Εδώ είναι οι μεγαλύτεροι χαμένοι στην τραπεζική κρίση των ΗΠΑ

Στις χρηματοπιστωτικές αγορές επικράτησε πανικός όταν η Silicon Valley Bank κατέρρευσε υπό την πίεση μεγάλων αναλήψεων από καταθέτες.

Το έπος μεταδόθηκε στην κρυπτογράφηση μέσω του USDC της Circle, που είχε αποθέματα στην τράπεζα. Έχασε το δέσιμο της στην είδηση ​​ότι ήταν πελάτης της SVB. Αυτό οδήγησε σε ανησυχίες ότι το stablecoin δεν υποστηρίζεται πλέον πλήρως. 

Ωστόσο, αργότερα επιβεβαιώθηκε ότι τα αποθέματα της Circle ήταν ασφαλή, γεγονός που παρείχε κάποια ανακούφιση στις αγορές. Τόσο οι κεντρικές όσο και οι αποκεντρωμένες αγορές παρουσίασαν αναταραχή λόγω της αποτυχίας της SVB.

Οι ρυθμιστικές αρχές των ΗΠΑ επιβεβαίωσαν ότι ανέλαβαν την Silicon Valley Bank (SVB) για να καταπνίξουν τον πανικό μεταξύ των καταθετών και να αποτρέψουν την εξάπλωση της κρίσης στο τραπεζικό σύστημα. Αυτό έφερε πίσω μνήμες από την απάντηση στην οικονομική κρίση του 2008 και την πανδημία COVID-19 το 2020. 

Εντός 48 ωρών, οι ρυθμιστικές αρχές διαμόρφωσαν μέτρα έκτακτης ανάγκης για να εγγυηθούν όλες τις καταθέσεις που διατηρούνται στην SVB και στην Signature Bank κρυπτο-δανειστή. Επιπρόσθετα, η Fed ξεκίνησε μια δανειακή διευκόλυνση για τη στήριξη άλλων τραπεζών, διασφαλίζοντας την εκπλήρωση των απαιτήσεων των καταθετών.

Τα μεγάλα χρηματιστήρια κρυπτονομισμάτων διαπιστώνουν σημαντική μείωση στο βάθος της αγοράς

Το βάθος αγοράς αναφέρεται στον αριθμό των εντολών αγοράς και πώλησης σε διαφορετικά επίπεδα τιμών, υποδεικνύοντας το επίπεδο ρευστότητας της αγοράς. Η μείωση του βάθους της αγοράς αποτελεί σημαντική ανησυχία για τους εμπόρους κρυπτονομισμάτων, καθώς μπορεί να οδηγήσει σε αυξημένη αστάθεια των τιμών. 

Η μείωση του βάθους της αγοράς μπορεί να καταστήσει πιο δύσκολο για τους εμπόρους να εκτελέσουν μεγάλες παραγγελίες χωρίς να μετακινήσουν την τιμή της αγοράς.

Σύμφωνα με στοιχεία της αγοράς από την Kaiko, τα μεγάλα χρηματιστήρια κρυπτονομισμάτων έχουν σημειώσει σημαντική μείωση στο βάθος της αγοράς λόγω διαταραχών στα κανάλια πληρωμών σε δολάρια ΗΠΑ και των αστοχιών των τραπεζών κρυπτονομισμάτων.

Το Coinbase και το Binance επλήγησαν περισσότερο, σημειώνοντας πτώση 50% και 29%, αντίστοιχα. Εν τω μεταξύ, η Binance Global παρουσίασε μείωση 13% στο βάθος της αγοράς.

Οι διαταραχές στα κανάλια πληρωμών σε δολάρια ΗΠΑ και οι αποτυχίες των τραπεζών κρυπτογράφησης είναι επαναλαμβανόμενα ζητήματα στην αγορά κρυπτονομισμάτων, προκαλώντας ανησυχίες για τη σταθερότητα και την αξιοπιστία του κλάδου.

Η Circle υποφέρει από τα αποθέματα USDC

Σε μια εκπληκτική εξέλιξη, η Circle, μια εταιρεία χρηματοοικονομικής τεχνολογίας, υπέστη σημαντική οπισθοδρόμηση στα αποθεματικά USDC της.

Η εταιρεία ανακοίνωσε πρόσφατα ότι 3.3 δισεκατομμύρια δολάρια, που αντιπροσωπεύουν το 8.2% του συνολικού αποθεματικού USDC των 40 δισεκατομμυρίων δολαρίων, είναι επί του παρόντος κολλημένα σε κατασχεμένους λογαριασμούς SVB. Αυτή η είδηση ​​έχει προκαλέσει σοκ σε ολόκληρο τον χρηματοπιστωτικό κλάδο, οδηγώντας σε εκτεταμένο πανικό και αιτήματα για εξαγορά.

