Ποια είναι τα πιο σημαντικά πρωτόκολλα DeFi;

Το DeFi είναι συντομογραφία για το "αποκεντρωμένη χρηματοδότηση», ένας τρόπος διεξαγωγής χρηματοοικονομικών επιχειρήσεων χρησιμοποιώντας δίκτυα peer-to-peer, blockchains και άλλες αναπτυσσόμενες τεχνολογίες για την εξάλειψη των διαμεσολαβητών και της κεντρικής εποπτείας. Σε ένα παραδοσιακό χρηματοπιστωτικό σύστημα, οι τράπεζες και διάφορα τρίτα μέρη, όπως εταιρείες πιστωτικών καρτών, διευκολύνουν ουσιαστικά κάθε βήμα της μετακίνησης των χρημάτων από το ένα άτομο στο άλλο.

Το DeFi στοχεύει να επιτρέψει αυτές τις μεταφορές να πραγματοποιούνται με ασφαλή τρόπο, αλλά χωρίς τον έλεγχο —και το κόστος, τις ανησυχίες για το απόρρητο και τις περιστασιακές καθυστερήσεις— που σχετίζονται με αυτά τα τρίτα μέρη.

Εργαλεία DeFi

Το DeFi έχει αναδειχθεί ως κεντρικό σημείο μεταξύ των λάτρεις των κρυπτονομισμάτων όπως έχει αναπτυχθεί το δίκτυο Ethereum και οι ισχυρές δυνατότητές του για έξυπνες συμβάσεις. Οι υποστηρικτές του DeFi χρησιμοποιούν διάφορα συστήματα για να δανείζουν, να δανείζονται και να εμπορεύονται κρυπτονομίσματα. Αυτά περιλαμβάνουν μεμονωμένα διακριτικά —και ιδιαίτερα σταθερά νομίσματα— καθώς και ανταλλαγές, δίκτυα και αποκεντρωμένες εφαρμογές.

Πρωτόκολλα DeFi

Ένας λόγος που το Ethereum και τα έξυπνα συμβόλαια ήταν ζωτικής σημασίας για την ανάπτυξη του DeFi είναι λόγω των πρωτοκόλλων. Τα πρωτόκολλα DeFi είναι απλώς κώδικες, διαδικασίες και κανόνες που διέπουν τα συστήματα που χρησιμοποιούνται στο DeFi. Μέσω των πρωτοκόλλων DeFi, οι συμμετέχοντες στο οικοσύστημα μπορούν να συναλλάσσονται, να δανείζουν, να ποντάρουν μάρκες και πολλά άλλα. Αυτά τα πρωτόκολλα πρέπει να είναι προσβάσιμα σε όλα τα πορτοφόλια, ώστε οποιοσδήποτε συμμετέχει στο σύστημα DeFi να μπορεί να ακολουθεί το ίδιο σύνολο κανόνων.

Σε γενικές γραμμές, τα πρωτόκολλα DeFi είναι αυτόνομα προγράμματα που κωδικοποιούνται σε έξυπνες συμβάσεις είτε στο Ethereum είτε σε ένα παρόμοιο οικοσύστημα blockchain. Τα περισσότερα πρωτόκολλα προσπαθούν να εντοπίσουν και να βελτιώσουν μία ή περισσότερες παραδοσιακές χρηματοοικονομικές διαδικασίες. Για παράδειγμα, ένα πρωτόκολλο DeFi θα μπορούσε να συγκεντρώνει δεδομένα από διάφορα αποκεντρωμένα χρηματιστήρια κρυπτογράφησης σε μια προσπάθεια να ενοποιήσει τις ομάδες συναλλαγών και ρευστότητας προκειμένου να καταστήσει τις συναλλαγές πιο απλές για τους χρήστες.

Όπως είναι λογικό, πολλά πρωτόκολλα DeFi χρησιμοποιούν εξαιρετικά πολύπλοκες διαδικασίες σε μια προσπάθεια να απλοποιήσουν και να αυξήσουν την προσβασιμότητα. Όταν συγκρίνετε διαφορετικά πρωτόκολλα, μια μέτρηση που μπορεί να είναι χρήσιμη είναι η συνολική τιμή κλειδωμένη (TVL). Το TVL αναφέρεται στη συνολική υποκείμενη προσφορά διακριτικών που εξασφαλίζεται από μια συγκεκριμένη εφαρμογή. Το μεγαλύτερο πρωτόκολλο DeFi από τα μέσα του 2022 από την TVL είναι το MakerDAO, με TVL άνω των 7.5 δισεκατομμυρίων δολαρίων τον Ιούνιο του ίδιου έτους. Αυτό το πρωτόκολλο επιτρέπει στους χρήστες να δανείζονται και να δανείζουν μάρκες κρυπτογράφησης. Οι χρήστες κλειδώνουν τα δικά τους περιουσιακά στοιχεία κρυπτογράφησης με αντάλλαγμα μάρκες ενός stablecoin που ονομάζεται DAI. Οι συμμετέχοντες μπορούν να δανείζουν και να δανείζονται, ενώ το πρωτόκολλο MakerDAO χρησιμοποιεί έξυπνες συμβάσεις για τη ρευστοποίηση δανείων και την πώληση εξασφαλίσεων για τη στήριξη της σταθερότητας του DAI.

