Η Walmart, η Amazon και η Home Depot συμφωνούν ότι οι δαπάνες των καταναλωτών θα επιβραδυνθούν το 2023

Οι καταναλωτικές δαπάνες μπορεί να μειώνονται καθώς τρεις από τους πέντε κορυφαίους λιανοπωλητές στις ΗΠΑ προετοιμάζονται για μια επιβραδυνόμενη οικονομία, συμπεριλαμβανομένων των Walmart, Amazon και The Home Depot. Οι καταναλωτές έχουν μετατοπίσει ορισμένες δαπάνες από υλικά αγαθά στις υπηρεσίες και θέλουν να ξοδέψουν λιγότερα. Υπήρξε μεγαλύτερη ευαισθησία στις τιμές μεταξύ των αγοραστών, οι οποίοι είναι πιο συγκεκριμένοι για την επιλογή προϊόντων. Τόσο η Costco όσο και η Walmart ανέφεραν ότι οι συνδρομές στα κλαμπ αποθήκης έχουν αυξηθεί, αποδεικνύοντας ότι οι καταναλωτές δίνουν έμφαση στην αξία.

Καθώς οι προβλέψεις για σταθερή οικονομική ανάπτυξη γίνονται ευρύτερα αποδεκτές, ορισμένοι καταναλωτές θα στραφούν σε λιγότερο επώνυμα προϊόντα και θα αναζητήσουν ιδιωτικές ετικέτες ή επωνυμίες καταστημάτων, ειδικά για είδη παντοπωλείου όπου οι πληθωριστικές τιμές είναι πάνω από 11% για τα τρόφιμα στο σπίτι. Οι καταναλωτές επικεντρώνονται περισσότερο στις οικονομικές τους θέσεις, κάτι που θα συνεχιστεί καθ' όλη τη διάρκεια του έτους και επηρεάζει τις δαπάνες.

Οι Amazon, Walmart και The Home Depot έχουν δώσει συντηρητικές προοπτικές για κέρδη εσόδων το 2023. Ορισμένες μειώσεις στις καταναλωτικές δαπάνες συγκρίνονται με υψηλότερες δαπάνες σε περιόδους μετά την πανδημία. Η ετήσια ανάπτυξη (σε έτος) από το 2020 για αυτές τις εταιρείες ήταν σημαντική και το 2023 μοιάζει με ένα έτος πίσω στο κανονικό.

AmazonAMZN
φτάνει στην ωριμότητα

Η αύξηση των πωλήσεων της Amazon δεν ήταν διψήφια για πρώτη φορά εδώ και μια δεκαετία. Στο παρελθόν, η αύξηση των πωλήσεων σε ετήσια βάση κυμαινόταν μεταξύ 20-40%. Ωστόσο, το 2022 η αύξηση των πωλήσεων σε ετήσια βάση επιβραδύνθηκε πάρα πολύ σε μόλις 9.4%. Πιο ανησυχητικό για την Amazon, ωστόσο, δεν είναι η αργή ανάπτυξη αλλά η διάβρωση των κερδών το δημοσιονομικό 2022. Amazon Οι επιχειρήσεις χωρίζονται σε τρία τμήματα: Βόρεια Αμερική, Διεθνείς και Υπηρεσίες Ιστού της Amazon (AWS). Η τελευταία έχει την υψηλότερη ανάπτυξη και τη μεγαλύτερη συνεισφορά στα κέρδη στο σύνολο, αλλά αποφέρει μόνο το 16% των εσόδων της Amazon. Η Βόρεια Αμερική και η Διεθνής αντιπροσωπεύουν το 84% του συνολικού εισοδήματος, αλλά κανένα από τα δύο τμήματα δεν παρουσίασε κέρδη το 2022, χάνοντας συνολικά 10.6 δισεκατομμύρια δολάρια.

