Ο Warren Buffett λέει ότι αυτές είναι οι καλύτερες μετοχές για να κατέχει κανείς όταν ο πληθωρισμός εκτινάσσεται — με τις τιμές καταναλωτή να εξακολουθούν να αυξάνονται, ήρθε η ώρα να ακολουθήσετε το παράδειγμά του

Τα επίπεδα τιμών συνεχίζουν να αυξάνονται με ρυθμό που δεν έχουμε δει εδώ και δεκαετίες. Τον Απρίλιο, οι τιμές καταναλωτή στις ΗΠΑ αυξήθηκαν κατά 8.3% — ελαφρώς κάτω από 8.5% τον Μάρτιο, αλλά εξακολουθούν να βρίσκονται κοντά στα υψηλά 40 ετών.

Ο αυξανόμενος πληθωρισμός έχει σοβαρές συνέπειες για τις αποταμιεύσεις σας σε μετρητά.

Ευτυχώς, ο θρύλος των επενδύσεων Warren Buffett το έχει πολλές συμβουλές για το τι να κατέχετε όταν οι τιμές καταναλωτή ανεβαίνουν.

Σε μια επιστολή του 1981 προς τους μετόχους, ο Buffett τόνισε δύο επιχειρηματικά χαρακτηριστικά που πρέπει να αναζητήσουν οι επενδυτές όταν προσπαθούν να καταπολεμήσουν τον πληθωρισμό: 1) τη δύναμη να αυξάνουν εύκολα τις τιμές και 2) την ικανότητα να αναλαμβάνουν περισσότερες επιχειρήσεις χωρίς να χρειάζεται να ξοδεύουν υπερβολικά.

Εδώ είναι τέσσερις εκμεταλλεύσεις Berkshire που διαθέτουν σε μεγάλο βαθμό αυτά τα χαρακτηριστικά.

Εγγραφή ώστε το ενημερωτικό μας δελτίο MoneyWise να λαμβάνει μια σταθερή ροή υλοποιήσιμες ιδέες από τις κορυφαίες εταιρείες της Wall Street.

American Express (AXP)

Πέρυσι, η American Express έδειξε την τιμολογιακή της ισχύ καθώς αύξησε την ετήσια χρέωση για την Platinum Card της από 550 $ σε 695 $.

Η εταιρεία αναμένεται επίσης να επωφεληθεί άμεσα σε ένα πληθωριστικό περιβάλλον.

Η American Express βγάζει τα περισσότερα χρήματα μέσω των προμηθειών έκπτωσης — οι έμποροι χρεώνονται ένα ποσοστό κάθε συναλλαγής με κάρτα Amex. Καθώς η τιμή των αγαθών και των υπηρεσιών αυξάνεται, η εταιρεία παίρνει μια περικοπή από μεγαλύτερους λογαριασμούς.

Οι επιχειρήσεις ανθούν. Το πρώτο τρίμηνο, τα έσοδα της εταιρείας αυξήθηκαν κατά 1% σε ετήσια βάση στα 29 δισεκατομμύρια δολάρια.

Η American Express είναι η πέμπτη μεγαλύτερη εταιρεία στο Berkshire Hathaway. Διαθέτοντας 151.6 εκατομμύρια μετοχές της AXP, το μερίδιο της Berkshire ανέρχεται σε σχεδόν 24 δισεκατομμύρια δολάρια.

Η Berkshire κατέχει επίσης μετοχές των ανταγωνιστών της American Express Visa και Mastercard, αν και οι θέσεις είναι πολύ μικρότερες.

Οι μετοχές της American Express προσφέρουν επί του παρόντος μερισματική απόδοση 1.3%.

Coca-Cola (ΚΟ)

Η Coca-Cola είναι ένα κλασικό παράδειγμα α ανθεκτικό στην ύφεση επιχείρηση. Είτε η οικονομία ανθίζει είτε δυσκολεύεται, ένα κουτάκι κόκα κόλα είναι προσιτό στους περισσότερους ανθρώπους.

Η εδραιωμένη θέση της εταιρείας στην αγορά, η τεράστια κλίμακα και το χαρτοφυλάκιο εμβληματικών εμπορικών σημάτων - συμπεριλαμβανομένων ονομάτων όπως Sprite, Fresca, Dasani και Smartwater - της δίνουν άφθονη τιμολογιακή δύναμη.

Η ιστορία συνεχίζεται

Προσθέστε σταθερή γεωγραφική διαφοροποίηση – τα προϊόντα της πωλούνται σε περισσότερες από 200 χώρες και περιοχές σε όλο τον κόσμο – και είναι σαφές ότι η Coca-Cola μπορεί να ευδοκιμήσει τόσο πολύ. Άλλωστε, η εταιρεία έγινε δημόσια πριν από περισσότερα από 100 χρόνια.

