Οι αμερικανικές μετοχές υποχώρησαν απότομα την Παρασκευή για να υποστούν τη μεγαλύτερη ημερήσια πτώση τους από το 2020, καθώς οι επενδυτές συνέχισαν να σταθμίζουν τα επιθετικά σχόλια για τα επιτόκια μια μέρα νωρίτερα από τον πρόεδρο της Federal Reserve Jerome Powell, καθώς και μια νέα παρτίδα εταιρικών κερδών που σε μεγάλο βαθμό απογοήτευσαν.
Πώς διαπραγματεύτηκαν οι μετοχές;
- Ο βιομηχανικός μέσος όρος Dow Jones
DJIA,
-2.82%
υποχώρησε 981.36 μονάδες, ή 2.8%, για να κλείσει στις 33,811.40, μετά από πτώση 1,019 μονάδων στο χαμηλό της συνεδρίασης. Ο δείκτης blue-chip είδε τη μεγαλύτερη ποσοστιαία απώλεια μιας ημέρας από τις 28 Οκτωβρίου 2020. - Το S&P 500
SPX,
-2.77%
υποχώρησε 121.88 μονάδες ή 2.8%, κλείνοντας στις 4,271.78. - Το Nasdaq Composite
COMP,
-2.55%
έκλεισε στις 12,839.29 μετά από πτώση 335.35 μονάδων ή 2.6%. Ο S&P 500 και ο Nasdaq υπέστησαν ο καθένας τις μεγαλύτερες ημερήσιες πτώσεις τους από τις 7 Μαρτίου.
Ο Dow και ο S&P 500 σημείωσαν την Παρασκευή τα χαμηλότερα αποτελέσματα από τις 15 Μαρτίου, ενώ ο Nasdaq έκλεισε στα χαμηλότερα από τις 14 Μαρτίου.
On Πέμπτη, οι μετοχές υποχώρησαν ισχυρά κέρδη, αντιστρέφοντας απότομα χαμηλότερα. Με τη βουτιά της Παρασκευής, ο Dow υπέστη εβδομαδιαία πτώση 1.9%, την τέταρτη συνεχόμενη απώλειά του. Ο S&P 500 υποχώρησε 2.8% και ο Nasdaq υποχώρησε 3.8% για τρίτη συνεχόμενη εβδομαδιαία πτώση.
Τι οδήγησε στην αγορά;
Η αδυναμία του χρηματιστηρίου επιταχύνθηκε την Παρασκευή όπου σταμάτησε το selloff της Πέμπτης, όταν οι μετοχές υποχώρησαν το απόγευμα αφού ο Πάουελ πρόσθεσε την υποστήριξή του για κινείται ταχύτερα στην αύξηση των επιτοκίωνΓια να μειώσει τον πληθωρισμό, μέτρα που θα περιλαμβάνουν πιθανή αύξηση των επιτοκίων κατά 50 μονάδες βάσης τον Μάιο.
«Φαίνεται ότι οι επενδυτές ήταν υπερβολικά εφησυχασμένοι για την επερχόμενη συνεδρίαση της [Fed], η οποία θα πρέπει να αλλάξει», δήλωσε ο Michael Kramer, ιδρυτής της Mott Capital, σε σημείωμα.
Ο δείκτης μεταβλητότητας Cboe
VIX,
Μια μέτρηση της αναμενόμενης αστάθειας που βασίζεται σε επιλογές κατά τις επόμενες 30 ημέρες, ήταν πολύ χαμηλή κατά τη συνεδρίαση της Ομοσπονδιακής Επιτροπής Ανοικτής Αγοράς στις 3-4 Μαΐου ή FOMC, είπε ο Kramer. Ανέβηκε την Πέμπτη και αυξήθηκε κατά 19.5% στις 27.1 μονάδες την Παρασκευή, κινούμενος πάνω από τον μακροπρόθεσμο μέσο όρο του λίγο κάτω από το 20.
Οι παρατηρήσεις του Πάουελ φάνηκε να κάνουν κατά μισή ποσοστιαία μονάδα αύξηση των επιτοκίων ως βάση, με την κεντρική τράπεζα επίσης πιθανό να ανακοινώσει την έναρξη της εκκαθάρισης του ισολογισμού της, είπε ο Kramer.
