Τώρα που βρισκόμαστε στο τρίτο τρίμηνο, δηλώνουμε να δούμε τους ειδικούς να αποδοκιμάζουν τι θα δείξουν τα οικονομικά στοιχεία του δεύτερου τριμήνου – και ορισμένοι από αυτούς λένε ανοιχτά ότι το ΑΕΠ δεύτερου τριμήνου θα σημειώσει συρρίκνωση. Μετά τη συρρίκνωση 2% το πρώτο τρίμηνο, αυτό θα φέρει τις ΗΠΑ σε τεχνική ύφεση. Μαζί με την αύξηση του πληθωρισμού και τη στροφή της Fed σε υψηλότερα επιτόκια και νομισματική σύσφιξη, αυτό προσθέτει μια σκοτεινή οικονομική εικόνα.
Αλλά ο Jim Cramer, ο γνωστός οικοδεσπότης του προγράμματος «Mad Money» του CNBC, «δεν είναι απολύτως πεπεισμένος» ότι πλησιάζει μια ύφεση. Πιστεύει ότι η οικονομία διατηρεί αρκετή δύναμη για να αποφύγει αυτή τη σφαίρα – αλλά δεν είναι πλήρως διατεθειμένος να αγνοήσει την πιθανότητα. Και έτσι, η Cramer αναζητά ισχυρές αμυντικές μετοχές για να στηρίξει τη θέση ενός χαρτοφυλακίου για το εγγύς έως το μεσοπρόθεσμο διάστημα.
Η λύση του: «Τα αποθέματα τροφίμων μπορούν να γίνουν ασφαλή καταφύγια ανθεκτικά στην ύφεση. Αλλά πρέπει να είστε επιλεκτικοί, πράγμα που σημαίνει να μένετε με τους νικητές που ξέρουμε ότι τα πάνε καλά… σχεδόν όλοι φαίνονται πεπεισμένοι ότι οδηγούμαστε σε ύφεση, και ενώ δεν είμαι απόλυτα πεπεισμένος, αυτό δημιουργεί ένα πολύ καλύτερο σκηνικό για την Συσκευασμένα αποθέματα τροφίμων «Steady Eddie».
Έχοντας αυτό υπόψη, χρησιμοποιήσαμε το Βάση δεδομένων TipRanks για τον εντοπισμό δύο αποθεμάτων στον τομέα των συσκευασμένων τροφίμων. Κάθε μία είναι μια ισχυρή αγορά, σύμφωνα με την κοινότητα των αναλυτών, και έχει σημαντικές προοπτικές ανόδου για το επόμενο έτος. Ας ρίξουμε μια πιο προσεκτική ματιά.
Η Ουράνια Ομάδα Hain (ΧΑΝΕ)
Πρώτη είναι η Hain Celestial, ένας σημαντικός παίκτης στις θέσεις φυσικών τροφίμων και βοτανικών προϊόντων προσωπικής φροντίδας. Η Hain κατέχει και εμπορεύεται ένα ευρύ φάσμα ποτών και τροφίμων, συμπεριλαμβανομένων των τσαγιών από βότανα Celestial Seasonings, της δημοφιλούς μεξικανικής μάρκας σόδας φρούτων Joya και των πουλερικών Empire Kosher. Στη γραμμή προσωπικής φροντίδας της, η εταιρεία μπορεί να υπερηφανεύεται για μάρκες όπως Jason, Alba και Avalon Organics. Η μεγαλύτερη αγορά της εταιρείας είναι η Βόρεια Αμερική, όπου οι πωλήσεις αυξήθηκαν περισσότερο από 13% το πρώτο εξάμηνο του τρέχοντος έτους.
Για το τρίτο τρίμηνο του οικονομικού 3, η εταιρεία ανέφερε 2022 εκατομμύρια δολάρια σε συνολικές καθαρές πωλήσεις. Αυτό ήταν ένα μέτριο 502.9% σε ετήσια βάση, αλλά εξακολουθεί να είναι το υψηλότερο τα τελευταία 2 τρίμηνα. Η Hain ανέφερε 5 σεντς ανά μετοχή σε προσαρμοσμένο EPS για το τρίμηνο, μειωμένο κατά 33% από το αντίστοιχο ποσό των 25 σεντ πέρυσι.
Οι διεθνείς πωλήσεις της εταιρείας μειώθηκαν κατά 14% το τρίμηνο, στα 177.2 εκατομμύρια δολάρια των συνολικών πωλήσεων. Η Hain έχει κινηθεί, τα τελευταία τρίμηνα, να εκποιηθεί από τμήματα και επωνυμίες με χαμηλότερο κέρδος και χαμηλότερο περιθώριο κέρδους, ως στρατηγική για τον εξορθολογισμό της επιχείρησης.
