Όπως κάθε ακμάζουσα βιομηχανία, ο επενδυτικός κόσμος έχει τους δικούς του θρύλους και η ιστορία τους είναι συνήθως γεμάτη με καθοριστικές στιγμές στις οποίες βασίζεται η μυθική τους θέση. Σε George SorosΣτην περίπτωση αυτή, θα είναι για πάντα γνωστός ως «ο άνθρωπος που διέλυσε την Τράπεζα της Αγγλίας» αφού έβαλε στην τσέπη 1 δισεκατομμύριο δολάρια σε μία μόνο μέρα όταν στοιχηματίστηκε έναντι της βρετανικής λίρας.
Θεωρούμενος ένα από τα μεγαλύτερα εμπορικά επαγγέλματα όλων των εποχών, ο Σόρος είχε προφανώς δίκιο όταν έκανε μια τόσο τολμηρή κίνηση το 1992. Αλλά ο δισεκατομμυριούχος επενδυτής και φιλάνθρωπος έχει θέσει τον λόγο της επιτυχίας του όχι μόνο στο να έχει δίκιο αλλά και στο να ξέρει πότε έχει άδικο και να μαθαίνει από αυτά τα λάθη.
Τούτου λεχθέντος, συγκέντρωσε την περιουσία του κάνοντας τις σωστές επιλογές τις περισσότερες φορές και έχοντας αυτό κατά νου, αποφασίσαμε να εντοπίσουμε δύο από τις πρόσφατες αγορές του. Με τη βοήθεια του Βάση δεδομένων TipRanks, μπορούμε επίσης να μάθουμε αν οι ειδικοί των μετοχών της Street συμφωνούν με τις τελευταίες κινήσεις του Σόρος. Ας ανακαλύψουμε.
Οι εταιρείες Estée Lauder (EL)
Το πρώτο όνομα που επικυρώθηκε από τον Σόρος που θα εξετάσουμε είναι η Estée Lauder, μια πολυεθνική εταιρεία καλλυντικών. Οι προσφορές του περιλαμβάνουν προϊόντα περιποίησης δέρματος, μακιγιάζ, αρωμάτων και περιποίησης μαλλιών και όλα πωλούνται μέσω πολυκαταστημάτων, εξειδικευμένων λιανοπωλητών πολλαπλών επωνυμιών και άλλων λιανικών και ψηφιακών καναλιών. Εκτός από την ομώνυμη επωνυμία του, το χαρτοφυλάκιο περιλαμβάνει ονόματα όπως Clinique, Bobbi Brown Cosmetics, La Mer και Tom Ford Beauty, μεταξύ άλλων.
Νωρίτερα αυτό το μήνα, η εταιρεία δημοσίευσε τα αποτελέσματα για το οικονομικό δεύτερο τρίμηνο του 2023 (τρίμηνο Δεκεμβρίου). Ενώ τα έσοδα μειώθηκαν κατά 16.6% σε ετήσια βάση στα 4.62 δισεκατομμύρια δολάρια, εξακολουθούν να είναι 40 εκατομμύρια δολάρια πάνω από την πρόβλεψη. Ομοίως στην κάτω γραμμή, προσθ. Το EPS των $1.54 ξεπέρασε το $1.29 που προέβλεπαν οι αναλυτές.
Ωστόσο, οι επενδυτές ήταν απογοητευμένοι με τις προοπτικές, τις οποίες μείωσε η εταιρεία λόγω των ταξιδιών και διαταραχών προσωπικού που σχετίζονται με τον Covid στο Χαϊνάν (όπου βρίσκεται το μεγαλύτερο ταξιδιωτικό κατάστημα λιανικής στον κόσμο).
Ανεμιστήρες ή όχι, ο Σόρος πρέπει να πιστεύει ότι υπάρχει μεγάλη αξία εδώ. Κατά το 4ο τρίμηνο άνοιξε νέα θέση στην ΕΛ, με την αγορά 112,500 μετοχών. Αυτή τη στιγμή, αυτά αξίζουν περισσότερα από 28 εκατομμύρια δολάρια.