Εν τω μεταξύ, οι έμποροι των συμβάσεων μελλοντικής εκπλήρωσης των Fed Funds έχουν τιμολογηθεί μια πιθανότητα 94% ότι η Federal Reserve θα επιτύχει αύξηση των επιτοκίων κατά 75 μονάδες βάσης τον Ιούνιο, από 70% την Πέμπτη και 28% πριν από μια εβδομάδα, σύμφωνα με το CME FedWatch Tool.
Οι μετοχές μείωσαν κάπως τις απώλειες στην απογευματινή δραστηριότητα αφού η πρόεδρος της Fed του Κλίβελαντ, Λορέτα Μέστερ, σε τηλεοπτική συνέντευξη, δήλωσε ότι παρέμεινε υπέρ της αύξησης των επιτοκίων κατά 50 μονάδες βάσης, αλλά είδε δεν χρειάζεται το «σοκ» της αύξησης κατά 75 μονάδες βάσης. Η ανάκαμψη αποδείχθηκε βραχύβια, ωστόσο, με τις μετοχές να υποχωρούν σε νέα χαμηλά συνεδριάσεων ενόψει του καμπανιού κλεισίματος.
Η 10-ετή απόδοση του Δημοσίου αναφοράς
TMUBMUSD10Y,
Εν τω μεταξύ, υποχώρησε ελαφρά σε περίπου 2.89% μετά την αναρρίχηση περίπου 8.1 μονάδων βάσης στο 2.917% την Πέμπτη, το υψηλότερο από τις 4 Δεκεμβρίου 2018.
Διαβάστε: Πώς να επενδύσετε ως πληθωρισμός, υψηλότερα επιτόκια και αγορές πολέμου
Η επιθετική μετατόπιση της Fed και η αμείλικτη άνοδος των αποδόσεων του Δημοσίου μπορεί να μειώσουν την προηγούμενη απήχηση των μετοχών, που προηγουμένως θεωρούνταν η μόνη βιώσιμη οδός για πολλούς επενδυτές που αναζητούν απόδοση.
«Οι επενδυτές φαίνεται να απομακρύνονται από την αφήγηση της TINA (Δεν υπάρχει εναλλακτική) τελευταία όσον αφορά τις μετοχές», δήλωσε ο Brian Price, επικεφαλής διαχείρισης επενδύσεων στο Commonwealth Financial Network, σε σημείωμα. «Αυτή είναι η δεύτερη συνεχόμενη εβδομάδα σημαντικών εκροών από μετοχικά αμοιβαία κεφάλαια και μέρες όπως η σημερινή είναι απίθανο να αλλάξουν το κλίμα προς τα εμπρός. Το μόνο θετικό μπορεί να είναι ότι το συναίσθημα έχει γίνει πολύ πτωτικό και θα μπορούσαμε να δούμε ένα ράλι αντίθετης τάσης κάποια στιγμή τις επόμενες εβδομάδες».
Σε ένα γράφημα: Οι επενδυτές μόλις άντλησαν ένα τεράστιο ποσό 17.5 δισεκατομμυρίων δολαρίων από παγκόσμιες μετοχές. Μόλις ξεκινούν, λέει η Bank of America.
Και οι 11 κύριοι τομείς του S&P 500 υποχώρησαν την Παρασκευή, με την υγειονομική περίθαλψη να υποχωρεί 3.6% μετά μια υποτονική πρόβλεψη κερδών από την HCA Healthcare Inc.
HCA,
κατέγραψε τις μετοχές της σε πτώση 21.8%. Άλλοι χειριστές νοσοκομείων, συμπεριλαμβανομένης της Tenet Healthcare Corp.
THC,
Community Health Systems Inc.
CYH,
και Καθολικές Υπηρεσίες Υγείας
UHS,
υποχώρησε επίσης μεταξύ 14% σε 17.9%.
Ωστόσο, από τις 99 εταιρείες του S&P 500 που ανέφεραν κέρδη για το πρώτο τρίμηνο, το 77.8% από αυτές ξεπέρασαν τις προσδοκίες της αγοράς. Συνήθως, το 66% των εταιρειών ξεπερνούν τις εκτιμήσεις, σύμφωνα με τα στοιχεία της Refinitiv.
Η επόμενη εβδομάδα θα σηματοδοτήσει άλλη μια μεγάλη εβδομάδα για τα κέρδη, με 558 εταιρείες να αναφέρουν, σημείωσε ο Saxo. «Είναι η μεγάλη δοκιμασία της ικανότητας των εταιρειών να μετακυλίουν το κόστος στους πελάτες τους», είπαν.
