Η Wall Street δίνει μεγάλη προσοχή στα κέρδη της εταιρείας.
Αλλά τα αναφερόμενα κέρδη συχνά χειρίζονται μέσω επιθετικών ή και δόλιων λογιστικών μεθόδων.
Αυτός είναι ο λόγος για τον οποίο οι επενδυτές που αποτρέπουν τον κίνδυνο πρέπει να επικεντρωθούν σε εταιρείες που δημιουργούν σπασμούς δωρεάν ταμειακών ροών.
Τα κρύα, σκληρά μετρητά είναι πραγματικά και μπορούν να χρησιμοποιηθούν από ομάδες διαχείρισης φιλικές προς τους μετόχους για:
Ο επενδυτικός θρύλος και διευθύνων σύμβουλος της Berkshire Hathaway, Warren Buffett, είναι διάσημος για την αγάπη του στις επιχειρήσεις παραγωγής ταμειακών ροών.
Ας ρίξουμε μια ματιά σε τρεις μετοχές στο χαρτοφυλάκιο του Berkshire που διαθέτουν διψήφια δωρεάν περιθώρια ταμειακών ροών (δωρεάν ταμειακή ροή ως ποσοστό των πωλήσεων).
Εγγραφή ώστε το ενημερωτικό μας δελτίο MoneyWise να λαμβάνει μια σταθερή ροή υλοποιήσιμες ιδέες από τις κορυφαίες εταιρείες της Wall Street.
Chevron (CVX)
Κορυφαίος από τη λίστα μας είναι ο κολοσσός πετρελαίου και φυσικού αερίου Chevron, ο οποίος έχει δημιουργήσει 21.1 δισεκατομμύρια δολάρια δωρεάν ταμειακές ροές τους τελευταίους 12 μήνες και δημοσιεύει σταθερά δωρεάν περιθώρια ταμειακών ροών στο 11%.
Οι μετοχές ήταν καυτές τους τελευταίους μήνες στο ισχυρή ανάκαμψη στις τιμές της ενέργειας, αλλά με τον πληθωρισμό να συνεχίζει να αυξάνεται, μπορεί να υπάρχει αρκετός χώρος για να τρέξει.
Οι πρόσφατες πρωτοβουλίες της διοίκησης για τη μείωση του κόστους και τη βελτίωση της αποδοτικότητας έχουν αρχίσει να ισχύουν και θα πρέπει να είναι σε θέση να τροφοδοτήσουν φιλικές προς τους μετόχους δράσεις για το άμεσο μέλλον.
Τον Μάρτιο, η Chevron ανακοίνωσε ότι θα διπλασιάσει την επαναγορά μετοχών της έως και 10 δισεκατομμύρια δολάρια ετησίως, υποσχόμενη ότι οι μέτοχοι θα δουν τα οφέλη από τις υψηλές τιμές του πετρελαίου.
Η μετοχή εξακολουθεί να προσφέρει ελκυστική μερισματική απόδοση 3.4%.
Moody's (MCO)
Με τεράστια περιθώρια ταμειακών ροών άνω του 30%, ο ηγέτης της πιστοληπτικής αξιολόγησης Moody's είναι ο επόμενος στη λίστα μας.
Παρά την πρόσφατη αδυναμία, οι μετοχές της Moody's αυξήθηκαν κατά 145% τα τελευταία πέντε χρόνια, υποδηλώνοντας ότι είναι μια σχετικά ανθεκτική στην ύφεση επιχείρηση που αξίζει να στοιχηματίσετε.
Συγκεκριμένα, η καλά εδραιωμένη ηγετική θέση της εταιρείας στις αξιολογήσεις πιστοληπτικής ικανότητας, η οποία οδηγεί σε μεγάλες ταμειακές ροές και αποδόσεις κεφαλαίου, θα πρέπει να συνεχίσει να περιορίζει τη μακροπρόθεσμη πτώση της Moody's.
Ο οίκος Moody's έχει δημιουργήσει περίπου 1.8 δισεκατομμύρια δολάρια σε ελεύθερες ταμειακές ροές δώδεκα μηνών. Και το 2021, η εταιρεία επέστρεψε 1.2 δισεκατομμύρια δολάρια στους μετόχους μέσω επαναγορών μετοχών και μερισμάτων.
Η Moody's έχει μερισματική απόδοση 1.0%.
Coca-Cola (ΚΟ)
Ο κατάλογος μας ολοκληρώνει τον κολοσσό ποτών Coca-Cola, ο οποίος έχει παράγει 7 δισεκατομμύρια δολάρια σε 20μηνες δωρεάν ταμειακές ροές και συνήθως παρέχει δωρεάν περιθώρια ταμειακών ροών άνω του XNUMX%.
Η μετοχή είχε πολλά σκαμπανεβάσματα τους τελευταίους μήνες, αλλά οι υπομονετικοί επενδυτές θα πρέπει να προσπαθήσουν να επωφεληθούν από τη βραχυπρόθεσμη αβεβαιότητα. Η μακροπρόθεσμη επενδυτική υπόθεση της Coca-Cola συνεχίζει να υποστηρίζεται από μια ασυναγώνιστη παρουσία επωνυμίας, τεράστια κλίμακα απόδοσης και ελκυστικούς ανέμους γεωγραφικής ανάπτυξης.
Και η εταιρεία επιστρέφει στη λειτουργία της σε προ-πανδημία επίπεδα.
Το πιο πρόσφατο τρίμηνο, η Coca-Cola σημείωσε έσοδα 10.5 δισεκατομμυρίων δολαρίων, αυξημένα κατά 16% από την περσινή περίοδο, λόγω της αύξησης κατά 8% του όγκου των κιβωτίων.
Οι μετοχές της Coca-Cola προσφέρουν μερισματική απόδοση 2.9%.
Εγγραφή ώστε το ενημερωτικό μας δελτίο MoneyWise να λαμβάνει μια σταθερή ροή υλοποιήσιμες ιδέες από τις κορυφαίες εταιρείες της Wall Street.
Περισσότερα από την MoneyWise
Αυτό το άρθρο παρέχει μόνο πληροφορίες και δεν πρέπει να εκληφθεί ως συμβουλή. Παρέχεται χωρίς καμία εγγύηση οποιουδήποτε είδους.
Πηγή: https://finance.yahoo.com/news/warren-buffett-holding-stocks-massive-172500396.html