Η Cathie Wood μόλις προειδοποίησε για μια άλλη «Μεγάλη Ύφεση» εάν η Fed συνεχίσει να αγνοεί αυτά τα σήματα - εδώ είναι 3 ασφαλείς τομείς για αποδεδειγμένη προστασία

Η Ομοσπονδιακή Τράπεζα των ΗΠΑ αυξάνει επιθετικά τα επιτόκια σε μια προσπάθεια να θέσει υπό έλεγχο τον πληθωρισμό. Σύμφωνα με την Cathie Wood της Ark Invest, αυτό θα μπορούσε να έχει σοβαρές συνέπειες.

Σε μια σειρά από tweets το Σάββατο, ο Wood συγκρίνει την τρέχουσα κατάσταση με γεγονότα που οδήγησαν στη Μεγάλη Ύφεση.

«Η Fed αύξησε τα επιτόκια το 1929 για να καταπνίξει την οικονομική κερδοσκοπία και στη συνέχεια, το 1930, το Κογκρέσο πέρασε το Smoot-Hawley, επιβάλλοντας δασμούς 50%+ σε περισσότερα από 20,000 αγαθά και ωθώντας την παγκόσμια οικονομία στη Μεγάλη Ύφεση», λέει ο Wood. «Αν η Fed δεν περιστραφεί, το στήσιμο θα μοιάζει περισσότερο με το 1929».

Ο υπερεπενδυτής επισημαίνει ότι η κεντρική τράπεζα των ΗΠΑ «αγνοεί τα σήματα αποπληθωρισμού». Ταυτόχρονα, προειδοποιεί ότι ο νόμος για τις μάρκες «θα μπορούσε να βλάψει το εμπόριο ίσως περισσότερο από όσο καταλαβαίνουμε».

Φυσικά, δεν δημιουργούνται όλα τα περιουσιακά στοιχεία ίσα. Ορισμένοι - όπως οι τρεις που αναφέρονται παρακάτω - μπορεί να είναι σε θέση να έχουν καλή απόδοση ακόμα κι αν η Fed δεν αμβλύνει τη γερακίσια στάση της.

Μην χάσετε

Ακίνητα

Μπορεί να φαίνεται αντιφατικό να έχετε ακίνητα σε αυτήν τη λίστα. Όταν η Fed αυξάνει τα επιτόκια αναφοράς της, τα επιτόκια των στεγαστικών δανείων τείνουν επίσης να ανεβαίνουν, οπότε δεν θα έπρεπε να είναι κακό για την αγορά ακινήτων;

Αν και είναι αλήθεια ότι οι πληρωμές στεγαστικών δανείων αυξάνονται, η ακίνητη περιουσία έχει πράγματι επιδείξει την ανθεκτικότητά της σε περιόδους αύξησης των επιτοκίων, σύμφωνα με την εταιρεία διαχείρισης επενδύσεων Invesco.

«Μεταξύ 1978 και 2021 υπήρξαν 10 διαφορετικά έτη όπου το επιτόκιο των ομοσπονδιακών ταμείων αυξήθηκε», λέει η Invesco. «Μέσα σε αυτά τα 10 προσδιορισμένα έτη, τα ιδιωτικά ακίνητα των ΗΠΑ ξεπέρασαν τις επιδόσεις των μετοχών και των ομολόγων επτά φορές και τα δημόσια ακίνητα των ΗΠΑ έξι φορές».

Η ιστορία συνεχίζεται

Βοηθά επίσης ότι η ακίνητη περιουσία είναι α γνωστό αντιστάθμισμα έναντι του πληθωρισμού.

Γιατί; Διότι όσο αυξάνεται η τιμή των πρώτων υλών και της εργασίας, η κατασκευή νέων ακινήτων είναι πιο ακριβή. Και αυτό ανεβάζει την τιμή της υπάρχουσας ακίνητης περιουσίας.

Τα καλά επιλεγμένα ακίνητα μπορούν να προσφέρουν περισσότερα από την απλή ανατίμηση των τιμών. Οι επενδυτές μπορούν επίσης να κερδίσουν μια σταθερή ροή εισοδήματος από ενοίκια.

