Ο πληθωρισμός σημείωσε τη μεγαλύτερη πτώση σε σχεδόν 3 χρόνια

Βασικές τακτικές

• Ο πληθωρισμός υποχώρησε τον Δεκέμβριο, με τον συνολικό Δείκτη Τιμών Καταναλωτή (ΔΤΚ) να υποχωρεί κατά 0.1% για τον μήνα.
• Είναι η μεγαλύτερη μείωση από τον Απρίλιο του 2020 και ανεβάζει τον ετήσιο ρυθμό πληθωρισμού στο 6.5%, από 7.1% τον προηγούμενο μήνα.
• Ο μεγαλύτερος παράγοντας της μείωσης ήταν οι χαμηλότερες τιμές των καυσίμων και της βενζίνης, οι οποίες ήταν διψήφιες. Δεν είναι όλα καλά νέα όμως. Τα αυγά αυξήθηκαν κατά 11.1%.

Κάθε μήνα, η μισή χώρα περιμένει με κομμένη την ανάσα για να δει ποιο θα είναι το τελευταίο ποσοστό πληθωρισμού. Εντάξει, αυτό μπορεί να είναι μια μικρή υπερβολή, αλλά και πάλι, τι ώρα να είσαι ζωντανός. Ποιος θα το φανταζόταν ότι ο μέσος άνθρωπος θα ενδιαφερόταν τόσο για την αύξηση της τιμής της σόγιας και των επενδύσεων δαπέδου.

Αλλά εδώ είμαστε.

Και ενώ έχουμε συνηθίσει να βλέπουμε τις λέξεις «όλα τα υψηλά» να επαναλαμβάνονται ξανά και ξανά με κάθε ανακοίνωση για τον πληθωρισμό, φαίνεται ότι τα ντόμινο αρχίζουν επιτέλους να πέφτουν.

Γιατί αυτό το μήνα, οι τιμές έπεσαν. Ναι, στην πραγματικότητα κάτω. Δεν είναι ότι ανέβηκαν λιγότερο από τον Δεκέμβριο του περασμένου έτους, που σημαίνει ότι ο ετήσιος ρυθμός είναι τώρα χαμηλότερος. Οι μέσες τιμές για τα πράγματα είναι στην πραγματικότητα χαμηλότερες από ό,τι ήταν τον Νοέμβριο.

Πριν προχωρήσουμε μπροστά, μιλάμε για μείωση 0.1%. Οπότε μάλλον δεν είναι η ώρα να ανοίξετε τη σαμπάνια και να παραγγείλετε το prime rib, αλλά παρόλα αυτά, η πρόοδός της.

Κατεβάστε το Q.ai σήμερα για πρόσβαση σε επενδυτικές στρατηγικές που βασίζονται σε τεχνητή νοημοσύνη.

Ο πληθωρισμός υποχωρεί κατά 0.1% τον Δεκέμβριο

Ο ονομαστικός ρυθμός πληθωρισμού υποχώρησε 0.1% τον Δεκέμβριο, πράγμα που σημαίνει ότι ο ετήσιος ρυθμός υποχώρησε στο 6.5%. Αυτό εξακολουθεί να είναι υψηλό, αλλά βλέπουμε τώρα κάποια πραγματική κίνηση στον ετήσιο τίτλο, που ήταν ακόμα στο 7.1% τον περασμένο μήνα.

Ένας από τους μεγαλύτερους παράγοντες για την πτώση ήταν η σημαντική πτώση του κόστους της βενζίνης (-9.4%) και των άλλων καυσίμων (-11.9%). Σημαίνει σημαντική μείωση των τιμών στο βενζινάδικο για τους οδηγούς, κάτι που θα είναι μια ανακούφιση που σίγουρα θα βοηθήσει τα νοικοκυριά.

