Πώς να βρείτε τα καλύτερα αμοιβαία κεφάλαια τομέα 4ο 22ο τρίμηνο

Με μια ολοένα αυξανόμενη λίστα αμοιβαίων κεφαλαίων με παρόμοιο ήχο για να διαλέξετε, η εύρεση του καλύτερου είναι ένα όλο και πιο δύσκολο έργο. Πώς μπορούν οι επενδυτές να αλλάξουν το παιχνίδι για να μετατοπίσουν τις πιθανότητες υπέρ τους;

Μην εμπιστεύεστε τις ετικέτες αμοιβαίων κεφαλαίων

Υπάρχουν τουλάχιστον 169 διαφορετικά αμοιβαία κεφάλαια Real Estate και τουλάχιστον 673 αμοιβαία κεφάλαια σε έντεκα τομείς. Χρειάζονται οι επενδυτές 61+ επιλογές κατά μέσο όρο ανά τομέα; Πόσο διαφορετικά μπορεί να είναι τα αμοιβαία κεφάλαια;

Αυτά τα 169 αμοιβαία κεφάλαια Real Estate είναι πολύ διαφορετικά μεταξύ τους. Με οπουδήποτε από 23 έως 167 συμμετοχές, πολλά από αυτά τα αμοιβαία κεφάλαια Real Estate έχουν δραστικά διαφορετικά χαρτοφυλάκια με διαφορετικά προφίλ κινδύνου και προοπτικές απόδοσης.

Το ίδιο ισχύει και για τα αμοιβαία κεφάλαια οποιουδήποτε άλλου κλάδου, καθώς το καθένα προσφέρει έναν πολύ ξεχωριστό συνδυασμό καλών και κακών μετοχών. Η Basic Materials κατέχει την πρώτη θέση για την επιλογή αποθεμάτων. Το Real Estate βρίσκεται στην τελευταία θέση.

Αποφυγή Παράλυσης Ανάλυσης

Νομίζω ότι ο μεγάλος αριθμός των κλαδικών αμοιβαίων κεφαλαίων βλάπτει περισσότερο τους επενδυτές παρά βοηθά. Η μη αυτόματη διεξαγωγή μιας βαθιάς ανάλυσης για κάθε αμοιβαίο κεφάλαιο δεν είναι απλώς μια ρεαλιστική επιλογή, εκθέτοντας τους επενδυτές σε ανεπαρκή ανάλυση και αναγκάζοντάς τους να χάνουν κερδοφόρες ευκαιρίες. Η σωστή ανάλυση των αμοιβαίων κεφαλαίων είναι πολύ πιο δύσκολη από την ανάλυση των μετοχών, επειδή σημαίνει ανάλυση όλων των μετοχών σε κάθε αμοιβαίο κεφάλαιο. Όπως αναφέρθηκε παραπάνω, μπορεί να υπάρχουν έως και 167 μετοχές ή περισσότερες για ένα αμοιβαίο κεφάλαιο.

Το Σχήμα 1 δείχνει το αμοιβαίο κεφάλαιο με την υψηλότερη βαθμολογία για κάθε τομέα.

Σχήμα 1: Το καλύτερο αμοιβαίο κεφάλαιο σε κάθε τομέα

* Τα καλύτερα αμοιβαία κεφάλαια εξαιρούν κεφάλαια με TNA λιγότερο από 100 εκατομμύρια $ για ανεπαρκή ρευστότητα

Μεταξύ των αμοιβαίων κεφαλαίων στο Σχήμα 1, το Fidelity Advisor Global Commodity Stock Fund (FIQRX) καταλαμβάνει την πρώτη θέση συνολικά, το Fidelity Select Banking Portfolio (FSRBX) τη δεύτερη θέση και το Schwab Health Care Fund (SWHFX) την τρίτη θέση. Το CGM Realty Fund (CGMRX) βρίσκεται στην τελευταία θέση.

Πώς να αποφύγετε τον «κίνδυνο μέσα»

Γιατί πρέπει να γνωρίζετε τις διαθέσεις των αμοιβαίων κεφαλαίων πριν αγοράσετε;

Ένα αμοιβαίο κεφάλαιο δεν είναι τίποτα άλλο από το άθροισμα των συστατικών μερών του – αν δεν καταλαβαίνετε από τι αποτελείται, τελικά δεν θα καταλάβετε τι αγοράζετε. Θα ήταν σαν να αγοράζετε μια μετοχή χωρίς να αναλύσετε τις δραστηριότητές της και τα οικονομικά της. Όσο φθηνό κι αν έχει κακές μετοχές, η απόδοση του αμοιβαίου κεφαλαίου θα είναι κακή.

ΑΠΟΔΟΣΗ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ ΤΟΥ ΤΑΜΕΙΟΥ – ΑΜΟΙΒΕΣΕΣΑ
= ΑΠΟΔΟΣΗ ΤΑΜΕΙΟΥ

Αν μόνο οι επενδυτές μπορούσαν να βρουν κεφάλαια με αξιολόγηση βάσει των συμμετοχών τους

Το Fidelity Advisor Global Commodity Stock Fund (FIQRX) δεν είναι μόνο το Αμοιβαίο Κεφάλαιο Ενέργειας με την κορυφαία βαθμολογία, αλλά είναι επίσης το γενικό αμοιβαίο κεφάλαιο με την κορυφαία κατάταξη από τα 673 αμοιβαία κεφάλαια κλάδου που καλύπτει η εταιρεία μου.

Το χειρότερο αμοιβαίο κεφάλαιο στο Σχήμα 1 είναι το CGM Realty Fund (CGMRX), το οποίο λαμβάνει μια μη ελκυστική βαθμολογία. Θα πίστευε κανείς ότι οι πάροχοι αμοιβαίων κεφαλαίων θα μπορούσαν να κάνουν καλύτερα για αυτόν τον τομέα.

Αποκάλυψη: Ο David Trainer, ο Kyle Guske II και ο Matt Shuler δεν λαμβάνουν καμία αποζημίωση για να γράψουν για οποιοδήποτε συγκεκριμένο απόθεμα, τομέα ή θέμα.