Θα μπορούσαν τα τσιπ WiFi της Apple να είναι απλώς ένα τέχνασμα για μια καλύτερη προσφορά από την Broadcom;

Σε ένα σημείωμα της Τρίτης, η αναλύτρια Bernstein Stacy Rasgon έκανε τα χονδρικά μαθηματικά και έδωσε τα στοιχεία της Broadcom εκκρεμεί η εξαγορά της VMware Inc.
VMW,
-0.01%
και η συνεχιζόμενη μεταμόρφωσή της από την εταιρεία τσιπ WiFi σε περισσότερο παίκτη λογισμικού, αναρωτήθηκε αν όλα θα μπορούσαν να αποτελέσουν μόχλευση για μια καλύτερη συμφωνία στα τσιπ RF.

Διαβάστε: Η «εξαιρετική διαχείριση εκκρεμοτήτων» της Broadcom κερδίζει την εμπιστοσύνη της Wall Street καθώς οι άλλοι κατασκευαστές τσιπ αγωνίζονται

Η Broadcom θα έχανε περίπου $1.50 με 2 $ ανά μετοχή κέρδη ανά μετοχή το 2025, εάν τα έσοδα της Apple εξαφανιστούν, υπολόγισε ο Rasgon, με μόνο 3% έως 4% αντίκτυπο στην εκτίμηση του EPS των 48.11 $ ανά μετοχή. Από τους 21 αναλυτές που καλύπτουν την Broadcom, οι έξι έχουν μέση εκτίμηση EPS 2025 στα 45.42 $ ανά μετοχή. Δεκαεννέα έχουν αξιολογήσεις αγοράς, ενώ δύο έχουν αξιολογήσεις κράτησης.

«Η τρέχουσα συμφωνία προμήθειας μεταξύ των δύο εταιρειών λήγει φέτος και δεν θα ήταν εκτός χαρακτήρα για να επιδείξει εναλλακτικές λύσεις ως μέρος της διαδικασίας επαναδιαπραγμάτευσης (η Apple τείνει να οδηγεί σε μια σκληρή συμφωνία και η Broadcom δεν είναι μια προώθηση, στην πραγματικότητα [Διευθύνων Σύμβουλος της Broadcom] Ο Hock [Tan] απείλησε να πουλήσει την ασύρματη επιχείρηση στο σύνολό της τελευταία φορά)», είπε ο Ρασγκόν.

Αναφερόταν ο Ρασγκόν εκθέσεις πριν από τρία χρόνια ότι η Broadcom αγόραζε την επιχείρησή της με τσιπ RF ως αναλυτές της Wall Street εικάζει το ίδιο.

«Στο τέλος της ημέρας, ενώ η πίστη της Apple (ή η έλλειψή της) είναι πάντα μέρος της αποτυχίας στη μετοχή της Broadcom, δεν πιστεύουμε ότι η σχετική έκθεση εδώ είναι εξαιρετικά σημαντική και μέχρι το 2025 η ασύρματη σύνδεση και η Apple θα είναι ακόμη λιγότερο οδηγός ειδικά όταν/αν κλείσει το VMware», είπε ο αναλυτής της Bernstein.