Οι απώλειες της Klarna τριπλασιάζονται μετά την επιθετική επέκταση των ΗΠΑ και τις μαζικές απολύσεις

Η Klarna ανέφερε την Τετάρτη ένα δραματικό άλμα στις απώλειες στο πρώτο ημίχρονο, προσθέτοντας έναν κατακλυσμό αρνητικών ειδήσεων για τον πρωτοπόρο «αγοράστε τώρα, πληρώστε αργότερα».

Η σουηδική εταιρεία πληρωμών δημιούργησε έσοδα 9.1 δισεκατομμυρίων σουηδικών κορωνών (950 εκατομμύρια δολάρια) κατά την περίοδο από τον Ιανουάριο έως το τέλος Ιουνίου 2022. Αυτό ήταν αυξημένο κατά 24% σε σχέση με ένα χρόνο πριν.

Αλλά η εταιρεία σημείωσε επίσης μεγάλες απώλειες. Οι ζημίες της Klarna προ φόρων αυξήθηκαν υπερτριπλασιασμένες από έτος σε έτος σε σχεδόν 6.2 δισεκατομμύρια κορώνες. Το πρώτο εξάμηνο του 2021, η Klarna έχασε περίπου 1.8 δισεκατομμύρια σουηδικές κορώνες.

Η εταιρεία, η οποία επιτρέπει στους χρήστες να κατανέμουν το κόστος των αγορών σε άτοκες δόσεις, σημείωσε άλμα στα λειτουργικά έξοδα και τις αθετήσεις πληρωμών. Τα λειτουργικά έξοδα πριν από τις πιστωτικές ζημίες ανήλθαν σε 10.8 δισεκατομμύρια σουηδικές κορώνες, από 6.3 δισεκατομμύρια κορώνες σε ετήσια βάση, λόγω των διοικητικών δαπανών που σχετίζονται με την ταχεία διεθνή επέκτασή της σε χώρες όπως οι ΗΠΑ Οι πιστωτικές απώλειες, εν τω μεταξύ, αυξήθηκαν περισσότερο από 50% σε 2.9 δισεκατομμύρια σουηδικές κορώνες.

Η Klarna ήταν προηγουμένως κερδοφόρα για το μεγαλύτερο μέρος της ύπαρξής της — δηλαδή μέχρι το 2019, όταν η εταιρεία βουτηγμένο στο κόκκινο για πρώτη φορά μετά από αύξηση των επενδύσεων με στόχο την ανάπτυξη της επιχείρησης παγκοσμίως.

Οι μεγάλες απώλειες της εταιρείας υπογραμμίζουν το τίμημα της ταχείας επέκτασής της μετά την έναρξη της πανδημίας Covid-19. Η Klarna έχει εισέλθει σε 11 νέες αγορές από τις αρχές του 2020 και έκανε μια σειρά από δαπανηρές τυχοδιωκτίες για να επεκτείνει τη θέση της στις ΗΠΑ και τη Βρετανία.

Στις ΗΠΑ, η Klarna έχει ξοδέψει πολλά για το μάρκετινγκ και την απόκτηση χρηστών, σε μια προσπάθεια να εξαφανίσει την Affirm, την κύρια αντίπαλη πολιτεία της. Στο Ηνωμένο Βασίλειο, εν τω μεταξύ, η εταιρεία εξαγόρασε τον PriceRunner, έναν ιστότοπο σύγκρισης τιμών, τον Απρίλιο. Έχει επίσης ασχοληθεί με ένα γοητεία προσβλητικό με Βρετανούς πολιτικούς και ρυθμιστικές αρχές μπροστά εισερχόμενους κανονισμούς.

Πιο πρόσφατα, η Klarna αναγκάστηκε να μειώσει. Τον Μάιο, η εταιρεία μείωσε περίπου το 10% του παγκόσμιου εργατικού δυναμικού της σε έναν γρήγορο γύρο περικοπών θέσεων εργασίας. Αυτό συνέβη αφού συγκέντρωσε κεφάλαια σε αποτίμηση 6.7 δισεκατομμυρίων δολαρίων - ένα 85% έκπτωση στην προηγούμενη αποτίμησή του — σε μια επενδυτική συμφωνία 800 εκατομμυρίων δολαρίων που καθόρισε το συνθηκολόγηση από εταιρείες υψηλής τεχνολογίας καθώς οι επενδυτές ήταν επιφυλακτικοί για μια πιθανή ύφεση.

Η απότομη έκπτωση αντανακλούσε το ζοφερό κλίμα μεταξύ των επενδυτών στο fintech τόσο στη δημόσια όσο και στην ιδιωτική αγορά, με εισηγμένες στο χρηματιστήριο fintech Επιβεβαιώνουμε έχοντας χάσει περίπου τα τρία τέταρτα της αγοραίας αξίας της από τις αρχές του 2022.

