Ο Dow τελειώνει σχεδόν 200 μονάδες χαμηλότερα, καθώς οι επενδυτές σταθμίζουν τα δεδομένα παραγωγής και πληθωρισμού ISM, αναμένουν την έκθεση για τις θέσεις εργασίας

Οι επενδυτές αναμένουν τώρα τα στοιχεία για τις θέσεις εργασίας του Νοεμβρίου την Παρασκευή που θα μπορούσαν να καθορίσουν τον ρυθμό των αυξήσεων των επιτοκίων της κεντρικής τράπεζας.

Πώς διαπραγματεύονται οι χρηματιστηριακοί δείκτες

• Ο βιομηχανικός μέσος όρος Dow Jones
  DJIA,
  + 0.68%
  υποχώρησε 194.76 μονάδες, ή 0.6%, για να τερματίσει στις 34,395.01.

• Το S&P 500
  SPX,
  -0.09%
  έχασε 3.54 μονάδες ή λιγότερο από 0.1%, κλείνοντας στις 4,076.57 μονάδες.

• Το Nasdaq Composite
  COMP,
  + 7.36%
  κέρδισε 14.45 μονάδες, ποσοστό 0.1%, κλείνοντας στις 11,482.45 μονάδες.

On Τετάρτη, ο Dow ενισχύθηκε 737 μονάδες, ή 2.2%, για να βγει επίσημα από μια bear market, ενώ ο S&P 500 έκανε άλμα 3.1% και ο Nasdaq Composite σημείωσε άνοδο 4.4%. Ο Dow σημείωσε άνοδο 20.4% τον Οκτώβριο και τον Νοέμβριο, τη μεγαλύτερη ποσοστιαία αύξηση δύο μηνών από τον Ιούλιο του 1938, σύμφωνα με τα στοιχεία της αγοράς Dow Jones.

Τι ώθησε τις αγορές

Ο δείκτης παραγωγής του Ινστιτούτου για τη Διαχείριση Προμηθειών, βασικό βαρόμετρο δραστηριότητας στα αμερικανικά εργοστάσια, υποχώρησε στο 49% τον Νοέμβριο, από 50.2% τον Οκτώβριο. Η έκθεση ISM θεωρείται ως παράθυρο στην υγεία της οικονομίας και οι αριθμοί κάτω του 50% σηματοδοτούν ότι η οικονομία συρρικνώνεται.

Οι μετοχές απέρριψαν την ανάληψη κερδών μετά το μεγάλο άλμα της Τετάρτης, δήλωσε ο Michael Hewson, επικεφαλής αναλυτής αγοράς της CMC Markets, σε σημείωμα, ενώ τα στοιχεία του ISM υπογράμμισαν τις προσδοκίες ότι η Fed έχει περιθώρια να επιβραδύνει τον ρυθμό των αυξήσεων των επιτοκίων.

«Αυτή η κορύφωση του πληθωρισμού, η πιο ήπια ανάπτυξη ενισχύθηκε από την έρευνα της μεταποιητικής βιομηχανίας ISM, η οποία έπεσε σε έδαφος συρρίκνωσης για πρώτη φορά από τον Μάιο του 2020, ενώ οι καταβληθείσες τιμές έπεσαν στο 43 και η απασχόληση επίσης συρρικνώθηκε στο 48.4», έγραψε.

Νωρίτερα, ένας μετρητής του πληθωρισμού στις ΗΠΑ, ο δείκτης δαπανών προσωπικής κατανάλωσης, σημείωσε άνοδο 0.3% τον Οκτώβριο, προσθέτοντας ένα άλλο αποδεικτικό στοιχείο που δείχνει τη σταδιακή χαλάρωση των πιέσεων στις τιμές. Ο ετήσιος ρυθμός πληθωρισμού επιβραδύνθηκε στο 6% τον Οκτώβριο από 6.2% τον προηγούμενο μήνα και υψηλό 40 ετών 7% το περασμένο καλοκαίρι. Ο βασικός δείκτης που αφαιρεί το ασταθές κόστος των τροφίμων και της ενέργειας, αυξήθηκε 0.2% τον περασμένο μήνα, κάτω από τη συναινετική εκτίμηση του 0.3% που συγκέντρωσε οι οικονομολόγοι από τον Dow Jones. 

