Μια ωρολογιακή βόμβα στην οικονομία των ΗΠΑ πλησιάζει επικίνδυνα στην έκρηξη.
Η Παρασκευή, 13 Ιανουαρίου, που θεωρείται από καιρό προάγγελος κακής τύχης, ήρθε με μια προειδοποίηση προς το Κογκρέσο ότι η χώρα θα μπορούσε να χρεοκοπήσει το χρέος της μόλις τον Ιούνιο.
Με τις ΗΠΑ να φτάνουν το όριο χρέους των 31.4 τρισεκατομμυρίων δολαρίων στις 19 Ιανουαρίου, η υπουργός Οικονομικών Τζάνετ Γέλεν προέτρεψε τους νομοθέτες να αυξήσουν ή να αναστείλουν το ανώτατο όριο χρέους.
Η έκκλησή της ελήφθη από τον Peter Schiff, διάσημο επενδυτή και σχολιαστή της αγοράς, ως «επίσημη παραδοχή ότι οι ΗΠΑ διαχειρίζονται το μεγαλύτερο πρόγραμμα Ponzi στον κόσμο».
Μην χάσετε
Μια πολιτική αντιπαράθεση σχετικά με το ανώτατο όριο του χρέους μαίνεται από τότε που οι Ρεπουμπλικάνοι ανέκτησαν τον έλεγχο της Βουλής των Αντιπροσώπων στις ενδιάμεσες εκλογές του 2022.
Ο Πρόεδρος Τζο Μπάιντεν ζήτησε από το Κογκρέσο να μην κρατήσει το αντικείμενο όμηρο, λέγοντας ότι μια χρεοκοπία θα μπορούσε να είναι «καταστροφική».
Οι προειδοποιήσεις του έπεσαν στο κενό στην περίπτωση των αντιπάλων Ρεπουμπλικανών, οι οποίοι χρησιμοποιούν τις ψήφους τους για επέκταση ως μοχλό για να επιδιώξουν περικοπές δαπανών.
Το Υπουργείο Οικονομικών μπορεί να χρησιμοποιήσει «έκτακτα μέτρα» τους επόμενους μήνες για να καλύψει τις πολλές οικονομικές του υποχρεώσεις, συμπεριλαμβανομένων των εκταμιεύσεων Κοινωνικής Ασφάλισης και Medicare, αλλά αυτά τα κεφάλαια έκτακτης ανάγκης είναι περιορισμένα.
Στο τέλος της ημέρας, οι ΗΠΑ πρέπει απλώς να δανειστούν περισσότερα χρήματα, όπως έχουν κάνει πολλές φορές στο παρελθόν.
Το Κογκρέσο έχει θέσει το όριο για τον ομοσπονδιακό δανεισμό από το 1917, αυξάνοντάς το με την πάροδο του χρόνου καθώς οι κρατικές δαπάνες και οι ανάγκες δανεισμού έχουν αυξηθεί.
«Οι αμερικανικές θησαυρίες. Sec. παραδέχτηκε ότι ο μόνος τρόπος για να αποφευχθεί μια αθέτηση πληρωμών για το Εθνικό Χρέος είναι να αυξηθεί το #DebtCeiling και το Govt. μπορεί να δανειστεί από νέους δανειστές για να αποπληρώσει τους υπάρχοντες δανειστές», έγραψε ο Schiff, Διευθύνων Σύμβουλος και επικεφαλής παγκόσμιας στρατηγικής της Euro Pacific Capital, στις 16 Ιανουαρίου. «Αυτό ισοδυναμεί με επίσημη παραδοχή ότι οι ΗΠΑ διαχειρίζονται το μεγαλύτερο πρόγραμμα Ponzi στον κόσμο».
Στο podcast του, ο Schiff ισχυρίστηκε ότι η κυβέρνηση των ΗΠΑ βρίσκεται σε μια καταστροφή όπου δεν μπορεί να αποπληρώσει τους τρέχοντες δανειστές της, επομένως δανείζεται από νέους δανειστές ξανά και ξανά.
«Γιατί οι άνθρωποι συμμετέχουν πρόθυμα; Είναι επειδή δεν συνειδητοποιούν ότι είναι ένα σχέδιο Ponzi», λέει ο Schiff. «Νομίζουν ότι θα λάβουν πίσω. Όταν συνειδητοποιήσουν ότι θα επιστραφούν με μονοπωλιακά χρήματα, δεν θα θέλουν να δανείσουν.
«Στην πραγματικότητα, δεν θα θέλουν να κρατήσουν αυτά τα ομόλογα και ο μόνος αγοραστής θα είναι η Federal Reserve. Και τότε είναι που το τυπογραφείο θα υπερτερήσει και το δολάριο θα πέσει κάτω από το πάτωμα».
Καθώς το Κογκρέσο αγωνίζεται για την παράταση του ανώτατου ορίου του χρέους, η πιστοληπτική ικανότητα των ΗΠΑ και οι χρηματοπιστωτικές αγορές βρίσκονται σε κίνδυνο – αλλά εδώ είναι τρία περιουσιακά στοιχεία που αρέσουν στον Σιφ ως αντισταθμιστικά μέτρα έναντι της οικονομικής αστάθειας.
ΔΙΑΒΑΣΤΕ ΠΕΡΙΣΣΟΤΕΡΑ: Οι καλύτερες επενδυτικές εφαρμογές του 2023 για ευκαιρίες «μία φορά στη γενιά» (ακόμα κι αν είστε αρχάριος)
Χρυσό
Ο Σιφ είναι από καιρό λάτρης του κίτρινου μετάλλου.