Υπήρχαν πολλές άλλες περιοχές που σημείωσαν επίσης μεγάλες σημαντικές μειώσεις. Όπως συμβαίνει πάντα με τα στοιχεία για τον πληθωρισμό, τα στοιχεία είναι αρκετά τυχαία. Η τιμή του μπέικον μειώθηκε κατά 2.9%, τα φρέσκα φρούτα ήταν 1.9% φθηνότερα από τον προηγούμενο μήνα, τα ανδρικά εσώρουχα και τα μαγιό μειώθηκαν κατά 1.4% και τα γυναικεία φορέματα ήταν 2.4% χαμηλότερα.

Οι ντουλάπες ήταν πραγματικοί νικητές τον Δεκέμβριο καθώς τα ανδρικά παπούτσια μειώθηκαν επίσης κατά 2.4%, τα γυναικεία υποδήματα μειώθηκαν κατά 0.6%, όπως και τα γυναικεία εσώρουχα (-0.7%) και τα ρολόγια (-0.1%).

Τα μεταχειρισμένα αυτοκίνητα και φορτηγά υποχώρησαν περαιτέρω (-2.5%), κάτι που είναι καλά νέα για όσους κυκλοφορούν στην αγορά για μερικούς νέους τροχούς, αλλά όχι σπουδαία νέα για τις εταιρείες όπως η Καρβάνα. Ανταλλακτικά και εξοπλισμός οχημάτων εκτός των ελαστικών μειώθηκαν κατά 1.2%.

Οι τιμές των μη συνταγογραφούμενων φαρμάκων μειώθηκαν κατά 0.4%, ο ηχητικός εξοπλισμός μειώθηκε κατά 2.4%, η ασφάλιση υγείας μειώθηκε εκπληκτικά κατά 3.4%, οι ενοικιάσεις αυτοκινήτων και φορτηγών μειώθηκαν κατά 1.6% και τα λογιστικά τέλη μειώθηκαν κατά 3.5%.

Καταλαβαίνετε την εικόνα, πολλά πράγματα έγιναν φθηνότερα. Όχι όμως τα πάντα.

Ενώ οι συνολικές τιμές ήταν μειωμένες, υπήρχαν πολλά είδη που συνέχισαν να γίνονται πιο ακριβά μέχρι τον Δεκέμβριο. Μερικές αξιοσημείωτες ακραίες τιμές ήταν τα αυγά, τα οποία αυξήθηκαν κατά 11.1%, που σημαίνει ότι συνολικά τα αυγά και το πρωινό σας μπέικον θα σας κοστίσουν περισσότερο.

Σκέφτεστε μια γλυκιά επιλογή για να ξεκινήσετε τη μέρα σας; Λοιπόν, τα γλυκά ψωμάκια, τα καφέ και τα ντόνατς αυξήθηκαν επίσης κατά 2.6%. Οι ντομάτες σημείωσαν άνοδο 3.4%, το μαρούλι 4, τα ξερά φασόλια και τα μπιζέλια κατά 3.2% και το βουτό 3.3%.

Συνολικά, δεν θα πρέπει να περιμένετε να δείτε κάποια σημαντική διαφορά στο εβδομαδιαίο παντοπωλείο σας ακόμα, αλλά είναι πρόοδος.

Ο βασικός ΔΤΚ, ο οποίος αφαιρεί τους ασταθείς τομείς των τροφίμων και της ενέργειας, αυξήθηκε κατά 0.3%, που ήταν σύμφωνος με τις προσδοκίες. Βάζει το ετήσιο ονομαστικό επιτόκιο στο 5.7%, το οποίο είναι χαμηλότερο από το 6% που καταγράφηκε τον περασμένο μήνα.

Πώς αντέδρασαν οι αγορές;

Το αγνόησαν, λίγο πολύ. Αυτό δεν αποτελεί έκπληξη, δεδομένου ότι τα στοιχεία αυτού του μήνα ήταν βασικά σύμφωνα με τις προβλέψεις των αναλυτών. Ο S&P 500 παρέμεινε σε γενικές γραμμές σταθερός στο ωράριο λειτουργίας και οι αποδόσεις των ομολόγων μειώθηκαν ελαφρά.