«Παρακολουθούμε προσεκτικά τα στοιχεία για τον πληθωρισμό και η πιο σημαντική έκθεση για τον πληθωρισμό του έτους θα είναι η έκθεση του ΔΤΚ στις 12 Δεκεμβρίου, η οποία θα μπορούσε να επιβεβαιώσει την πτωτική τάση του πληθωρισμού, η οποία παρατηρήθηκε για πρώτη φορά στις 10 Νοεμβρίου (και η οποία πυροδότησε το 5.5 % κέρδος μίας ημέρας στον S&P 500», δήλωσε ο Chris Zaccarelli, επικεφαλής επενδύσεων στην Independent Advisor Alliance.

«Από την άλλη πλευρά, αν ο πληθωρισμός εκπλήξει ανοδικά στις 12 Δεκεμβρίου, τότε όλα τα στοιχήματα είναι εκτός λειτουργίας και θα μπορούσαμε να δούμε ξεπούλημα στο τέλος του έτους – ειδικά εάν η Fed αποφασίσει να αυξήσει κατά 75 bps την επόμενη μέρα, αντί να τα 50 bps στα οποία όλοι υπολογίζουν», πρόσθεσε.

Η Ομοσπονδιακή Επιτροπή Ανοικτής Αγοράς (FOMC) της Federal Reserve συνεδριάζει στις 13-14 Δεκεμβρίου για να αποφασίσει για το μέγεθος της επόμενης αύξησης των επιτοκίων.

Βλέπω: Οι παγκόσμιες χρηματοπιστωτικές αγορές έχουν «απαίσια χρονιά» παρά τον «εξαιρετικό» Νοέμβριο για τα περισσότερα περιουσιακά στοιχεία, λέει η Deutsche Bank

Οι μετοχές σημείωσαν άνοδο την Τετάρτη με τον S&P 500 να σημειώνει άνοδο 3.1% μετά την Η επιβεβαίωση του Πάουελ ότι ο χαμηλότερος ρυθμός αύξησης των επιτοκίων για την καταπολέμηση του πληθωρισμού ήταν πιο πιθανό τους επόμενους μήνες. Ανέβασε τα κέρδη του δείκτη αναφοράς των αμερικανικών μετοχών από το χαμηλό του 2022 στα μέσα Οκτωβρίου στο 14.1%, αφού τα πρόσφατα σημάδια χαλάρωσης των πιέσεων στις τιμές είχαν ενθαρρύνει για άλλη μια φορά την όρεξη για ανάληψη κινδύνων.

«Το γενικό αισιόδοξο συναίσθημα από την απαλή εκτύπωση του ΔΤΚ του περασμένου μήνα συνεχίστηκε και τον Δεκέμβριο μετά την άνοδο των μετοχών χάρη σε μια ομιλία του προέδρου της Fed Powell», δήλωσε ο Stephen Innes, διευθύνων συνεργάτης της SPI Asset Management. «Με τις αγορές να έχουν ολοένα και μεγαλύτερη προδιάθεση για τερματικό επιτόκιο κάτω του 5% και τον πληθωρισμό να επιστρέφει κοντά στον στόχο το 2024, το ράλι της χρηματιστηριακής αγοράς θα μπορούσε να επεκταθεί καθώς οι ελπίδες περιστροφής θα αυξηθούν με τον κίνδυνο επιτοκίου πλέον να στρέφεται δυσανάλογα προς τα κάτω».

«Με τόσα πολλά χρήματα στο περιθώριο, οι διαχειριστές κεφαλαίων μπορεί να χρειαστεί να περάσουν σε λειτουργία catch-up, οπότε υποψιάζομαι ότι οι διαπραγματευτές της αγοράς θα τοποθετηθούν να προλάβουν αυτή τη ροή το νέο έτος, ώστε οι πτώσεις του χρηματιστηρίου να είναι ρηχές». πρόσθεσε ο Ινές.

Ο πρόεδρος της Ομοσπονδιακής Τράπεζας της Νέας Υόρκης Τζον Γουίλιαμς είπε την Πέμπτη ότι η κεντρική τράπεζα βλέπει ορισμένους «δείκτες που δείχνουν ότι ο πληθωρισμός αλλάζει», αλλά θα χρειαστούν χρόνια για να μειωθεί ο πληθωρισμός στο 2%. Ο δείκτης τιμών προσωπικής κατανάλωσης έτρεχε με ετήσιο ρυθμό 6% τον Νοέμβριο.