Ενώ λαμβάνει υπόψη τα τρέχοντα θέματα, η αναλύτρια του Raymond James Olivia Tong βλέπει επίσης πολλά να αρέσουν στο EL.
«Παρά την καθυστέρηση στο άνοιγμα της Κίνας, η EL συνεχίζει να είναι μια από τις πιο συνεπείς μακροπρόθεσμες ιστορίες ανάπτυξης στο Beauty, με τους αντίθετους ανέμους του σήμερα να μετατρέπονται σε ουράνιους ανέμους τους επόμενους μήνες, που υποστηρίζονται από κέρδη μετοχών στην Κίνα και στα 4 κύρια Beauty κατηγορίες», εξήγησε ο Tong. «Οι βασικές ευκαιρίες περιλαμβάνουν την ανάπτυξη του εξαιρετικά κύρους, με αξιοσημείωτα μηνύματα όπως το La Mer στο Skin Care, το Tom Ford Beauty στο Μακιγιάζ και το Jo Malone London στο Fragrance, καθώς και η συνεισφορά ανάπτυξης στο Travel Retail από την επιστροφή στο Hainan, με μόνο Το 20% των Κινέζων πολιτών που έχουν διαβατήρια/ταξιδεύουν στο εξωτερικό».
Με βάση όλους τους παραπάνω παράγοντες, η Tong βαθμολογεί την EL μοιράζεται μια ισχυρή αγορά και θέτει στόχο τιμής 315 $. Προφανώς, ο αναλυτής πιστεύει ότι η μετοχή θα μπορούσε να αυξηθεί κατά 26% τους επόμενους δώδεκα μήνες. (Για να παρακολουθήσετε το ρεκόρ του Tong, κάντε κλικ εδώ)
Σε άλλα σημεία της οδού, με επιπλέον 16 αγορές, 4 διακράτηση και 1 πώληση, η μετοχή διεκδικεί μια συναινετική αξιολόγηση Μέτριας Αγοράς. Πηγαίνοντας από τον μέσο στόχο των 284.62 $, οι μετοχές θα σημειώσουν ανάπτυξη 14% το επόμενο έτος. (Βλέπω Πρόβλεψη μετοχών της Estée Lauder)
Παγκόσμιες Αγορές Cboe (CBOE)
Η επόμενη μετοχή στην οποία κλίνει ο Soros είναι η Cboe Global Markets, ένας μεγάλος παίκτης στις παγκόσμιες χρηματοπιστωτικές αγορές και ένας κορυφαίος χειριστής χρηματιστηρίων. Η εταιρεία κατέχει το Chicago Board Options Exchange – το μεγαλύτερο χρηματιστήριο δικαιωμάτων προαίρεσης των ΗΠΑ – και λόγω των μονοπωλίων της τόσο στα συμβόλαια VIX όσο και στα SPX, είναι κυρίαρχη δύναμη στα δικαιώματα προαίρεσης δεικτών. Συνολικά, κάτω από την ομπρέλα του CBOE υπάρχουν 7 χρηματιστήρια μετοχών, 4 χρηματιστήρια δικαιωμάτων προαίρεσης μετοχών και ένα χρηματιστήριο συμβολαίων μελλοντικής εκπλήρωσης και ανταλλαγή συναλλάγματος, το καθένα.
Στα κέρδη του τέταρτου τριμήνου που κυκλοφόρησε πρόσφατα, τα έσοδα αυξήθηκαν κατά 4% σε ετήσια βάση στα 17.1 εκατομμύρια δολάρια, ενώ αν. Το EPS ανέβηκε από 457.1 $ το 1.70ο τρίμηνο του 4ου έτους σε 21 $. Όσον αφορά το μέλλον, για το 1.80, το χρηματιστήριο αναμένει οργανική αύξηση των συνολικών καθαρών εσόδων της τάξης του 2023-7%, που είναι υψηλότερο από το μεσοπρόθεσμο εύρος καθοδήγησης του 9-5%. Ωστόσο, τα προσαρμοσμένα λειτουργικά έξοδα για το έτος αναμένεται να αυξηθούν από 7 εκατομμύρια δολάρια το 652 σε 2022-769 εκατομμύρια δολάρια.