Οι πληροφορίες από τις αγορές ομολόγων δείχνουν τώρα ότι η Fed θα προσπαθήσει να εφαρμόσει αύξηση των επιτοκίων κατά 0.25 ποσοστιαίες μονάδες στην επόμενη συνεδρίασή της την 1η Φεβρουαρίου. Αυτό σηματοδοτεί μια γρήγορη πτώση από την άνοδο ρεκόρ τους, η οποία είδε τα επιτόκια να αυξάνονται κατά 0.75 ποσοστιαίες μονάδες τέσσερις φορές στη σειρά πέρυσι.

Στην τελευταία συνεδρίαση του Δεκεμβρίου, αυτό μετριάστηκε κάπως με αύξηση 0.5 ποσοστιαίων μονάδων.

Η Fed έχει καταστήσει σαφές ότι θα κάνει ό,τι χρειάζεται για να μειώσει τον πληθωρισμό στο στόχο του 2-3%, αλλά ο πρόεδρος Τζερόμ Πάουελ δήλωσε ότι ελπίζει να μπορέσει να το κάνει χωρίς δυσκολία. προσγείωση για την οικονομία.

Πώς μπορούν οι επενδυτές να αντιμετωπίσουν τον συνεχιζόμενο υψηλό πληθωρισμό;

Η τάση είναι προς τη σωστή κατεύθυνση, αλλά ο πληθωρισμός δεν είναι πιθανό να επιστρέψει στο εύρος στόχου για λίγο. Υπάρχουν πολλές διαφορετικές κατηγορίες περιουσιακών στοιχείων στις οποίες μπορούν να αναζητήσουν οι επενδυτές προκειμένου να τους παρέχουν κάποια προστασία έναντι του πληθωρισμού. Μερικά παραδείγματα περιλαμβάνουν:

Τίτλοι που προστατεύονται από τον πληθωρισμό του Δημοσίου

Το TIPS, ή οι τίτλοι που προστατεύονται από τον πληθωρισμό του Δημοσίου, είναι ένας τύπος ομολόγου που εκδίδεται από την κυβέρνηση των ΗΠΑ. Είναι παρόμοια με άλλα ομόλογα, αλλά έχουν ένα πρόσθετο χαρακτηριστικό για την προστασία της επένδυσής σας από τον πληθωρισμό.

Όταν επενδύετε σε TIPS, η αξία του ομολόγου σας θα αυξάνεται με τον πληθωρισμό. Έτσι, παρόλο που μπορεί να έχετε αγοράσει το ομόλογο για ένα συγκεκριμένο χρηματικό ποσό, μέχρι να ωριμάσει, θα αξίζει περισσότερο από την άποψη της αγοραστικής δύναμης.

Οι πληρωμές τόκων στα TIPS αυξάνονται επίσης για να συμβαδίζουν με τον πληθωρισμό. Αυτό σημαίνει ότι η αξία της επένδυσής σας δεν θα μειωθεί τόσο πολύ όσο με τα κανονικά ομόλογα.

Χρυσός και πολύτιμα μέταλλα

Τα πολύτιμα μέταλλα θεωρούνται αντιστάθμισμα έναντι του πληθωρισμού και αποθήκη πλούτου για κυριολεκτικά χιλιάδες χρόνια. Ακόμη και σήμερα, ο χρυσός ιδιαίτερα θεωρείται ως ένα «ασφαλές καταφύγιο» και συχνά αποδίδει καλά σε περιόδους οικονομικής κρίσης.

Στις μέρες μας, οι επενδύσεις σε χρυσό γίνονται συνήθως μέσω της χρήσης ETF και κεφαλαίων βασισμένων σε εμπορεύματα, αλλά ορισμένα σφάλματα χρυσού εξακολουθούν να κρατούν τις επενδύσεις χρυσού με τον παλιό τρόπο.

