Όλοι γνωρίζουμε πώς ξεκίνησαν οι αγορές φέτος πέφτοντας σε έδαφος διόρθωσης. Οι μετοχές ηλεκτρικών οχημάτων (EV) δεν αποτέλεσαν εξαίρεση, αν και δεν υπήρχε σαφής τάση στην κατηγορία. Τα μεγάλα ηλεκτρικά οχήματα έχουν υποχωρήσει μεταξύ 5% και 50% από έτος μέχρι σήμερα, σε σύγκριση με την πτώση 500% του S&P 6.
Ο πληθωρισμός είναι το κλειδί για την κατανόηση αυτής της απόδοσης. Τα EV θα απαιτούν νέες εργοστασιακές διαδικασίες για την κατασκευή τους και νέα σετ πρώτων υλών – και αυτές οι πρώτες ύλες δεν είναι φθηνές. Ένας συνδυασμός αυξανόμενης ζήτησης, συμφόρησης παραγωγής και μιας ραγισμένης αλυσίδας διανομής έχουν ωθήσει τις τιμές για το λίθιο, το νικέλιο και το κοβάλτιο, ζωτικής σημασίας μέταλλα μπαταρίας, από 16% έως 70%. Και εκτός από τα μέταλλα, οι εταιρείες αυτοκινήτων δυσκολεύονται να προμηθευτούν τα πάντα, από τσιπς ημιαγωγών μέχρι τζάμια παραθύρων έως χαλιά δαπέδου. Το αποτέλεσμα είναι μια άνοδος των τιμών των EV, οι οποίες κατά μέσο όρο έχουν τώρα περίπου 10,000 $ ανά μονάδα υψηλότερες από τα οχήματα εσωτερικής καύσης.
Αλλά αυτό δεν είναι το μόνο κεφάλαιο της ιστορίας. Τα ηλεκτρικά αυτοκίνητα παρουσιάζουν επίσης γρήγορες τεχνολογικές βελτιώσεις, με την απόδοση της μπαταρίας και την αυτονομία των οχημάτων να πλησιάζουν τους μέσους όρους των βενζινοκίνητων οχημάτων και την υποδομή φόρτισης να διευρύνει το αποτύπωμά της και να προσθέτει νεότερους σταθμούς «ταχείας φόρτισης». Δεν ξέρουμε ποια θα είναι η τελική εμφάνιση της αγοράς EV. Είναι ξεκάθαρο ότι εξακολουθεί να εξελίσσεται και βρισκόμαστε στα πρώτα στάδια της αλλαγής – αλλά η συναίνεση μεταξύ των ειδικών του κλάδου είναι ότι το μέλλον είναι ηλεκτρικό.
Και αυτό είναι το υποκείμενο γεγονός που θα παρέχει υποστήριξη για τις μετοχές EV. Εάν υπάρχει ζήτηση για το προϊόν, τότε αυτή η ζήτηση θα καλυφθεί – και αυτό θα ανοίξει ευκαιρίες για τους επενδυτές. Για να έχουμε μια εικόνα αυτών των ευκαιριών, όπως έχουν τώρα, χρησιμοποιήσαμε το Βάση δεδομένων TipRanks να εντοπίσει τρεις μετοχές EV που δίνουν στους επενδυτές την ευκαιρία να «αγοράσουν την πτώση», τουλάχιστον σύμφωνα με την κοινότητα των αναλυτών.
Lion Electric Company (LEV)
Θα ξεκινήσουμε με μια καναδική εταιρεία, την Lion Electric με έδρα το Κεμπέκ. Αυτή η αυτοκινητοβιομηχανία εστιάζει σε ορισμένες συγκεκριμένες θέσεις – πλήρως ηλεκτρικά σχολικά λεωφορεία, λεωφορεία αστικών συγκοινωνιών και εμπορικά φορτηγά. Η εταιρεία είναι ένας από τους μεγαλύτερους κατασκευαστές EV της Βόρειας Αμερικής και εκτός από τη σειρά 7 οχημάτων της, η Lion προσφέρει στους πελάτες πρόσθετες υπηρεσίες, όπως ανταλλακτικά και υπηρεσίες, υποδομή φόρτισης και χρηματοδότηση. Η εταιρεία τιμολογεί τα οχήματά της – ειδικά τα εμβληματικά σχολικά λεωφορεία – ως λύσεις με το κλειδί στο χέρι και περιλαμβάνει εκπαίδευση τεχνικών και οδηγών στο πακέτο. Η Lion υπερηφανεύεται ότι όλα τα οχήματά της, από τα οποία περίπου 550 κυκλοφορούν αυτή τη στιγμή, έχουν μηδενικές εκπομπές ρύπων.