Οι επενδυτές μπορεί επίσης να είναι σαστισμένοι ενόψει του τελευταίου γύρου των προεδρικών εκλογών στη Γαλλία την Κυριακή. Μια ανατρεπτική νίκη της ακροδεξιάς υποψήφιας Μαρίν Λεπέν επί του υφιστάμενου προέδρου Φρανσουά Μακρόν πιθανότατα θα πυροδότησε αστάθεια στην αγορά, είπαν οι αναλυτές.
Ποιες εταιρείες ήταν στο επίκεντρο;
- Gap Inc.
GPS,
-17.98%
Η μετοχή υποχώρησε 18%, μετά από α μεγαλύτερη από την αναμενόμενη πτώση των πωλήσεων και καθώς ο λιανοπωλητής ανακοίνωσε την αποχώρηση της CEO της Old Navy, Nancy Green. - Μερίδια του Qualtrics International Inc.
XM,
-10.52%
υποχώρησε 10.5% μετά την εταιρεία λογισμικού διαχείρισης εμπειρίας ανέφερε δημοσιονομικά έσοδα α' τριμήνου που ξεπέρασαν τις προβλέψεις. - Snap Inc.
ΘΡΑΥΣΗ,
+ 1.16%
Οι μετοχές σημείωσαν άνοδο 1.2% μετά την ομάδα των social media αναφερόμενα τριμηνιαία έσοδα που ήταν κατώτερο των προσδοκιών της Wall Street. - Μερίδια του American Express Co.
AXP,
-2.80%
υποχώρησε 2.8% μετά κορυφαίες προσδοκίες για κέρδη την Παρασκευή εν μέσω συνεχούς ανάκαμψης στα ταξίδια και ισχυρών τάσεων δαπανών μεταξύ των νεότερων καταναλωτών. - Verizon Communications Inc.
VZ,
-5.64%
υποχώρησε 5.6% μετά την έκθεση κερδών της καθαρή απώλεια συνδρομητών τηλεφωνίας συμβολαίου το τελευταίο τρίμηνο, επικαλούμενος «ανταγωνιστική δυναμική εντός του κλάδου», αν και είπε ότι είχε το καλύτερο τρίμηνο προσθηκών ευρυζωνικού δικτύου σε περισσότερο από μια δεκαετία.
Πώς συναλλάσσονταν άλλα περιουσιακά στοιχεία;
- Ο Δείκτης Δολάριο ΗΠΑ του ICE
DXY,
+ 0.54%
αυξήθηκε 0.5% για να διαπραγματευτεί στο υψηλότερο επίπεδο από τον Μάρτιο του 2020. - Bitcoin
BTCUSD,
+ 0.14%
υποχώρησε 4.5% για να διαπραγματευτεί κοντά στα $39,400. - Το σημείο αναφοράς πετρελαίου των ΗΠΑ
CL.1,
-1.97%
υποχώρησε 1.72 δολ., ή 1.7%, για να διαμορφωθεί στα 102.07 δολ. το βαρέλι στο Χρηματιστήριο Εμπορευμάτων της Νέας Υόρκης, πτώση 4.1% για την εβδομάδα. - Χρυσό
GC00,
-0.81%
υποχώρησε 13.90 δολ., ή 0.7%, φθάνοντας στα 1,934.30 δολ. η ουγγιά.ga 2.1% εβδομαδιαία πτώση. - Το Stoxx Europe 600
SXXP,
-1.79%
σημείωσε πτώση 1.8% ενώ ο FTSE 100 του Λονδίνου
UKX,
-1.39%
μειώθηκε 1.4%. - Το Shanghai Composite
SHCOMP,
+ 0.23%
αυξήθηκε 0.2%, ενώ ο δείκτης Hang Seng
HSI,
-0.21%
υποχώρησε 0.2% στο Χονγκ Κονγκ και τον Ιαπωνικό Nikkei 225
ΝΙΚ,
-1.63%
μειώθηκε 1.6%.
Πηγή: https://www.marketwatch.com/story/stock-futures-drop-and-bond-yields-climb-following-hawkish-comments-by-feds-powell-11650622790?siteid=yhoof2&yptr=yahoo