Ο αντίκτυπος της κατάστασης του Circle έγινε αισθητός σε διάφορα χρηματιστήρια, με ορισμένα να αναγκάζονται να αναστείλουν τις υπηρεσίες μετατροπής USDC. Για παράδειγμα, η Binance έχει αναστείλει τις αυτόματες μετατροπές USDC σε BUSD, ενώ η Coinbase έχει σταματήσει προσωρινά τις μετατροπές USDC σε USD.

Η Robinhood έχει επίσης αναστείλει τις καταθέσεις και τις συναλλαγές USDC. Κατά συνέπεια, η αξία του USDC διαχωρίστηκε από το δολάριο ΗΠΑ και έφτασε στο ιστορικό χαμηλό των 0.87 $ στις 13 Μαρτίου.

Η σοβαρότητα της δύσκολης κατάστασης του Circle και η κυματώδης επίδρασή του στο ευρύτερο χρηματοπιστωτικό οικοσύστημα έχουν εγείρει ανησυχίες σχετικά με τη σταθερότητα της αγοράς ψηφιακών νομισμάτων. Αυτό το περιστατικό υπενθύμισε σε όλους ότι η αγορά κρυπτονομισμάτων είναι εξαιρετικά απρόβλεπτη και ασταθής, παρά το γεγονός ότι έχει κερδίσει την επικρατούσα αποδοχή.

Ο τομέας του stablecoin αγωνίζεται

Ο τομέας του stablecoin βρέθηκε στο επίκεντρο του μακελειού. Τα προβλήματα ξεκίνησαν με την κατάρρευση του terraUSD τον Μάιο του 2022 και έκτοτε κλιμακώθηκαν, με τις ρυθμιστικές αρχές να επικεντρώνουν την προσοχή τους στα stablecoins τις τελευταίες εβδομάδες.

USD

Η απώλεια δέσμευσης USDC επηρέασε επίσης το σταθερό νόμισμα USDD της Tron. Οι επενδυτές πούλησαν το USDD τους με αποτέλεσμα να χάσει το δεσμό του και να διαπραγματεύονται έως και 0.93 $ σε ένα σημείο στις 11 Μαρτίου 2023.

DAI

Το DAI, που υποστηρίζεται εν μέρει από το USDC, διαπραγματεύτηκε έως και 0.90 $. Οι έμποροι ανταποκρίθηκαν συρρέοντας στο tether, το μεγαλύτερο stablecoin στον κόσμο, το οποίο έχει χρηματιστηριακή αξία άνω των 72 δισεκατομμυρίων δολαρίων και δεν εκτίθεται σε SVB. Ωστόσο, παραμένουν ανησυχίες σχετικά με τις επιχειρηματικές πρακτικές και τα αποθεματικά της Tether.

Η αγορά άρχισε να ανακάμπτει στις 12 Μαρτίου αφού η Circle ανακοίνωσε ότι θα κάλυπτε τυχόν έλλειμμα χρησιμοποιώντας εταιρικούς πόρους. Το USDC και το DAI έχουν ανακτήσει έδαφος και διαπραγματεύονται πιο κοντά στο δεσμευμένο τους δολάριο.

Αν και η DAI αντιμετώπισε μια αποσυμφόρηση λόγω της διατήρησης ενός μέρους των αποθεματικών της σε USDC, υπάρχει μια θετική πτυχή στην κατάσταση. Η Circle, η εταιρεία πίσω από το USDC, έχει ακόμα άλλα αποθέματα, πράγμα που σημαίνει ότι είναι απίθανο το USDC να χάσει εντελώς την αξία του.

Επιπλέον, μόνο το 8% περίπου των αποθεματικών του USDC επηρεάστηκε, υποδεικνύοντας ότι το stablecoin αναμένεται να ανακάμψει και να ανακτήσει τη σταθερότητά του.

Οι χρηματοοικονομικές εταιρείες επηρεάστηκαν από την τραπεζική κρίση των ΗΠΑ

Οι φόβοι για το ενδεχόμενο περαιτέρω πτώχευσης τραπεζών μετά την κατάρρευση της τράπεζας στις ΗΠΑ προκάλεσαν πτώση στις τραπεζικές μετοχές. Ωστόσο, σε άλλες περιοχές της αγοράς παρατηρήθηκε αύξηση των τιμών, καθώς οι επενδυτές ήλπιζαν ότι τα πρόσφατα γεγονότα θα ωθούσαν τη Fed να επανεξετάσει τη στρατηγική της για αύξηση των επιτοκίων, η οποία έχει προκαλέσει διαταραχές στην οικονομία.

Δυτική Συμμαχία Bancorp

Παρά τις προσπάθειες να καθησυχαστούν οι επενδυτές ότι άλλες τράπεζες δεν θα επηρεαστούν από τα ίδια ζητήματα με την SVB. Αυτές οι ανησυχίες αποδείχθηκαν έγκυρες καθώς η Signature Bank έγινε ο τρίτος δανειστής που έκλεισε μέσα σε μια εβδομάδα, μετά το κλείσιμο της φιλικής προς τα κρυπτονομίσματα τράπεζας Silvergate.