Διάβασε: Το δολάριο αναμένεται να τερματίσει κάτω από το βασικό επίπεδο για πρώτη φορά από τον Ιούνιο του 2021, σηματοδοτώντας ότι το ράλι του μπορεί να έχει τελειώσει

Οι αποδόσεις των ομολόγων δύο ετών
TMUBMUSD02Y,
4.271%,
που είναι ιδιαίτερα ευαίσθητες στις τάσεις της νομισματικής πολιτικής, συνέχισαν να υποχωρούν μετά τα στοιχεία για τον πληθωρισμό. Η πτώση των αποδόσεων έχει αφαιρέσει τη λάμψη του δείκτη του δολαρίου
DXY,
-0.03%,
που υποχώρησε 1.2% στις 104.72, στο χαμηλότερο επίπεδο από τον Αύγουστο.

Χρυσό μέλλον
GC00,
-0.17%
σημείωσε άλμα 3.1% την Πέμπτη με το πιο ενεργό συμβόλαιο
GCG23,
-0.17%
βρίσκεται στο υψηλότερο επίπεδο από τον Αύγουστο. Ήταν επίσης η μεγαλύτερη ημερήσια ποσοστιαία αύξηση από τον Απρίλιο του 2020, σύμφωνα με τα στοιχεία της αγοράς Dow Jones.

Εν τω μεταξύ, περισσότερα Οι κινεζικές πόλεις χαλάρωσαν τους περιορισμούς προστασίας από ιούς και η αστυνομία περιπολούσε στους δρόμους τους την Πέμπτη, καθώς η κυβέρνηση προσπαθούσε να εκτονώσει την οργή του κοινού για ορισμένα από τα πιο αυστηρά μέτρα στον κόσμο για τον COVID και να αποτρέψει περισσότερες διαδηλώσεις.

Εταιρείες στο επίκεντρο

• Salesforce Inc.
  crms,
  -8.27%
  ανακοίνωσε αργά την Τετάρτη ότι συν-Ο CEO Bret Taylor θα αποχωρούσε 31 Ιανουαρίου, αφήνοντας τον Πρόεδρο Marc Benioff ως τον μοναδικό Διευθύνοντα Σύμβουλο και επίσης ανέφερε καλύτερα από τα αναμενόμενα τριμηνιαία κέρδη και έσοδα, αλλά προέβλεψε πωλήσεις για το τέταρτο τρίμηνο 900 εκατομμύρια δολάρια χαμηλότερες από τις προσδοκίες της Street. Οι μετοχές σημείωσαν πτώση 8.3%.

• Δολάριο Γενικά
  ΓΔ,
  -7.56%
  Οι μετοχές υποχώρησαν 7.6% μετά τον λιανοπωλητή χαμένα κέρδη τρίτου τριμήνου εκτιμά και είπε ότι θα υπολείπεται των στόχων του τέταρτου τριμήνου για υψηλότερο κόστος.

• Kroger
  KR,
  -1.59%
  Οι μετοχές υποχώρησαν 1.6% εν μέσω ευρείας πώλησης, μετά την αλυσίδα σούπερ μάρκετ σημείωσε καλύτερα από τα αναμενόμενα κέρδη τρίτου τριμήνου και αύξησε την καθοδήγησή της για ολόκληρο το έτος.

• Costco
  ΚΟΣΤΟΣ,
  -6.56%
  σημείωσε πτώση 6.6% μετά την ανακοίνωση του λιανοπωλητή οι πωλήσεις του Νοεμβρίου αυξήθηκαν 5.7% στα 19.17 δισ. δολάρια, μετά από άνοδο 7.7% τον Οκτώβριο. 

•  AMC Entertainment Holdings Inc.
  CMA,
  + 13.00%
  Οι μετοχές σημείωσαν ράλι 13% με τη μετοχή να σταματά λόγω αστάθειας στις μεσημεριανές συναλλαγές. Η εταιρεία ανακοίνωσε το σχέδιό της να απολύει περίπου το 20% του εργατικού δυναμικού της στις ΗΠΑ την Τρίτη καθώς η CEO Christina Spade αποχωρεί από την εταιρεία μετά από λιγότερο από τρεις μήνες στη δουλειά.

• ΑΛΛΑ Οι μετοχές των μιμιδίων σημείωσαν επίσης ράλι με τον πωλητή οικιακών ειδών Bed Bath & Beyond Inc. 
  BBBY,
  + 4.12%
  σημειώνοντας άνοδο 4.1% και τον λιανοπωλητή βιντεοπαιχνιδιών GameStop Corp. 
  GME,
  + 1.49%
  κερδίζοντας 1.5%.

- Ο Jamie Chisholm συνέβαλε σε αυτό το άρθρο.