Η επιβράδυνση των πωλήσεων καθιστά την εταιρεία πιο προσεκτική σχετικά με τις καταναλωτικές δαπάνες το 2023. Οι διαδικτυακές πωλήσεις της Amazon μειώθηκαν κατά 1% σε σύγκριση με την περσινή ανάπτυξη κατά 12.5%, και οι συνδρομητικές υπηρεσίες αυξήθηκαν μόνο κατά 11% σε σύγκριση με το προηγούμενο έτος στο 26%. Η καθοδήγηση της Amazon για το πρώτο τρίμηνο του 2023 είναι οι πωλήσεις να αυξηθούν μεταξύ 4% και 8% σε σύγκριση με το πρώτο τρίμηνο του 2022.

Για το οικονομικό έτος 2022, η Amazon γνώρισε την πρώτη της απώλεια από το 2014. Η εταιρεία έχασε 2.7 δισεκατομμύρια δολάρια, συμπεριλαμβανομένου ενός εξόδου που προέκυψε για την επένδυσή της στη Rivian Automotive ύψους 12.7 δισεκατομμυρίων δολαρίων. Andy Jassy, Διευθύνων Σύμβουλος της Amazon, κατέστησε απολύτως σαφές σε μια πρόσφατη ολομέτωπη συνάντηση ότι η εταιρεία βρίσκεται σε μια τρελή βόλτα που επαναπροσδιορίζει τι πρέπει να είναι η Amazon.

Wal-MartWMT
αλλάζει τις προοπτικές για το 2023

Σε σύγκριση με την Amazon, η ανάπτυξη της Walmart μπορεί να περιγραφεί ως αργή και σταθερή. Ενώ η Amazon έχει αυξηθεί σημαντικά τα τελευταία δέκα χρόνια, Wal-Mart έχει σημειώσει ανάπτυξη που κυμαίνεται από σταθερή έως και 7%. Το 2022, τα έσοδα της εταιρείας αυξήθηκαν κατά 6.7%, αλλά η Walmart προβλέπει χαμηλότερη αύξηση για το 2023, που κυμαίνεται από 2.5 έως 3%.

Καθώς οι Αμερικανοί προσπαθούν να αυξήσουν τα δολάρια τους, στρέφονται περισσότερο σε εκπτωτικά καταστήματα και κλαμπ αποθήκης, ειδικά οικογένειες μεσαίου έως υψηλότερου εισοδήματος. «Κερδίζουμε μερίδιο μεταξύ των εισοδηματικών κοόρτων, συμπεριλαμβανομένων των υψηλότερων, που αποτελούσαν σχεδόν τα μισά από τα κέρδη που είδαμε ξανά στις ΗΠΑ αυτό το τρίμηνο. Και αποκτάμε επίσης μεγαλύτερο μερίδιο πορτοφολιού στο Sam's Club στις ΗΠΑ με αγοραστές μεσαίου και υψηλότερου εισοδήματος», δήλωσε ο Doug McMillon, Διευθύνων Σύμβουλος της Walmart, σε πρόσφατη κλήση κερδών. Το Sam's Club US αύξησε τις πωλήσεις του κατά πάνω από 10 δισεκατομμύρια δολάρια, σημειώνοντας διψήφια αύξηση 14.7%, και ο αριθμός των μελών ήταν σε υψηλό ρεκόρ.

Ενώ η καθοδήγηση της Walmart είναι συντηρητική σε σχέση με την πρόσφατη ανάπτυξή της, η εταιρεία δεν πανικοβάλλεται. «Ένα από τα πράγματα που πάντα εκτιμούσα σε αυτήν την εταιρεία είναι ότι είναι φυσικά αντισταθμισμένη. Εάν οι πελάτες θέλουν περισσότερο από κάτι και λιγότερο από κάτι άλλο, μετατοπίζουμε το απόθεμά μας. Εάν η οικονομία είναι ισχυρή, οι πελάτες μας έχουν περισσότερα χρήματα, και αυτό είναι υπέροχο. Αν τα πράγματα είναι πιο δύσκολα, έρχονται σε εμάς για αξία», είπε ο ΜακΜίλον. Οι προσφορές ειδών παντοπωλείου, που αντιπροσωπεύουν περισσότερο από το ήμισυ των εσόδων της Walmart, έχουν ωφελήσει την πελατειακή της βάση, ειδικά ως καταναλωτής Δείκτης τιμών δείχνει ότι οι τιμές των τροφίμων στο σπίτι αυξήθηκαν κατά 11.3% τους τελευταίους 12 μήνες.