Η αποτυχία της SVB άσκησε πίεση στους μικρότερους δανειστές, προκαλώντας πτώση των μετοχών της Western Alliance Bancorp. Στις 13 Μαρτίου, η τράπεζα με έδρα την Αριζόνα σημείωσε πτώση 83% στη μετοχή της, πριν από την πτώση 21% στις 10 Μαρτίου.

Πρώτη Δημοκρατία Τράπεζα

Η μετοχή της First Republic Bank παρουσίασε σημαντική πτώση άνω του 76%, υποδηλώνοντας αυξημένες ανησυχίες των επενδυτών για τη σταθερότητα της τράπεζας μετά την κατάρρευση της SVB στις 10 Μαρτίου. 

Παρά τις προσπάθειες της περιφερειακής τράπεζας να αντιμετωπίσει τις ανησυχίες των επενδυτών σχετικά με την οικονομική της υγεία, οι μετοχές υποχώρησαν κατά 15% στις 10 Μαρτίου και έπεσαν κατακόρυφα στα 19 δολάρια. Η διαπραγμάτευση στη μετοχή χρειάστηκε να διακοπεί πολλές φορές λόγω υψηλής αστάθειας.

Σε μια κατάθεση που έγινε στις 12 Μαρτίου, ανακοινώθηκε ότι η εταιρεία θα λάβει χρηματοδότηση 70 δισεκατομμυρίων δολαρίων από την JPMorgan Chase και το πρόγραμμα έκτακτης δανειοδότησης της Fed, το οποίο παρέχει μονοετή δάνεια στις τράπεζες σε αντάλλαγμα ορισμένων ειδών εξασφαλίσεις.

Commerzbank και Santander

Οι τιμές των μετοχών τραπεζών όπως η Commerzbank και η Santander μειώθηκαν σημαντικά κατά 12% και 7%, αντίστοιχα, προκαλώντας ανησυχίες για την υγεία του κλάδου.

Παρά το γεγονός ότι η HSBC συμφώνησε να εξαγοράσει τον βραχίονα της SVB στο Ηνωμένο Βασίλειο, ο δείκτης FTSE 100 στο Λονδίνο σημείωσε βουτιά 2.6% και άλλα χρηματιστήρια στη Φρανκφούρτη, το Παρίσι και το Μιλάνο αντιμετώπισαν μεγάλες απώλειες.

Αναλυτές όπως ο George Godber, ο διαχειριστής κεφαλαίων της Polar Capital, απέδωσαν την πτώση της αγοράς στον φόβο των επενδυτών για άλλες άγνωστες προκλήσεις που θα μπορούσαν να προκύψουν. Αν και οι τράπεζες αρχικά έσυραν προς τα κάτω τις αμερικανικές αγορές, ανέκαμψαν και έκλεισαν σταθερά.

Η FDIC αναλαμβάνει την SVB

Το FDIC έχει αναλάβει το SVB για να εξασφαλίσει ότι τα χρήματα των καταθετών είναι ασφαλή. Η FDIC δήλωσε ότι θα πραγματοποιήσει ορισμένες πληρωμές για ανασφάλιστες καταθέσεις έως την επόμενη εβδομάδα, με δυνατότητα πρόσθετων πληρωμών καθώς η ρυθμιστική αρχή εκποιεί τα περιουσιακά στοιχεία της SVB. 

Το πρόσφατο κύμα χρεοκοπιών τραπεζών στις ΗΠΑ πυροδότησε φόβο, αβεβαιότητα και αμφιβολία (FUD) στους επενδυτές κρυπτονομισμάτων, με αποτέλεσμα τη σημαντική πτώση των τιμών των διαφόρων ψηφιακών νομισμάτων, συμπεριλαμβανομένου του bitcoin (BTC).

Ο Πρόεδρος Μπάιντεν βγήκε για να ηρεμήσει την κατάσταση, λέγοντας ότι όλοι οι καταθέτες θα πληρωθούν πλήρως σε εύθετο χρόνο.

Οι αγορές ανταποκρίθηκαν στα νέα θετικά, με μεγάλα νομίσματα όπως το BTC και το ETH να κάνουν ράλι με πάνω από 15% σε ώρες. Ωστόσο, ο Μπάιντεν πρόσθεσε επίσης ότι οι επενδυτές της τράπεζας δεν θα αποζημιωθούν καθώς αγνόησαν το καθήκον τους να εξετάσουν προσεκτικά τον τρόπο λειτουργίας της SVB.

Τη στιγμή της γραφής, το bitcoin σημείωσε άνοδο τις τελευταίες 24 ώρες και η τρέχουσα τιμή του είναι πάνω από 24,500 $. Η κεφαλαιοποίηση της BTC ξεπέρασε το όριο των 500 δισεκατομμυρίων δολαρίων, με κυριαρχία στην αγορά 43.7%.