Ενώ ο Soros είχε ήδη μια θέση στην CBOE, αύξησε σημαντικά το μερίδιό του κατά το 4ο τρίμηνο – κατά 341% μέσω της αγοράς 203,100 μετοχών. Με τις συνολικές συμμετοχές να φτάνουν πλέον τις 262,800 μετοχές, το μερίδιό του αξίζει πάνω από 26 εκατομμύρια δολάρια στην τρέχουσα τιμή της μετοχής.
Ο Σόρος προφανώς πιστεύει ότι οι μετοχές είναι υποτιμημένες και αυτή είναι επίσης η γνώμη του αναλυτή της Rosenblatt, Andrew Bond, ο οποίος πιστεύει ότι τυχόν ανησυχίες σχετικά με τα αυξανόμενα έξοδα είναι άστοχες καθώς η εταιρεία είναι «πιθανότατα συντηρητική δεδομένης της ισχυρής ιστορίας της στη διαχείριση δαπανών».
«Ενώ ο δρόμος είναι πιθανό να ανησυχεί κάπως για διψήφια καθοδήγηση για την αύξηση των δαπανών το 2023, πιστεύουμε ότι η αντίστοιχη αύξηση στην καθοδήγηση για την αύξηση των οργανικών εσόδων θα πρέπει να έχει μεγαλύτερη βαρύτητα καθώς η CBOE συνεχίζει να κάμπτει την αυξανόμενη λειτουργική της μόχλευση», συνέχισε ο αναλυτής. Προσθήκη. «Κατά την άποψή μας η CBOE τραβάει όλους τους κατάλληλους μοχλούς και θα συνεχίσει να αυξάνει τα έσοδα με διψήφιο ρυθμό φέτος, που αναμένουμε να ηγηθεί του βασικού ομίλου ανταλλαγής. Παρά τον καλύτερο ρυθμό ανάπτυξης, το CBOE διαπραγματεύεται στο χαμηλότερο πολλαπλάσιο στον χώρο».
Αντίστοιχα, το ομόλογο βαθμολογεί το CBOE με Αγορά παράλληλα με έναν στόχο τιμής 175 $. Οι επιπτώσεις για τους επενδυτές; Πιθανή ανοδική πορεία ~36% από τα τρέχοντα επίπεδα. (Για να παρακολουθήσετε το ιστορικό του Μποντ, κάντε κλικ εδώ)
Περνώντας τώρα στον υπόλοιπο δρόμο, 3 Αγορά, 1 Διακράτηση και 1 Πώληση έχουν εκδοθεί τους τελευταίους τρεις μήνες. Επομένως, η CBOE λαμβάνει συναίνεση αναλυτών για μέτρια αγορά. Με βάση τον στόχο μέσης τιμής των 146.80 $, οι μετοχές θα μπορούσαν να εκτοξευθούν 14% τους επόμενους 12 μήνες. (Βλέπω Πρόβλεψη μετοχών CBOE)
Για να βρείτε καλές ιδέες για διαπραγμάτευση μετοχών σε ελκυστικές αποτιμήσεις, επισκεφθείτε την TipRanks ' Τα καλύτερα αποθέματα που αγοράζουν, ένα νέο εργαλείο που ενώνει όλες τις ιδέες της TipRanks.
Αποποίηση ευθυνών: Οι απόψεις που εκφράζονται σε αυτό το άρθρο είναι αποκλειστικά αυτές των επιλεγμένων αναλυτών. Το περιεχόμενο προορίζεται να χρησιμοποιηθεί μόνο για ενημερωτικούς σκοπούς. Είναι πολύ σημαντικό να κάνετε τη δική σας ανάλυση πριν κάνετε οποιαδήποτε επένδυση.
Πηγή: https://finance.yahoo.com/news/m-only-rich-because-know-133050000.html