«Σε ό,τι αφορά την καθοδήγηση, καθώς καθόμαστε εδώ σήμερα, βρισκόμαστε σε παρόμοια θέση με καθένα από τα τελευταία τρία χρόνια, όπου υπάρχει μεγάλη αβεβαιότητα κοιτάζοντας το υπόλοιπο της χρονιάς. Ενώ τα ζητήματα της εφοδιαστικής αλυσίδας έχουν σε μεγάλο βαθμό υποχωρήσει, οι τιμές εξακολουθούν να είναι υψηλές και υπάρχει σημαντική πίεση στον καταναλωτή», δήλωσε ο John David Rainey, CFO της Walmart. Όταν οι καταναλωτικές δαπάνες επιβραδύνουν, θα αναζητήσουν προϊόντα και καταστήματα με προσανατολισμό στην αξία. Η Walmart είναι λιγότερο επιρρεπής σε σημαντική μείωση των πωλήσεων με βάση την καθημερινή τιμολόγηση της αξίας της.

Η Home DepotHD
βασίζεται στους υπαλλήλους της για να κερδίσουν μερίδιο αγοράς

Οι πωλήσεις του Home Depot αυξήθηκαν κατά 4.1% για το οικονομικό 2022. Ο Διευθύνων Σύμβουλος της εταιρείας συζήτησε την υψηλή ανάπτυξη τα τελευταία χρόνια και τις αλλαγές στις καταναλωτικές δαπάνες. Ενώ οι προοπτικές για το 2023 είναι σταθερές σε σχέση με τα έσοδα του 2022, η εταιρεία παρέμεινε αισιόδοξη για τη συνεχιζόμενη κυριαρχία της στην αγορά. «Στο εγγύς μέλλον, συνεχίζουμε να περιηγούμαστε σε ένα μοναδικό περιβάλλον. Κατά το μεγαλύτερο μέρος του δημοσιονομικού 2022, παρατηρήσαμε έναν ανθεκτικό πελάτη που ήταν λιγότερο ευαίσθητος στις τιμές από ό,τι θα περιμέναμε ενόψει του επίμονου πληθωρισμού. Το τρίτο τρίμηνο, παρατηρήσαμε κάποια επιβράδυνση σε ορισμένα προϊόντα και κατηγορίες, η οποία ήταν πιο έντονη το τέταρτο τρίμηνο», δήλωσε ο Ted Decker, πρόεδρος και διευθύνων σύμβουλος της The Home Depot.

Από το 2019 έως το 2022, οι πωλήσεις της εταιρείας αυξήθηκαν με σύνθετο ετήσιο ρυθμό αύξησης 12.6%. «Αυτή η ανάπτυξη αντανακλά παράγοντες μοναδικούς για τη βελτίωση του σπιτιού, καθώς οι ιδιοκτήτες σπιτιών περνούσαν περισσότερο χρόνο στα σπίτια τους και ανέλαβαν περισσότερα έργα καθώς είδαν τα σπίτια τους να αυξάνονται σημαντικά σε αξία κατά τη διάρκεια αυτής της περιόδου. η αγορά οικιακών βελτιώσεων κατέλαβε επίσης μεγαλύτερο μερίδιο του πορτοφολιού του καταναλωτή καθώς οι δαπάνες για αγαθά ξεπέρασαν τις δαπάνες για υπηρεσίες κατά τη διάρκεια αυτής της περιόδου», δήλωσε ο Richard McPhail, εκτελεστικός αντιπρόεδρος και οικονομικός διευθυντής της The Home Depot. Ο McPhail συζήτησε την ευρύτερη στροφή των καταναλωτών από τα αγαθά στις υπηρεσίες από το καλοκαίρι του 2021 έως το τέλος του 2022.

