Τα συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης μετοχών επεκτείνουν τις μειώσεις μετά από καυτή εκτύπωση του πληθωρισμού

Τα συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης μετοχών υποχώρησαν το βράδυ της Πέμπτης για να προστεθούν στις προηγούμενες απώλειες και στους τρεις κύριους δείκτες, με τις ανησυχίες λόγω της ταχείας σύσφιξης των χρηματοοικονομικών συνθηκών να αυξάνονται μετά από ένα υψηλό επίπεδο πολλών δεκαετιών για τον πληθωρισμό.

Τα συμβόλαια για τον S&P 500 έπεσαν. Ο δείκτης υποχώρησε κατά 1.8% νωρίτερα την Πέμπτη και ο Nasdaq υποχώρησε 2.1%, καθώς οι μετοχές της τεχνολογίας δέχθηκαν πιέσεις, ενώ οι αποδόσεις των ομολόγων αυξήθηκαν. Η απόδοση αναφοράς 10 ετών έσπασε πάνω από το 2% για πρώτη φορά από τον Αύγουστο του 2019.

Οι μετοχές ξεπούλησαν και οι αποδόσεις ανέβηκαν αφού ο Δείκτης Τιμών Καταναλωτή του Ιανουαρίου (ΔΤΚ) του Γραφείου Στατιστικών Εργασίας έδειξε τη μεγαλύτερη ετήσια άνοδο του πληθωρισμού από το 1982.

Η αυξανόμενη άνοδος των τιμών κατά 7.5% κλιμάκωσε την Ομοσπονδιακή Τράπεζα των ΗΠΑ να αυξήσει τα επιτόκια πιο επιθετικά από ό,τι αναμενόταν προηγουμένως και να αρχίσει να απομακρύνει τα περιουσιακά της στοιχεία από τον ισολογισμό της, σε κινήσεις που θα περιορίσουν τη ρευστότητα στο χρηματοπιστωτικό σύστημα και θα περιορίσουν την αυξανόμενη καταναλωτική ζήτηση και τιμές. Ο Πρόεδρος της Ομοσπονδιακής Τράπεζας του Σεντ Λούις Τζέιμς Μπούλαρντ δήλωσε στο Bloomberg News την Πέμπτη ότι ήθελε να δει τα επιτόκια να αυξάνονται κατά ένα πλήρες ποσοστό μέχρι τον Ιούλιο και να ξεκινήσει η διαδικασία εκκαθάρισης του ισολογισμού της Fed το δεύτερο τρίμηνο, σε ένα από τα πιο επιθετικά μονοπάτια. τηλεγραφήθηκε πολύ από έναν αξιωματούχο της Fed.

"Αυτό δεν είναι έξω από τη σφαίρα των δυνατοτήτων", δήλωσε ο David Spika, πρόεδρος της GuideStone Capital Management, στο Yahoo Finance Live την Πέμπτη σχετικά με την πρόταση του Bullard. «Η Fed συνειδητοποιεί ότι πρέπει να αρχίσει να κινείται. … Οι καταναλωτές σκοτώνονται με αυτόν τον πληθωρισμό. Η Fed πρέπει να κινηθεί και πρέπει να κινηθεί γρήγορα εάν θέλει να το χαλιναγωγήσει».

«Αν πάμε πίσω ακόμη και στο τέλος της οικονομικής κρίσης, η νομισματική πολιτική ήταν ο βασικός παράγοντας για την ώθηση των αποδόσεων και την παροχή της «Fed put» που πραγματικά επέτρεψε στους επενδυτές να έρθουν και να αγοράσουν την πτώση», πρόσθεσε. «Αυτές οι μέρες είναι πίσω μας - ιδιαίτερα με τον πληθωρισμό που βλέπουμε τώρα - και αυτό δεν αρέσει στην αγορά. Είναι σαν ένα παιδί που δεν του είπαν ποτέ «όχι», που τώρα του λένε όχι και εκτοξεύει την ιδιοσυγκρασία του. Αυτό θα συνεχιστεί.”

Η ιστορία συνεχίζεται

Και στο πλαίσιο του πληθωρισμού, άλλοι αύξησαν επίσης τις προσδοκίες τους για τον αριθμό των αυξήσεων επιτοκίων που η Fed είναι πιθανό να κυκλοφορήσει φέτος. Οι οικονομολόγοι της Deutsche Bank δήλωσαν την Πέμπτη ότι αναμένουν τώρα δύο περισσότερες αυξήσεις τριμήνου από ό,τι είχαν προβλέψει προηγουμένως. Με την αναβάθμιση, βλέπουν τώρα μια αύξηση των επιτοκίων κατά 50 μονάδες βάσης στη συνεδρίαση της Fed του Μαρτίου, ακολουθούμενη από αυξήσεις κατά 25 μονάδες βάσης μετά από κάθε μία από τις επόμενες συνεδριάσεις του έτους, εκτός από τον Νοέμβριο. Εάν πραγματοποιηθεί, μια αύξηση των επιτοκίων κατά μισή μονάδα τον Μάρτιο θα σήμαινε την πρώτη αύξηση της Fed άνω των 25 μονάδων βάσης από το 2000.

«Νομίζω ότι οι επενδυτές πρέπει να αναρωτηθούν, θέλω να αντισταθμίσω τον πληθωρισμό ή θέλω να νικήσω τον πληθωρισμό; Και έτσι, νομίζω ότι πράγματα όπως ο χρυσός είναι εκεί που μπορείς να αντισταθμίσεις, αλλά νομίζω ότι υπάρχουν και άλλοι τομείς στους οποίους μπορείς να συνεχίσεις να ξεπερνάς και να βλέπεις μεγάλα κέρδη σε σχέση με τον πληθωρισμό», δήλωσε ο Τζόρνταν Τζάκσον, αναλυτής της JPMorgan Asset Management παγκόσμιας αγοράς. είπε στο Yahoo Finance Live την Πέμπτη. «Νομίζω ότι είναι πράγματα όπως οι μετοχές, πιστεύω ότι οι αγορές εμπορευμάτων υποστηρίζονται σχετικά καλά και εδώ. Και έτσι οι επενδυτές θα πρέπει να διαφοροποιηθούν στον τρόπο με τον οποίο σκέφτονται για την αντιστάθμιση και την υπέρβαση του πληθωρισμού στην τρέχουσα συγκυρία».

-

6:10 μ.μ. ET Πέμπτη: Τα συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης μετοχών υποχωρούν περαιτέρω

Ακολουθεί η διαπραγμάτευση των αγορών καθώς ξεκίνησε η ολονύκτια συνεδρίαση την Πέμπτη:

• Συμβόλαια S&P 500 (ES = F): -4.75 μονάδες (-0.11%), στις 4,492.75

• Futures Dow (YM = F): -36 μονάδες (-0.1%), στις 35,103.00

• Συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης Nasdaq (NQ = F): -9.5 μονάδες (-0.06%) στις 14,691.50

-

Η Emily McCormick είναι δημοσιογράφος της Yahoo Finance. Ακολουθήστε της στο Twitter

Διαβάστε τις τελευταίες οικονομικές και επιχειρηματικές ειδήσεις από το Yahoo Finance

Ακολουθήστε το Yahoo Finance στις Twitter, Instagram, YouTube, Facebook, Flipboard, να LinkedIn