Ακίνητα

Τα ακίνητα είναι ένα άλλο περιουσιακό στοιχείο που παραδοσιακά θεωρούνταν σταθερή αντιστάθμιση έναντι του πληθωρισμού. Το εισόδημα από τις πληρωμές ενοικίων θα αυξηθεί γενικά με τον ρυθμό του πληθωρισμού και μπορεί να ανέβει πάνω από το ποσοστό του πληθωρισμού σε ορισμένες χρονικές περιόδους.

Κατ' επέκταση, η κεφαλαιουχική αξία ενός ακινήτου μπορεί να υπερβεί τον πληθωρισμό και μακροπρόθεσμα. Επειδή τα ακίνητα είναι πιο μη ρευστοποιήσιμα από άλλα περιουσιακά στοιχεία όπως μετοχές, οι πωλήσεις πανικού και οι μεγάλες διακυμάνσεις στις αξίες είναι λιγότερο συχνές.

Αυτό δεν σημαίνει ότι δεν συμβαίνουν, όπως είδαμε το 2008.

Εμπορεύματα

Τα εμπορεύματα είναι αγαθά όπως το λάδι, το σιτάρι, το μαλλί, το βαμβάκι και ο χαλκός. Αυτές είναι πρώτες ύλες που χρησιμοποιούμε για να δημιουργήσουμε τα αγαθά και τα προϊόντα που καταναλώνουμε και χρησιμοποιούμε καθημερινά. Μπορούν να αποτελέσουν πραγματικά καλό αντιστάθμισμα έναντι του πληθωρισμού, επειδή η αλλαγή στην τιμή των εμπορευμάτων είναι συχνά αυτό που οδηγεί τον πληθωρισμό αρχικά!

Μπορεί να μην θέλετε να κρατήσετε ένα κοπάδι με πρόβατα ή ένα χωράφι με σιτάρι, αλλά αυτές τις μέρες υπάρχει μια ποικιλία επενδυτικών οχημάτων που επιτρέπουν την κερδοσκοπία στα βασικά στοιχεία ενεργητικού, χωρίς να χρειάζεται να παραλάβετε 4,000 βαρέλια αργού πετρελαίου.

Πώς να επενδύσετε σε περιουσιακά στοιχεία που αντισταθμίζονται από τον πληθωρισμό

Εάν δεν θέλετε να βγείτε και να συντάξετε μόνοι σας ένα χαρτοφυλάκιο αντισταθμισμένο από τον πληθωρισμό, σας έχουμε καλύψει. Στην Q.ai, αξιοποιούμε τη δύναμη της τεχνητής νοημοσύνης για να σας βοηθήσουμε να διατηρήσετε τα περιουσιακά σας στοιχεία να αυξάνονται με τις τιμές μας Κιτ προστασίας από τον πληθωρισμό.

Αυτό το κιτ επενδύει σε ένα μείγμα από TIPS, πολύτιμα μέταλλα και ένα καλάθι εμπορευμάτων. Κάθε εβδομάδα, η τεχνητή νοημοσύνη μας προβλέπει πώς είναι πιθανό να αποδώσουν αυτά τα διαφορετικά περιουσιακά στοιχεία σε βάση προσαρμοσμένης στον κίνδυνο και στη συνέχεια εξισορροπεί αυτόματα το χαρτοφυλάκιο σύμφωνα με τις προβλέψεις.

Θέλετε να εστιάσετε μόνο στα πολύτιμα μέταλλα; Μας Κιτ πολύτιμων μετάλλων χρησιμοποιεί την τεχνητή νοημοσύνη με τον ίδιο τρόπο, αλλά στοχεύει τη στρατηγική της σε ETF που βασίζονται σε μέταλλα που επενδύουν σε μια σειρά από διαφορετικά λαμπερά πράγματα, όπως χρυσό, ασήμι, πλατίνα και παλλάδιο.

Κατεβάστε το Q.ai σήμερα για πρόσβαση σε επενδυτικές στρατηγικές που βασίζονται σε τεχνητή νοημοσύνη.