Ένα εκπληκτικό πράγμα σχετικά με τα πρωτόκολλα DeFi είναι το πόσο μεγάλο εύρος είναι. Υπάρχουν πρωτόκολλα που επιτρέπουν στους χρήστες να μετακινούν περιουσιακά στοιχεία από το ένα δίκτυο blockchain στο άλλο, να ανταλλάσσουν διάφορα συνδεδεμένα περιουσιακά στοιχεία, να δημιουργούν τις δικές τους ομάδες ρευστότητας, να λαμβάνουν και να προσφέρουν δάνεια και πολλά άλλα. Τα πρωτόκολλα DeFi επιτρέπουν ακόμη και στους χρήστες να βάζουν χρήματα σε εναλλακτικούς λογαριασμούς ταμιευτηρίου ή να αναλαμβάνουν πιο ριψοκίνδυνες, προηγμένες επενδύσεις όπως τα παράγωγα.

Μερικά από τα πιο δημοφιλή πρωτόκολλα DeFi

Εκτός από το MakerDAO, μερικά από τα άλλα πιο γνωστά και πιο δημοφιλή πρωτόκολλα DeFi περιλαμβάνουν:

• ΑΑΒΕ: Το AAVE είναι ένα πρωτόκολλο δανεισμού που έχει το δικό του εγγενές διακριτικό, που ονομάζεται επίσης AAVE.
• UniSwap: Το UniSwap είναι ένα αποκεντρωμένο κέντρο που λειτουργεί στο χώρο του DeFi. Οι χρήστες μπορούν να κερδίσουν εγγενή διακριτικά UNI προσφέροντας ρευστότητα.
• Καμπύλη: Το Curve είναι ένας συσσωρευτής ρευστότητας που συγκεντρώνει περιουσιακά στοιχεία που έχουν την ίδια δέσμευση, όπως τα stablecoins.
• Πρωτόκολλο 0x: Το 0x επιτρέπει στους χρήστες να μετακινούν στοιχεία από το Ethereum στο Polygon, όπου τα τέλη τείνουν να είναι χαμηλότερα.
• Χημική ένωση: Το Compound παρέχει δυνατότητες δανεισμού και δανεισμού που υπάρχουν εκτός ενός κεντρικού χρηματοπιστωτικού συστήματος. Είναι μια αποκεντρωμένη αγορά που δίνει στους χρήστες την ευκαιρία να κλειδώσουν περιουσιακά στοιχεία κρυπτογράφησης προκειμένου να συμμετάσχουν στην αγορά δανείων.

Cheat Sheet

• Το DeFi, ή η αποκεντρωμένη χρηματοδότηση, στοχεύει στη μετατόπιση των παραδοσιακών χρηματοοικονομικών συστημάτων σε δίκτυα peer-to-peer προκειμένου να καταργηθεί ο έλεγχος τρίτων.
• Το Key to DeFi είναι ένα ολοένα αυξανόμενο σύνολο πρωτοκόλλων, τα οποία είναι κανόνες που διέπουν συγκεκριμένα συστήματα για τους συμμετέχοντες στο DeFi.
• Η συνολική κλειδωμένη τιμή (TVL) είναι μια βασική μέτρηση που χρησιμοποιείται για τη μέτρηση της υγείας και του μεγέθους διαφορετικών πρωτοκόλλων DeFi.
• Το μεγαλύτερο πρωτόκολλο DeFi στα μέσα του 2022 ήταν το MakerDAO, με TVL άνω των 7.5 δισεκατομμυρίων δολαρίων.
• Τα πρωτόκολλα DeFi επιτρέπουν στους χρήστες να δανείζονται και να δανείζουν, να εξοικονομούν χρήματα σε εναλλακτικούς λογαριασμούς ταμιευτηρίου, να επενδύουν σε παράγωγα προϊόντα και πολλά άλλα.