«Το πρόβλημα με το δολάριο είναι ότι δεν έχει εγγενή αξία», είπε κάποτε. «Ο χρυσός θα αποθηκεύσει την αξία του και θα μπορείτε πάντα να αγοράζετε περισσότερα τρόφιμα με τον χρυσό σας».
Όπως πάντα, βάζει τα λεφτά του στο στόμα του.
Η τελευταία κατάθεση 13F της Euro Pacific Asset Management δείχνει ότι στις 30 Σεπτεμβρίου, η εταιρεία του Schiff κατείχε 1.655 εκατομμύρια μετοχές της Barrick Gold (GOLD), 431,952 μετοχές της Agnico Eagle Mines (AEM) και 317,495 μετοχές της Newmont (NEM).
Στην πραγματικότητα, η Barrick ήταν η κορυφαία συμμετοχή της εταιρείας, αντιπροσωπεύοντας το 6.8% του χαρτοφυλακίου της. Η Agnico και η Newmont ήταν η τρίτη και η έκτη μεγαλύτερη συμμετοχή, αντίστοιχα.
Ο χρυσός δεν μπορεί να εκτυπωθεί από τον αέρα, όπως το χρήμα fiat, και η κατάστασή του ως ασφαλής καταφύγιο σημαίνει ότι η ζήτηση συνήθως αυξάνεται σε περιόδους αβεβαιότητας.
Αποθέματα εισοδήματος ανθεκτικά στην ύφεση
Οι μετοχές μερισμάτων προσφέρουν στους επενδυτές έναν εξαιρετικό τρόπο για να κερδίσουν μια παθητική ροή εισοδήματος, αλλά μερικές μπορούν επίσης να χρησιμοποιηθούν ως αντιστάθμιση έναντι της ύφεσης.
Παράδειγμα: Η δεύτερη μεγαλύτερη συμμετοχή στο Euro Pacific είναι ο γίγαντας των τσιγάρων British American Tobacco (BTI), που αντιπροσωπεύει το 5.3% του χαρτοφυλακίου.
Ο κατασκευαστής των τσιγάρων Kent και Dunhill πληρώνει τριμηνιαία μερίσματα 73 σεντς ανά μετοχή, δίνοντας στη μετοχή μια ελκυστική ετήσια απόδοση 7.01%.
Το ταμείο Schiff κατέχει επίσης πάνω από 157,766 μετοχές της Philip Morris International (PM), ενός άλλου βασιλιά καπνού με μερισματική απόδοση 5.1%. Ο παραγωγός τσιγάρων Marlboro είναι η έβδομη μεγαλύτερη συμμετοχή του Euro Pacific με στάθμιση χαρτοφυλακίου 3.5%.
Η ζήτηση για τσιγάρα είναι εξαιρετικά ανελαστική, πράγμα που σημαίνει ότι οι μεγάλες αλλαγές τιμών προκαλούν μόνο μικρές αλλαγές στη ζήτηση — και αυτή η ζήτηση είναι σε μεγάλο βαθμό απρόσβλητη σε οικονομικούς κραδασμούς.
Εάν αισθάνεστε άνετα με την επένδυση σε αποκαλούμενες μετοχές αμαρτίας, η British American και η Philip Morris ίσως αξίζει να ερευνήσετε περαιτέρω.
Όσοι θέλουν να πάρουν τον έλεγχο των επενδύσεών τους θα πρέπει σίγουρα να εξερευνήσουν τις διαδικτυακές πλατφόρμες συναλλαγών. Οι καλύτεροι ιστότοποι προσφέρουν πόρους και εργαλεία για να βοηθήσουν τους επενδυτές να λαμβάνουν τεκμηριωμένες αποφάσεις καθώς δημιουργούν και διαχειρίζονται τα επενδυτικά τους χαρτοφυλάκια.
Γεωργία
Όσον αφορά την άμυνα, υπάρχει ένας τομέας ανθεκτικός στην ύφεση που δεν πρέπει να αγνοηθεί: η γεωργία.
Είναι απλό. Ό,τι κι αν συμβεί, οι άνθρωποι πρέπει ακόμα να φάνε.
Ο Schiff δεν μιλάει τόσο για τη γεωργία όσο για τα πολύτιμα μέταλλα, αλλά η Euro Pacific κατέχει 124,818 μετοχές της εταιρείας παραγωγής λιπασμάτων Nutrien (NTR).
Ως ένας από τους μεγαλύτερους παρόχους εισροών και υπηρεσιών καλλιεργειών στον κόσμο, η Nutrien βρίσκεται σε σταθερή θέση ακόμα κι αν η οικονομία εισέλθει σε μεγάλη ύφεση. Τους πρώτους εννέα μήνες του 2022, η εταιρεία δημιούργησε καθαρά κέρδη ρεκόρ 6.6 δισεκατομμυρίων δολαρίων.
Οι μετοχές της Nutrien αυξήθηκαν περίπου 4.78% το 2022, σε πλήρη αντίθεση με την απόδοση του S&P 500 κατά -19.44%.
Δεδομένων των αβεβαιοτήτων που αντιμετωπίζει η οικονομία, η επένδυση στη γεωργία θα μπορούσε να δώσει στους επενδυτές που αποστρέφονται τον κίνδυνο ηρεμίας.
Τι να διαβάσετε στη συνέχεια
Αυτό το άρθρο παρέχει μόνο πληροφορίες και δεν πρέπει να εκληφθεί ως συμβουλή. Παρέχεται χωρίς καμία εγγύηση οποιουδήποτε είδους.
Πηγή: https://finance.yahoo.com/news/world-largest-ponzi-scheme-peter-150000344.html