπορεί να αισθάνεστε καλύτερα αν καλέσετε πίσω το ποσοστό συνεισφοράς 401(k) κατά μερικές ποσοστιαίες μονάδες. "Αν χρειάζεται να συγκεντρώσετε λίγη ρευστότητα, δεν υπάρχει τίποτα κακό με αυτό", είπε ο Cherry.
Η Financial Therapy Association διαχειρίζεται την ονομασία Certified Financial Therapist ή CFT-I, μια πιστοποίηση που συνδυάζει οικονομικές και ψυχολογικές έννοιες για να διερευνήσει πώς σκέφτονται, αισθάνονται και συμπεριφέρονται οι άνθρωποι για τα χρήματα.
Εάν αισθάνεστε άγχος για τα οικονομικά σας, ποιο είναι το καλύτερο είδος επαγγελματία για να ασχοληθείτε;
Αυτό εξαρτάται από το τι σε κρατάει ξύπνιο τη νύχτα, είπε ο Κάνινγκχαμ. Εάν ξυπνήσετε ένα βράδυ ανησυχώντας για τις αγορές, αλλά το επόμενο βράδυ είναι η ευλογιά των πιθήκων και το επόμενο είναι ο πόλεμος στην Ουκρανία (και δεν έχετε προσωπικές σχέσεις εκεί), τότε μπορεί να υποφέρετε από πιο γενικευμένο άγχος και από ψυχολόγο ή άλλο Ο επαγγελματίας ψυχικής υγείας μπορεί να βοηθήσει, είπε ο Κάνινγκχαμ. Αλλά αν το χαρτοφυλάκιό σας σας κρατά συνεχώς σε ανατροπή, τότε η πρώτη σας στάση θα μπορούσε να είναι ένας οικονομικός σύμβουλος.
Και μην κάνετε έκπτωση σε δοκιμασμένες και αληθινές στρατηγικές για τη διαχείριση του άγχους. «Ακριβώς επειδή είναι εύκολο και το έχετε ξανακούσει, δεν σημαίνει ότι δεν είναι καλή συμβουλή», είπε ο Κάνινγκχαμ. «Πραγματικά ηρεμείς με βαθιά αναπνοή».
Γράψτε στην Elizabeth O'Brien στο [προστασία μέσω email]
