S&P 500: Η Cathie Wood το συνθλίβει φέτος χάρη σε 9 αποθέματα

Cathie Wood's ARK Innovation ETF (ARKK) είναι πίσω — και πίσω μεγάλο. Είναι το κορυφαίο διαφοροποιημένο ETF και φέτος μέχρι στιγμής, σε μεγάλο βαθμό λόγω ορισμένων αστρικών νικητών.

X

Εννέα από τις μετοχές της ARK Innovation, συμπεριλαμβανομένων Coinbase Global (ΝΟΜΙΣΜΑ), Βιοεπιστήμες του Ειρηνικού (PACB) Και Θετικές επιστήμες (ΕΞΑΣ), έχουν αυξηθεί κατά 17% ή περισσότερο φέτος μέχρι στιγμής, λέει μια ανάλυση της Investor's Business Daily των δεδομένων από την S&P Global Market Intelligence και MarketSmith. Και κατά μέσο όρο, οι σχεδόν 30 μετοχές του ETF αυξάνονται περισσότερο από 10%.

Και αυτά είναι καλά νέα για το δημοφιλές ταμείο ενεργητικού των 6.8 δισεκατομμυρίων δολαρίων. Τώρα είναι πάνω από 15% φέτος. Έτσι εύκολα βρίσκεται στην κορυφή του S&P 500 Απόδοση από έτος σε έτος 2.4%. Και καθιστά επίσης το ARK Innovation το Νο. 1 διαφοροποιημένο ETF που διαπραγματεύεται ενεργά, λέει η Morningstar Direct.

Είναι μια πολύ αναγκαία αναπήδηση. Το ETF έχασε περισσότερο από το 60% της αξίας του πέρυσι, καθιστώντας το το διαφοροποιημένο ETF με τις χειρότερες επιδόσεις. Η ARK Innovation αξιοποιεί αυτό που φαίνεται να είναι η προθυμία των επενδυτών να αγοράσουν κερδοσκοπικές επενδύσεις μετά την πτώση του 2022.

«Παρά την πιθανή ελαφρά πτώση των κερδών το 2023 - τουλάχιστον αυτή είναι η άποψή μας στην LPL Research - αναμένουμε μια σταθερά θετική χρονιά για τις μετοχές», δήλωσε ο Jeff Buchbinder, Chief Equity Strategist της LPL Financial.

Το ARK Invest έχει ένα καλό 2023 μέχρι στιγμής

Έχει περάσει καιρός από τότε που το ARK Innovation βρίσκεται στην κορυφή. Αλλά επέστρεψε με μια εκδίκηση.

Όχι μόνο το ETF είναι στην κορυφή για το 2023 μέχρι στιγμής, αλλά είναι μίλια μπροστά από τα υπόλοιπα. Το Νο. 2 ενεργά διαπραγματεύσιμο διαφοροποιημένο ETF φέτος είναι η Invesco S&P 500 High Beta (SPHB), η οποία είναι φορτωμένη με μερικές από τις πιο ασταθείς μετοχές μεγάλης κεφαλαιοποίησης της αγοράς. Αλλά είναι μόνο ένα κλάσμα ότι το ARK Innovation είναι φέτος: 9.4%.

Πολλά από τα κέρδη, ωστόσο, οφείλονται στις θεαματικές επιδόσεις ορισμένων μετοχών.

Κορυφαία επιλογή από την Cathie Woods

Μια εξέταση του χαρτοφυλακίου ARK Innovation της Woods δείχνει τρεις επενδύσεις που ξεπερνούν όλες τις άλλες.

Παίξτε σε κρυπτονομίσματα Το Coinbase είναι η μετοχή του ETF με τις κορυφαίες επιδόσεις. Είναι πάνω από 39% φέτος, αξιοποιώντας την άνοδο τιμές κρυπτογράφησης. Μόνο η τιμή του Bitcoin αυξήθηκε περισσότερο από 25% τον περασμένο μήνα. Είναι μια θέση περίπου 4% στο χαρτοφυλάκιο ARK Innovation.

Φυσικά, είναι αυτονόητο ότι το φετινό ράλι Coinbase είναι μια πτώση στον κάδο σε σχέση με το πόσο έπεσε το 2022. Ακόμη και μετά το ράλι στις αρχές του 2023, οι μετοχές της Coinbase εξακολουθούν να υποχωρούν περισσότερο από 80% σε σχέση με το 2021, λόγω μιας βουτιάς 86% το 2022. Και είναι επίσης σημαντικό να σημειωθεί ότι οι αναλυτές πιστεύουν ότι η εταιρεία θα χάσει χρήματα σε προσαρμοσμένη βάση ανά μετοχή το 2023, το 2024, το 2025 και το 2026.

Άλλοι νικητές για την Cathie Wood

Η Νο. 2 κορυφαία μετοχή της ARK Innovation, Pacific Biosciences, είναι εξίσου κερδοσκοπική. Οι αναλυτές βλέπουν την εταιρεία δοκιμών ανθρώπινης γενετικής να χάνει χρήματα όσο μπορεί να δει το μάτι: Τουλάχιστον μέχρι το 2026. Αλλά αυτό δεν φαίνεται να έχει σημασία για τους επενδυτές φέτος. Οι μετοχές αυξήθηκαν περισσότερο από 38% φέτος, βοηθώντας την να ξεφύγει από την πτώση της κατά 60% το 2022.

Είναι ενδιαφέρον ότι τέσσερις από τις πέντε κορυφαίες μετοχές της ARK Innovations φέτος, συμπεριλαμβανομένης της Pacific Biosciences προέρχονται από τον τομέα της υγείας. Ένα άλλο παράδειγμα είναι η Exact Sciences, μια εταιρεία που είναι πιο γνωστή για την Cologuard, ένα λιγότερο επεμβατικό εργαλείο προσυμπτωματικού ελέγχου για τον καρκίνο του παχέος εντέρου. Το Exact είναι μια σημαντική θέση για την ARK Innovation, στο 9.5% του χαρτοφυλακίου. Και αυτό είναι καλό φέτος, με τις μετοχές να ανεβαίνουν πάνω από 33%. Και από όλες τις θέσεις της ARK, το Exact είναι λιγότερο από το 2021: μόλις 16.6%. Οι μετοχές υποχώρησαν μόνο κατά 36% το 2022, το οποίο είναι πολύ λιγότερο από πολλές άλλες.

Η αναπήδηση της Ark Innovation φέτος είναι εντυπωσιακή. Αλλά κάνει μόνο ένα μικρό βήμα στη μαζική ζημιά που προκλήθηκε το 2022. Το ARK Innovation μειώθηκε σχεδόν 12% σε ετήσια βάση τα τελευταία τρία χρόνια, λέει η Morningstar Direct. Αυτό είναι πολύ πίσω από τη συνολική ετήσια απόδοση 7.4% του S&P 500 εκείνη την περίοδο.

Αλλά hey, τουλάχιστον είναι μια αρχή.

Ένας καλός χρόνος μέχρι στιγμής για την ARK

Κορυφαίες μετοχές στο ARK Innovation ETF από έτος έως σήμερα

Πηγές: S&P Global Market Intelligence, IBD, ARK Invest