Το Home Depot συνέχισε να βλέπει αυξήσεις πωλήσεων σε σχέση με το τρίμηνο μέχρι το τέλος του οικονομικού έτους του 2022. Ο McPhail συζήτησε τον τρόπο με τον οποίο η εταιρεία εξέτασε διάφορους παράγοντες καθώς παρείχαν σταθερές προοπτικές πωλήσεων για το 2023. «Πρώτον, το σημείο εκκίνησης για τον καθορισμό του στόχου μας φέτος είναι η υπόθεση μας σχετικά με τις καταναλωτικές δαπάνες. Υποθέσαμε, όπως πολλοί οικονομολόγοι, ότι θα δούμε σταθερή πραγματική οικονομική ανάπτυξη και καταναλωτικές δαπάνες το 2023», δήλωσε ο McPhail. Υπήρξε επίσης μια μετατόπιση στις καταναλωτικές δαπάνες από τα αγαθά στις υπηρεσίες. Τέλος, ο McPhail συζήτησε ότι παρά τους αντίθετους ανέμους των χαμηλότερων καταναλωτικών δαπανών και την απομάκρυνση από απτά προϊόντα, οι εργαζόμενοι στο The Home Depot θα της έδιναν ένα βιώσιμο πλεονέκτημα στην αγορά και η εταιρεία είναι πεπεισμένη ότι θα συνεχίσει να αυξάνει το μερίδιο αγοράς της 2023.

Οι καταναλωτές κινούνται σε συμπεριφορές εξοικονόμησης κόστους

Τα στοιχεία της έρευνας επιβεβαιώνουν ότι το καταναλωτικό κλίμα μετατοπίζεται προς πιο αργές δαπάνες το 2023. Τα ευρήματα έδειξαν ότι το 96% των ερωτηθέντων καταναλωτών σκοπεύουν να υιοθετήσουν συμπεριφορές εξοικονόμησης κόστους τους επόμενους έξι μήνες. Οι μισοί από τους καταναλωτές που ερωτήθηκαν ανησυχούν έντονα για την οικονομική τους κατάσταση, με το 42% να αναμένει να μειώσει σημαντικά τις δαπάνες του σε όλες τις κατηγορίες λιανικής. Η έρευνα αποκάλυψε ότι οι καταναλωτές είναι πιο πιθανό να στραφούν σε μια φθηνότερη μάρκα ενός συγκεκριμένου προϊόντος ή ακόμη και να μην χρησιμοποιήσουν ένα τακτικά (42% των ερωτηθέντων). Στα είδη παντοπωλείου, την περιοχή όπου οι καταναλωτές είναι λιγότερο πιθανό να περικόψουν, το 24% δήλωσε ότι σχεδιάζει να μειώσει τις δαπάνες, σε σύγκριση με 12% στην προηγούμενη έρευνα. Οι συναλλαγές σε επωνυμίες που ανήκουν σε καταστήματα είναι μονόδρομος που οι καταναλωτές μπορούν να εξοικονομήσουν χρήματα. Της PwC Φεβρουάριος 2023 Η Global Consumer Insights Pulse Survey περιλαμβάνει 9,180 καταναλωτές σε 25 περιοχές.

Η Walmart και η Home Depot ανέφεραν πρόσφατα αποτελέσματα απόδοσης για το τέταρτο τρίμηνο και το σύνολο του έτους. Η Amazon, η δεύτερη μεγαλύτερη εταιρεία λιανικής, ανακοίνωσε ετήσια αποτελέσματα νωρίτερα αυτόν τον μήνα, ενώ οι άλλες δύο κορυφαίες εταιρείες λιανικής, η Costco και η KrogerKR
, θα αναφερθεί τον επόμενο μήνα. Όλοι οι δείκτες απηχούν τα ίδια συναισθήματα —μια επιβράδυνση των δαπανών για το 2023.