Ο Μπάφετ κατείχε την Coca-Cola στο χαρτοφυλάκιό του από τα τέλη της δεκαετίας του '80. Σήμερα, η Berkshire κατέχει 400 εκατομμύρια μετοχές της εταιρείας, αξίας περίπου 25.8 δισεκατομμυρίων δολαρίων.

Μπορείτε να εξασφαλίσετε μερισματική απόδοση 2.7% στις μετοχές της Coca-Cola σε τρέχουσες τιμές.

Apple (AAPL)

Κανείς που ξοδεύει 1,600 $ για ένα πλήρως εξοπλισμένο iPhone 13 Pro Max δεν θα το αποκαλούσε κλοπή. Ωστόσο, οι καταναλωτές αγαπούν τα προϊόντα της Apple.

Νωρίτερα πέρυσι, η διοίκηση αποκάλυψε ότι η ενεργή εγκατεστημένη βάση υλικού της εταιρείας έχει ξεπεράσει το 1.65 δισεκατομμύριο συσκευές, συμπεριλαμβανομένων πάνω από 1 δισεκατομμύριο iPhone.

Ενώ οι ανταγωνιστές προσφέρουν φθηνότερες συσκευές, πολλοί καταναλωτές δεν θέλουν να ζουν έξω από το οικοσύστημα της Apple. Αυτό σημαίνει ότι, καθώς ο πληθωρισμός εκτινάσσεται, η Apple μπορεί να μεταφέρει υψηλότερα κόστη στην παγκόσμια καταναλωτική της βάση χωρίς να ανησυχεί πολύ για τη μείωση του όγκου πωλήσεων.

Σήμερα, η Apple είναι η μεγαλύτερη δημόσια εμπορική συμμετοχή του Buffett, αντιπροσωπεύοντας σχεδόν το 40% του χαρτοφυλακίου της Berkshire κατά αγοραία αξία. Φυσικά, η απόλυτη αύξηση της τιμής της μετοχής της Apple είναι ένας από τους λόγους αυτής της συγκέντρωσης. Τα τελευταία πέντε χρόνια, οι μετοχές του τεχνολογικού γορίλα έχουν αυξηθεί περισσότερο από 280%.

Η Apple προσφέρει επί του παρόντος μερισματική απόδοση 0.6%.

Chevron (CVX)

Μία από τις μεγάλες κινήσεις του Buffett το 2022 είναι η φόρτωση στη Chevron. Σύμφωνα με μια κατάθεση της SEC, η Berkshire κατείχε 25.9 δισεκατομμύρια δολάρια του ενεργειακού κολοσσού στις 31 Μαρτίου — ένα σημαντικό άλμα από το μερίδιό της ύψους 4.5 δισεκατομμυρίων δολαρίων στο τέλος του 2021.

Σήμερα, η Chevron αντιπροσωπεύει την τρίτη μεγαλύτερη δημόσια εταιρεία στο Berkshire.

Δεν είναι δύσκολο να καταλάβεις γιατί. Παρόλο που η δραστηριότητα του πετρελαίου είναι έντασης κεφαλαίου, τείνει να τα πάει πολύ καλά σε περιόδους υψηλού πληθωρισμού.

Το πετρέλαιο - το εμπόρευμα με τις περισσότερες εμπορικές συναλλαγές παγκοσμίως - έχει σημειώσει άνοδο 45% από έτος μέχρι σήμερα. Και το σοκ προσφοράς που προκλήθηκε από Εισβολή της Ρωσίας στην Ουκρανία θα μπορούσε να διατηρήσει αυτή την τάση.

Οι ισχυρές τιμές του πετρελαίου ωφελούν τους παραγωγούς πετρελαίου. Τα τελευταία τριμηνιαία κέρδη της Chevron υπερτετραπλασιάστηκαν από έτος σε έτος. Η μετοχή αυξήθηκε σχεδόν κατά 40% το 2022.

Η εταιρεία επιστρέφει μετρητά και στους επενδυτές. Καταβάλλοντας τριμηνιαία μερίσματα 1.42 $ ανά μετοχή, η Chevron έχει ετήσια απόδοση 3.4%.

Εγγραφή ώστε το ενημερωτικό μας δελτίο MoneyWise να λαμβάνει μια σταθερή ροή υλοποιήσιμες ιδέες από τις κορυφαίες εταιρείες της Wall Street.

Περισσότερα από την MoneyWise

Αυτό το άρθρο παρέχει μόνο πληροφορίες και δεν πρέπει να εκληφθεί ως συμβουλή. Παρέχεται χωρίς καμία εγγύηση οποιουδήποτε είδους.