«Έπρεπε να λάβουμε κάποιες δύσκολες αποφάσεις, διασφαλίζοντας ότι έχουμε τους σωστούς ανθρώπους, στη σωστή θέση, εστιασμένους στις επιχειρηματικές προτεραιότητες που θα μας επιταχύνουν στην κερδοφορία, ενώ παράλληλα θα υποστηρίζουν τους καταναλωτές και τους λιανοπωλητές σε μια πιο δύσκολη οικονομική περίοδο», δήλωσε ο Sebastian Siemiatkowski. , Διευθύνων Σύμβουλος και συνιδρυτής της Klarna.

«Χρειαζόμασταν να λάβουμε άμεσα και προληπτικά μέτρα, κάτι που νομίζω ότι παρεξηγήθηκε εκείνη την εποχή, αλλά τώρα δυστυχώς έχουμε δει πολλές άλλες εταιρείες να ακολουθούν το παράδειγμά τους».

Η Klarna είπε ότι σχεδιάζει να αυστηροποιήσει την προσέγγισή της στο δανεισμό, ιδιαίτερα με νέους πελάτες, ώστε να ληφθεί υπόψη η επιδείνωση της κατάστασης του κόστους ζωής. Ωστόσο, ο Siemiatkowski είπε, "Δεν θα δείτε ακόμη τον αντίκτυπο αυτού στα οικονομικά μας σε αυτήν την έκθεση."

«Έχουμε έναν πολύ ευέλικτο ισολογισμό, ειδικά σε σύγκριση με τις παραδοσιακές τράπεζες, λόγω της βραχυπρόθεσμης φύσης των προϊόντων μας, αλλά ακόμη και για την Klarna χρειάζεται λίγος χρόνος για να εκπληρωθεί ο αντίκτυπος των αποφάσεων».

Οι εταιρείες Fintech είναι περικοπή δαπανών και καθυστέρηση των σχεδίων εισαγωγής εν μέσω επιδείνωσης του μακροοικονομικού περιβάλλοντος. Εν τω μεταξύ, οι υπηρεσίες προσανατολισμένες στον καταναλωτή είναι χάνουν την απήχησή τους στους επενδυτές ενώ τα λεγόμενα «business-to-business» fintech προσελκύουν τα φώτα της δημοσιότητας.

Η Klarna λέει ότι χρησιμοποιείται τώρα από πάνω από 150 εκατομμύρια ανθρώπους, ενώ η εταιρεία μετρά 450,000 εμπόρους στο δίκτυό της. Η Klarna παράγει εισόδημα κυρίως από λιανοπωλητές και όχι από χρήστες, παίρνοντας ένα μικρό κομμάτι από κάθε συναλλαγή που υποβάλλεται σε επεξεργασία μέσω της πλατφόρμας της.

«Τελικά απέδειξαν ότι μπορεί να υπάρξει μια κερδοφόρα επιχείρηση εκεί, αλλά διπλασιάστηκαν με την ανάπτυξη στην αγορά των ΗΠΑ, η οποία είναι ακριβή», δήλωσε στο CNBC ο Simon Taylor, επικεφαλής στρατηγικής στη startup fintech Sardine.ai.

«Το μερίδιο αγοράς εκεί θα έχει νόημα για μακροπρόθεσμα έσοδα. Αλλά χρειάζεται χρόνος και οι κρουνοί χρηματοδότησης δεν είναι όπως παλιά».

Αλλά η εταιρεία αντιμετωπίζει σκληρό ανταγωνισμό, με τιτάνες στον τομέα της τεχνολογίας και των χρηματοοικονομικών να επιδιώκουν να επωφεληθούν από την ανάπτυξη στον κλάδο αγοράς τώρα, πληρωμής αργότερα. Apple πρόκειται να κυκλοφορήσει το δικό της προϊόν BNPL, το Apple Pay Later, αυτό το φθινόπωρο, το οποίο θα επιτρέψει στους χρήστες να μοιράσουν το κόστος των αγορών τους σε τέσσερις ίσες μηνιαίες πληρωμές.

Εν τω μεταξύ, γίνονται προτάσεις για να τεθεί η αγορά BNPL υπό ρυθμιστική εποπτεία. Στο Ηνωμένο Βασίλειο, η κυβέρνηση έχει ανακοινώσει σχέδια για την επιβολή αυστηρότερων ελέγχων οικονομικής τιμής και την καταστολή των παραπλανητικών διαφημίσεων. Στην πολιτεία, το Γραφείο Οικονομικής Προστασίας των Καταναλωτών άνοιξε μια έρευνα παρακολούθησης της αγοράς σε εταιρείες BNPL.