Η Hain ανέφερε μια μέτρια αύξηση των διαθεσίμων στο τέλος του τρίτου οικονομικού τριμήνου, με 3 εκατομμύρια δολάρια σε ρευστά διαθέσιμα. Αυτό ήταν ένα κέρδος 57.8% σε σύγκριση με τα 9 εκατομμύρια δολάρια που αναφέρθηκαν ένα χρόνο νωρίτερα.
Αναλυτής Cowen Μπράιαν Χόλαντ έχει αναθεωρήσει την πρόσφατη απόδοση της Hain και έρχεται στο πλευρό των ταύρων, γράφοντας: «Η περιστροφή από μια υπερβολικά περίπλοκη εταιρεία χαρτοφυλακίου σε έναν βελτιστοποιημένο χειριστή οδήγησε σε αύξηση μετοχών, βελτίωση περιθωρίου κέρδους και έναν πιο υγιή ισολογισμό—όλα αυτά έχουν αποτελεσματικά τοποθέτησε το Hain για την επόμενη φάση της εξέλιξής του σε έναν καπετάνιο υγείας και ευεξίας υψηλής ανάπτυξης».
«Κατά την άποψή μας η τρέχουσα αποτίμηση είναι υπερβολικά τιμωρητική, κυρίως ως απόκριση σε μεταβατικούς παράγοντες που επιβαρύνουν το τμήμα διεθνούς κλάδου της εταιρείας. Πιστεύουμε ότι το μοντέλο και η συναίνεσή μας αντικατοπτρίζουν κατάλληλα τις πιο κοντινές προοπτικές και, τελικά, πιστεύουμε ότι η διεθνής δραστηριότητα θα μπορούσε να εκποιηθεί, κάτι που πιθανώς θα καταλύσει μια αναπροσαρμογή της αξίας της μετοχής», πρόσθεσε ο αναλυτής.
Το μοντέλο της Holland δίνει στη μετοχή βαθμολογία Υπεραπόδοσης (δηλαδή Αγορά) και στόχο τιμής 34 $. Εάν επιτευχθεί ο στόχος, η HAIN θα μπορούσε να παρέχει 44% επιστροφές τους επόμενους 12 μήνες. (Για να παρακολουθήσετε το ιστορικό της Holland, κάντε κλικ εδώ)
Η άποψη του Cowen στο Hain δεν είναι ακραία. Αυτή η μετοχή έχει συγκεντρώσει 8 κριτικές αναλυτών πρόσφατα, και αυτές περιλαμβάνουν 7 Αγορά έναντι μόλις 1 Διακράτησης, για μια ισχυρή συναίνεση αγοράς. Οι μετοχές διατιμώνται στα 23.58 $ και ο μέσος στόχος των 34.88 $ συνεπάγεται ~48% ανοδική πορεία τους επόμενους μήνες. (Δείτε την πρόβλεψη μετοχών HAIN στο TipRanks)
Μάρκες οικοδέσποινας (TWNK)
Το επόμενο απόθεμα είναι μια από τις εμβληματικές μάρκες σνακ της Αμερικής, η Hostess. Οι κατασκευαστές των Twinkies, HoHos και Donettes, η Hostess προσφέρει σνακ και χαρά για περισσότερο από έναν αιώνα. Η εταιρεία έχει αποφύγει τις θέσεις υγείας της βιομηχανίας τροφίμων και αντ' αυτού επικεντρώθηκε στο να κάνει ένα πράγμα, να φτιάχνει κέικ και σνακ μεγάλης διάρκειας ζωής που αρέσουν στα παιδιά. Σε αυτό, η Οικοδέσποινα πέτυχε.
Αυτή η επιτυχία μπορεί να μετρηθεί αντικειμενικά στην πιο πρόσφατη έκθεση κερδών, που δημοσιεύθηκε τον Μάιο για το 1ο τρίμηνο του 22ου έτους. Η Hostess σημείωσε σταθερή ανάπτυξη σε πολλαπλές βασικές μετρήσεις, συμπεριλαμβανομένων των συνολικών εσόδων, των μικτών κερδών και των προσαρμοσμένων EPS. Στην πρώτη γραμμή, τα έσοδα 332 εκατομμυρίων δολαρίων αυξήθηκαν κατά 25% από έτος σε έτος. Τα μικτά κέρδη αυξήθηκαν 21% στα 115 εκατομμύρια δολάρια και το προσαρμοσμένο EPS αυξήθηκε 35% ετησίως, από 20 σεντς σε 27 σεντς.
