Η Alameda είχε ένα μυστικό πλεονέκτημα ταχύτητας κατά την εκτέλεση συναλλαγών στο FTX

Η Επιτροπή Διαπραγμάτευσης Εμπορευμάτων και Μελλοντικής Εκπλήρωσης (CFTC) είχε ισχυριστεί ότι η Alameda Research είχε ένα μυστικό «χρόνιο πλεονέκτημα» κατά την εκτέλεση συναλλαγών στο ανενεργό χρηματιστήριο κρυπτογράφησης FTX. 

Η αποκάλυψη προσθέτει σε έναν αυξανόμενο κατάλογο ισχυρισμών και αποδεικτικών στοιχείων που υποδηλώνουν ότι το FTX και η Alameda δεν ήταν τόσο ανεξάρτητες όσο κάποτε απεικονιζόταν δημόσια. 

Το πλεονέκτημα Alameda

As αναφερθεί από το Bloomberg, η Alameda μπόρεσε να παρακάμψει και να παρακάμψει ορισμένες πτυχές των διαδικασιών συναλλαγών και των διαδικασιών επαλήθευσης της FTX. Η CFTC έκανε τέτοιους ισχυρισμούς σε μια καταγγελία που κατατέθηκε την Τρίτη στο ομοσπονδιακό δικαστήριο του Μανχάταν. 

Για παράδειγμα, ενώ οι περισσότεροι πελάτες που χρησιμοποιούν ένα API έπρεπε να δρομολογούν τις εντολές συναλλαγών τους μέσω του συστήματος της FTX, η Alameda μπόρεσε να παρακάμψει τμήματα του συστήματος, παρέχοντάς τους ταχύτερη πρόσβαση στο API. «Αυτά τα πλεονεκτήματα δεν αποκαλύφθηκαν δημόσια» και απέδωσαν «σημαντικό πλεονέκτημα ταχύτητας», δήλωσε η CFTC.

«Οι εντολές συναλλαγών της Alameda ελήφθησαν αρκετά χιλιοστά του δευτερολέπτου γρηγορότερα από εκείνες άλλων χρηστών API», συνέχισε το πρακτορείο στο κοστούμι. "Στον τομέα των συναλλαγών υψηλής συχνότητας, αυτό είναι ένα σημαντικό χρονικό πλεονέκτημα."

Η Alameda είχε άλλα χαρακτηριστικά στον λογαριασμό της που της επέτρεπαν να εκτελέσει ορισμένες συναλλαγές χωρίς πρώτα να επαληθεύσει ότι είχε τα διαθέσιμα κεφάλαια που απαιτούνται. Αντίπαλοι πελάτες που έκαναν πολλές παραγγελίες ταυτόχρονα θα λάμβαναν διαδοχικούς ελέγχους από την FTX για να διασφαλίσουν ότι κάθε συναλλαγή ήταν βιώσιμη, εκ των οποίων «δεν ίσχυαν για τον λογαριασμό Alameda».

Ξεκίνησε η CFTC και η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς (SEC). διερευνώντας Η FTX τον Νοέμβριο για κακοδιαχείριση περιουσιακών στοιχείων πελατών, στην οποία υπάρχει σε μεγάλο βαθμό ύποπτα ότι εμπλέκεται η Alameda. Το μήνυσε Και οι δύο εταιρείες, μαζί με τον ιδιοκτήτη Sam Bankman-Fried την Τρίτη, για φερόμενη συμμετοχή σε ένα πολυετές πρόγραμμα εξαπάτησης επενδυτών. 

Ο Bankman-Fried έχει ήδη συλληφθεί και φυλακισμένο από τις ρυθμιστικές αρχές των Μπαχάμες για λογαριασμό του Υπουργείου Δικαιοσύνης των ΗΠΑ και πρόκειται να παραμείνει στη φυλακή τα περασμένα Χριστούγεννα. 

Το "God Mode" του Alameda

Αν και ο Bankman-Fried αρνείται ότι έχει στενή εμπλοκή με τη διακυβέρνηση της Alameda, ο δικηγόρος πτώχευσης της FTX Group John Ray ισχυρίστηκε διαφορετικά κατά τη μαρτυρία ενώπιον του συνεδρίου την Τρίτη. 

«Θα σημειώσω ότι κατείχε το 90% της Alameda», είπε. «Δεν υπάρχει καμία απολύτως διάκριση. Οι ιδιοκτήτες της εταιρείας θα μπορούσαν να έχουν ελεύθερη κυριαρχία σε όλα τα σιλό». 

Επιβεβαίωσε επίσης ότι τα περιουσιακά στοιχεία πελατών στην FTX συνδυάστηκαν με αυτά της Alameda, όπου αργότερα διαπραγματεύτηκαν και «εκτέθηκαν σε τεράστιες απώλειες». 

Άλλοι ηγέτες του κλάδου περίμεναν ήδη τόσα πολλά, συμπεριλαμβανομένου του εκτελεστικού προέδρου της MicroStrategy, Michael Saylor. Ο Πρόεδρος εξήγησε νωρίτερα αυτόν τον μήνα ότι η Alameda χρησιμοποίησε εξασφαλίσεις FTT για να "δανειστεί" όσα χρήματα επιθυμούσε από πελάτες FTX, ενώ επωφελήθηκε από το "god mode" - το προνόμιο του ποτέ δεν εκκαθαρίζεται από την ανταλλαγή.