Διαθέτοντας μια θέση - σχολικά λεωφορεία και εμπορικά φορτηγά - με βασικές ανάγκες, η Lion έχει τοποθετηθεί ώστε να ανταγωνιστεί εύκολα για τις πωλήσεις και έχει δει πρόσφατες επιτυχίες. Τους τελευταίους δύο μήνες του 2021, η Lion είχε παραγγελίες από δύο εταιρείες, και οι δύο στον Καναδά, για σχολικά λεωφορεία, συνολικού αριθμού 255 μονάδων. Αυτές οι παραγγελίες θα ξεκινήσουν να παραδίδονται φέτος και θα συνεχιστούν έως το 2025 και το 2026. Πιο πρόσφατα, στις 4 Απριλίου, η Lion ανακοίνωσε άλλη μια παραγγελία σχολικού λεωφορείου με έδρα το Κεμπέκ, για 50 μονάδες, με τις παραδόσεις να ξεκινούν το 1ο τρίμηνο του 23ου.
Από την πλευρά των εμπορικών φορτηγών, η Lion νωρίτερα αυτό το μήνα παρουσίασε ένα νέο ελαφρύ, πλήρως ηλεκτρικό φορτηγό βαρέως τύπου για την αστική αγορά παράδοσης του τελευταίου μιλίου. Η αστική παράδοση του τελευταίου μιλίου είναι μια θέση που ταιριάζει καλά στα ηλεκτρικά οχήματα, καθώς τα φορτηγά μπορούν να παραμείνουν σε κοντινή απόσταση από τη βάση τους για φόρτιση. Το νέο όχημα της Lion διαθέτει πλαίσιο και κουτί που είναι 40% από τα προηγούμενα μοντέλα.
Η Lion θα δημοσιεύσει τους αριθμούς του για το 1ο τρίμηνο του 22ου έτους τον Μάιο, αλλά μπορούμε να πάρουμε μια αίσθηση για τη θέση της εταιρείας με μια ματιά στην τελευταία έκθεσή της, για το 4ο τρίμηνο του 21ου. Η εταιρεία παρέδωσε 71 οχήματα αυτό το τρίμηνο, αυξημένες κατά 25 μονάδες από τις 46 παραδόσεις το 4ο τρίμηνο του 20ου. Τα έσοδα κορυφαίας γραμμής ανήλθαν στα 22.9 εκατομμύρια δολάρια, αυξημένα κατά 69% σε ετήσια βάση – και τα υψηλότερα τριμηνιαία έσοδα του 2021. Η εταιρεία είχε καθαρές ζημιές το 1 και 2ο τρίμηνο του περασμένου έτους, αλλά έγινε κερδοφόρα το 3ο και το τέταρτο τρίμηνο, με EPS 4ο τρίμηνο έρχεται στα 4 σεντς. Παρά τα κέρδη αυτά, οι μετοχές υποχωρούν κατά 14% φέτος.
Στα μάτια του αναλυτή 5 αστέρων της Canaccord, Jed Dorsheimer, η Lion είναι κατασκευαστής ηλεκτρικών οχημάτων με πολλές δυνατότητες στο μέλλον. Γράφει, «Η Lion Electric έχει ένα πρώτο πλεονέκτημα στην αγορά σχολικών λεωφορείων EV… Με ένα βιβλίο παραγγελιών 2000+ μονάδων, η Lion Electric είναι σε καλή θέση για να επωφεληθεί από την ηλεκτροδότηση αυτού του τμήματος… Η Lion αξιοποιεί την επιτυχία της στην αγορά σχολικών λεωφορείων για τη χρηματοδότηση της κατασκευής ενός ευρύτερου χαρτοφυλακίου σασί για την αύξηση της διείσδυσης σε μια σειρά τμημάτων CEV…”
«Με σχεδόν 600 μονάδες φορτηγών κατηγορίας 4-8 που πωλούνται ετησίως στη Βόρεια Αμερική, πιστεύουμε ότι η Lion Electric είναι μια από τις πρώτες στην αγορά με μια ευέλικτη πλατφόρμα κατασκευής που μπορεί να εξυπηρετήσει πολλές εφαρμογές εμπορικού στόλου. Η επιτυχία στα σχολικά λεωφορεία παρέχει μια πλατφόρμα σε άλλα βασικά τμήματα CEV με μεγάλα και αυξανόμενα TAM», πρόσθεσε ο αναλυτής.