Αλλά δεν χρειάζεται να είσαι ιδιοκτήτης ξεκινήστε να επενδύετε σε ακίνητα. Υπάρχουν πολλά καταπιστεύματα επενδύσεων σε ακίνητα (REIT) καθώς και πλατφόρμες crowdfunding που μπορούν να σας κάνουν να ξεκινήσετε να γίνετε μεγιστάνας ακινήτων.

Τράπεζες

Οι περισσότερες επιχειρήσεις φοβούνται την αύξηση των επιτοκίων. Αλλά για ορισμένα οικονομικά μεγέθη, όπως οι τράπεζες, τα υψηλότερα επιτόκια είναι καλό.

Οι τράπεζες δανείζουν χρήματα με υψηλότερα επιτόκια από αυτά που δανείζονται, κερδίζοντας τη διαφορά. Όταν τα επιτόκια αυξάνονται, το περιθώριο των κερδών μιας τράπεζας συνήθως διευρύνεται.

Διαβάστε περισσότερα: Πιθανότατα πληρώνετε υπερβολικά όταν ψωνίζετε online — αποκτήστε αυτό το δωρεάν εργαλείο πριν από τη Black Friday

Οι τραπεζικοί κολοσσοί είναι επίσης καλά κεφαλαιοποιημένοι αυτή τη στιγμή και επιστρέφουν χρήματα στους μετόχους.

Τον Ιούλιο, η Bank of America αύξησε το τριμηνιαίο μέρισμά της κατά 5% στα 22 σεντς ανά μετοχή. Τον Ιούνιο, η Morgan Stanley ανακοίνωσε αύξηση 11% στην τριμηνιαία πληρωμή της στα 0.775 δολάρια ανά μετοχή — και αυτό αφού διπλασίασε το τριμηνιαίο μέρισμά της στα 0.70 δολάρια ανά μετοχή πέρυσι.

Οι επενδυτές μπορούν επίσης να λάβουν έκθεση στον όμιλο μέσω ETF όπως το SPDR S&P Bank ETF (KBE) και το Invesco KBW Bank ETF (KBWB).

Των βασικών καταναλωτικών αγαθών

Τα υψηλότερα επιτόκια μπορούν να δροσίσουν την οικονομία όταν είναι πολύ ζεστή. Αλλά η οικονομία δεν είναι πολύ καυτή, και αν ο Wood έχει δίκιο, θα μπορούσαμε να οδηγηθούμε σε μια μεγάλη ύφεση.

Αυτός είναι ο λόγος για τον οποίο οι επενδυτές μπορεί να θελήσουν να ελέγξουν τους τομείς που είναι ανθεκτικοί στην ύφεση - όπως οι βασικοί καταναλωτές.

Τα βασικά καταναλωτικά προϊόντα είναι βασικά προϊόντα όπως τρόφιμα και ποτά, είδη οικιακής χρήσης και προϊόντα υγιεινής.

Χρειαζόμαστε αυτά τα πράγματα ανεξάρτητα από το πώς πάει η οικονομία ή ποια είναι τα επιτόκια των ομοσπονδιακών ταμείων.

Όταν ο πληθωρισμός αυξάνει το κόστος των εισροών, οι εταιρείες βασικών καταναλωτών —ιδιαίτερα εκείνες με εδραιωμένες θέσεις στην αγορά— είναι σε θέση να μετακυλίσουν αυτό το υψηλότερο κόστος στους καταναλωτές.

Ακόμη και αν μια ύφεση πλήξει την οικονομία των ΗΠΑ, πιθανότατα θα συνεχίσουμε να βλέπουμε Quaker Oats και χυμό πορτοκαλιού Tropicana — που παρασκευάζεται από την PepsiCo (PEP) — ​​στα τραπέζια πρωινού των οικογενειών. Εν τω μεταξύ, η Tide and Bounty - γνωστές μάρκες από την Procter & Gamble (PG) - πιθανότατα θα παραμείνουν στις λίστες αγορών σε όλη τη χώρα.

Μπορείτε να αποκτήσετε πρόσβαση στην ομάδα μέσω ETF όπως το Consumer Staples Select Sector SPDR Fund (XLP) και το Vanguard Consumer Staples ETF (VDC).

Τι να διαβάσετε στη συνέχεια

Αυτό το άρθρο παρέχει μόνο πληροφορίες και δεν πρέπει να εκληφθεί ως συμβουλή. Παρέχεται χωρίς καμία εγγύηση οποιουδήποτε είδους.