Η Διοίκηση απέδωσε την ισχυρή ανάπτυξη σε διάφορους παράγοντες, όλοι οι οποίοι προμηνύουν καλό για την εταιρεία στο μέλλον. Πρώτα ήταν μια αύξηση 15% στη ζήτηση των καταναλωτών, η οποία χαρακτηρίστηκε ως «ισχυρή» και «ευρείας βάσης». Το υπόλοιπο της αύξησης των εσόδων αποδόθηκε σε συνδυασμό ευνοϊκού μείγματος προϊόντων και υγιούς τιμολόγησης προϊόντων. Ενώ η Hostess ανέφερε μικρές μειώσεις στις λειτουργικές και τις ελεύθερες ταμειακές ροές για το τρίμηνο, τα μετρητά και τα ταμειακά ισοδύναμα της εταιρείας αυξήθηκαν ετησίως, αυξάνοντας κατά 20% φτάνοντας τα 238.4 εκατομμύρια δολάρια.
Επιπλέον, όπου οι ευρύτερες αγορές είναι πτωτικές φέτος, με τον S&P 500 να βρίσκεται σε πτωτική επικράτεια, οι μετοχές της TWNK έχουν υπεραπόδοση, κερδίζοντας 5%.
Κοιτάζοντας μπροστά, αναλυτής Truist Μπιλ Τσάπελ πιστεύει ότι η εταιρεία βρίσκεται σε σταθερή θέση για να παραμείνει ανταγωνιστική και επιτυχημένη, ακόμη και αν επιδεινωθούν οι οικονομικές συνθήκες. Γράφει, «Καθώς το περιβάλλον κόστους έχει επιδεινωθεί, η TWNK λαμβάνει περισσότερες τιμές ξεκινώντας το 2ωρο (σημειώνουμε ότι θα υπάρξει υστέρηση μεικτού περιθωρίου το 2ο τρίμηνο), το οποίο έχει δει μικρή ώθηση μέχρι σήμερα. Καθώς κοιτάμε μπροστά, βλέπουμε τη δυνατότητα για ανοδική καθοδήγηση για τις πωλήσεις, καθώς προϋποθέτει αύξηση όγκου MSD% και περισσότερο από 10% στις προσπάθειες τιμολόγησης (με περισσότερους γύρους να έρχονται σε 2 ώρες), αλλά πιστεύουμε ότι είναι σοφό να είμαστε συνετοί σε αυτό το δύσκολο για πλοήγηση στο περιβάλλον."
«Συνολικά, συνεχίζουμε να πιστεύουμε ότι η εταιρεία έχει τοποθετηθεί καλά στην κατηγορία των σνακ και πιστεύουμε ότι η πολλαπλή θα πρέπει να συνεχίσει να κινείται ψηλότερα δεδομένης της σταθερής απόδοσής της σε ένα δύσκολο στην πλοήγηση περιβάλλον», συνόψισε ο αναλυτής.
Τα σχόλια του Chappell ενισχύουν τη βαθμολογία του Buy στη μετοχή της Hostess, ενώ ο στόχος τιμής των 30 $ υποδηλώνει πιθανότητα ανάπτυξης 39% τους επόμενους 12 μήνες. (Για να παρακολουθήσετε το ιστορικό του Chappell, κάντε κλικ εδώ)
Γενικά, δεν αρέσει μόνο στα παιδιά η Οικοδέσποινα. Η Wall Street έδωσε στη μετοχή μια αξιολόγηση με συναίνεση ισχυρής αγοράς, η οποία βασίζεται στη διαίρεση 6 προς 1 στις κριτικές των αναλυτών, ευνοώντας τις αγορές έναντι των κρατήσεων. Η τιμή της μετοχής των 21.52 δολαρίων και η μέση τιμή στόχος των 26.86 δολαρίων μαζί δείχνουν προς ~25% ανοδική πορεία ενός έτους. (Δείτε την πρόβλεψη μετοχών Hostess στο TipRanks)
Για να βρείτε καλές ιδέες για διαπραγμάτευση μετοχών σε ελκυστικές αποτιμήσεις, επισκεφθείτε την TipRanks ' Τα καλύτερα αποθέματα που αγοράζουν, ένα νέο εργαλείο που ενώνει όλες τις ιδέες της TipRanks.
Αποποίηση ευθυνών: Οι απόψεις που εκφράζονται σε αυτό το άρθρο είναι αποκλειστικά αυτές των επιλεγμένων αναλυτών. Το περιεχόμενο προορίζεται να χρησιμοποιηθεί μόνο για ενημερωτικούς σκοπούς. Είναι πολύ σημαντικό να κάνετε τη δική σας ανάλυση πριν κάνετε οποιαδήποτε επένδυση.
Πηγή: https://finance.yahoo.com/news/jim-cramer-advises-recession-proof-001016904.html