Όλα τα παραπάνω καθιστούν σαφές γιατί ο Dorsheimer στέκεται τώρα με τους ταύρους. Ο κορυφαίος αναλυτής δίνει στο LEV μια αξιολόγηση Αγοράς μαζί με έναν στόχο τιμής 12 $. Αυτός ο αριθμός αντικατοπτρίζει την πεποίθησή του σε ~74% ανοδική πορεία τους επόμενους 12 μήνες. (Για να παρακολουθήσετε το ρεκόρ του Dorsheimer, κάντε κλικ εδώ)
Συνολικά, η LEV έλαβε μια αξιολόγηση Μέτριας Αγοράς από το Street, με βάση 6 πρόσφατες κριτικές αναλυτών που περιλαμβάνουν 4 Αγορά και 2 Διακράτηση. Η μετοχή πωλείται για 6.91 δολάρια και ο μέσος στόχος της τιμής των 13 δολαρίων δείχνει περιθώρια για ανάπτυξη 88% το επόμενο έτος. (Δείτε την πρόβλεψη μετοχών LEV στο TipRanks)
Lucid Group (LCID)
Ακολουθεί η Lucid Group, μια εταιρεία με έδρα την Καλιφόρνια που μπαίνει στην κατηγορία των πολυτελών EV. Η Lucid έχει πολλά μοντέλα στην παραγωγή και βρίσκεται στη διαδικασία κατασκευής των εγκαταστάσεων παραγωγής της για να εξυπηρετήσει τις κρατήσεις πελατών της, οι οποίες αυτή τη στιγμή ξεπερνούν τις 25,000. Τα οχήματα της εταιρείας διαθέτουν υψηλές επιδόσεις, κυμαίνονται μεταξύ 400 και 500 μιλίων και κοστίζουν από 95,000 έως 169,000 δολάρια.
Η Lucid βγήκε στο χρηματιστήριο το περασμένο καλοκαίρι, μέσω μιας συναλλαγής SPAC με την Churchill Capital Corporation. Η συγχώνευση οδήγησε τον δείκτη LCID να εισέλθει στο NASDAQ στις 26 Ιουλίου. Η μετοχή ήταν ασταθής έκτοτε, ωστόσο, και οι μετοχές της Lucid υποχώρησαν κατά 45% από έτος σε έτος.
Από τότε που βγήκε στο χρηματιστήριο, η Lucid δημοσίευσε δύο εκθέσεις κερδών, για το τρίτο και το τέταρτο τρίμηνο του 3. Στην έκθεση του τέταρτου τριμήνου, η εταιρεία σημείωσε περισσότερες από 4 παραδόσεις οχημάτων μέχρι το τέλος του 2021 και συνολικά 4 έως τις 125 Φεβρουαρίου 2021. Η παραγωγή έχει ξεπέρασε τα 300 οχήματα και η εταιρεία προβλέπει συνολικά παραγωγή 28 μονάδων μέχρι το τέλος του τρέχοντος έτους.
Η αύξηση της παραγωγής και των παραδόσεων έχει επηρεάσει τη ροή εσόδων της εταιρείας. Η Lucid ανέφερε 26.4 εκατομμύρια δολάρια στην πρώτη γραμμή το τέταρτο τρίμηνο, σημειώνοντας αύξηση 4% από έτος σε έτος. Η εταιρεία είχε πάνω από 626 δισεκατομμύρια δολάρια σε μετρητά στο τέλος του 6.2.
Καλύπτοντας αυτό το απόθεμα για την BNP Paribas, ο αναλυτής 5 αστέρων James Picariello εξηγεί γιατί το ξεκίνημα της Lucid στην πολυτελή κατηγορία θα οδηγήσει σε διευρυμένες ευκαιρίες στο μεγαλύτερο σύμπαν των EV: «Το LCID δεν θα έχει κανένα πρόβλημα να ανταγωνίζεται σε ένα πολύ πιο υπερανταγωνιστικό περιβάλλον EV, καθώς πλήρες, εσωτερικό, κάθετα ενσωματωμένο σύστημα μετάδοσης κίνησης κάνει τα πάντα. Για μια εταιρεία με κεφαλαιοποίηση ~ 36 δισεκατομμυρίων δολαρίων, η αίσθησή μας μετά από πολλές συνομιλίες με την Co. και μερικούς επενδυτές, είναι ότι η ανδρεία του συστήματος μετάδοσης κίνησης του LCID μπορεί να γίνει πολύ καλύτερα κατανοητή».
«Πιστεύουμε επίσης «στα χαρτιά» η τοποθέτησή του εντός της πολυτελούς κάθετης έχει λιγότερο ευρύτερη απήχηση. Μόλις εκτιμηθεί δεόντως η μοναδική, κορυφαία παγκοσμίως απόδοση του συστήματος μετάδοσης κίνησης, τότε θα πρέπει να υπάρξει ένα σημείο καμπής για όλους τους επενδυτές, σημερινούς και νέους, στη μετοχή να συνειδητοποιήσουν πόσο μεγάλο είναι πραγματικά το LCID TAM, καθώς και πόσο εκτεταμένο η Co. μπορεί να ανταγωνίζεται άλλους OEM είτε σε απόδοση είτε σε κόστος, και τυπικά και στα δύο», πρόσθεσε ο αναλυτής.
Για το σκοπό αυτό, η Picariello βαθμολογεί το LCID ως Outperform (δηλαδή Αγορά), μαζί με έναν στόχο τιμής 45 $. Οι επενδυτές θα μπορούσαν να κερδίσουν κέρδη της τάξης του ~116%, εάν η πρόβλεψη του Picariello φτάσει στο όριο τους επόμενους 12 μήνες. (Για να παρακολουθήσετε το ιστορικό του Picariello, κάντε κλικ εδώ)
Η προβολή μεταξύ των συναδέλφων του Picariello είναι επίσης για πολλά ανοδικά. Ο μέσος στόχος τιμής ανέρχεται στα 40.50 $ και υποδηλώνει το 94% των κερδών μετοχών τους επόμενους 12 μήνες. Συνολικά, η μετοχή έχει συναινετική αξιολόγηση Μέτριας Αγοράς, με βάση 3 Αγορά και 1 Πώληση. (Δείτε την πρόβλεψη μετοχών LCID στο TipRanks)
Fisker, Inc. (FSR)
Το τελευταίο απόθεμα που θα εξετάσουμε είναι η Fisker, ένας κατασκευαστής ηλεκτρικών οχημάτων με έδρα την Καλιφόρνια που ιδρύθηκε από τον γνωστό σχεδιαστή πολυτελών αυτοκινήτων – και κτηνίατρο BMW – Henrik Fisker. Ο Fisker εργάζεται για την προώθηση του ηλεκτρικού του SUV Ocean, το οποίο έκανε το ντεμπούτο του στην Έκθεση Αυτοκινήτου του Λος Άντζελες το 2021. Το όχημα διαθέτει οροφή με ηλιακό πάνελ και βρίσκεται σε καλό δρόμο για την κανονική παραγωγή εντός του τρέχοντος έτους.
Εκτός από τον Ωκεανό, η Fisker δέχεται τώρα κράτηση και για το δεύτερο όχημα της, το PEAR (Personal Electric Automotive Revolution). Αυτό το EV 5 θέσεων θα ξεκινά από 29,900 $ και έχει προγραμματιστεί για παραδόσεις το 2024. Το PEAR θα παραχθεί στο Οχάιο και η εταιρεία προβλέπει ρυθμό παραγωγής 250,000 μονάδων ετησίως.
Επί του παρόντος, η Fisker λειτουργεί με ελάχιστα έσοδα, καθιστώντας τη μετοχή άκρως κερδοσκοπική. Οι μετοχές υποστηρίζονται από τη συνολική πίστη του κλάδου ότι ο Henrik Fisker μπορεί να ανταποκριθεί στη φήμη του για τα αποτελέσματα. Παρόλο που έχει αποδώσει στο παρελθόν και η εταιρεία του έχει ένα πειθαρχημένο σχέδιο δαπανών μετρητών, η μετοχή εξακολουθεί να είναι ευάλωτη στην αστάθεια της αγοράς – και η FSR μειώνεται κατά 27% από έτος σε έτος.
Οι επενδυτές μπορούν να βρουν μερικά επιπλέον καλά νέα στην πρόσφατη έκθεση της εταιρείας για το 4ο τρίμηνο του 21ου έτους. Η Fisker είχε διαθέσιμα 1.2 δισεκατομμύρια δολάρια σε μετρητά στο τέλος του 2021, τα οποία θεωρούνται επαρκή για να χρηματοδοτήσουν την έναρξη παραγωγής του Ocean τον ερχόμενο Νοέμβριο. Αυτή η κυκλοφορία υποστηρίζεται, με τη σειρά της, από κρατήσεις πελατών που υπερβαίνουν αυτήν τη στιγμή τις 40,000. Μέχρι στιγμής, ο ρυθμός κρατήσεων του 2022 για τον Ωκεανό είναι αυξημένος κατά 400% σε σύγκριση με πέρυσι. Η Fisker λειτουργεί επί του παρόντος μια γραμμή παραγωγής για 2 πρωτότυπα οχήματα Ocean την ημέρα, τα οποία χρησιμοποιούνται στο παγκόσμιο πρόγραμμα δοκιμών πιστοποίησης και επικύρωσης της εταιρείας.
Ας επανέλθουμε με τον James Picariello της BNP Paribas, καθώς ο ειδικός των EV έχει καλύψει και το FSR. Ο αναλυτής σημειώνει το αχλάδι ως μια πολύτιμη «δεύτερη πράξη» για τη Fisker, αλλά επισημαίνει τον Ωκεανό ως τον βασικό παράγοντα που πρέπει να εξετάσουν οι επενδυτές.
«Εάν πρόκειται να υπάρξει ζήτηση για το Fisker Ocean, είμαστε σίγουροι για την προσφορά και την ποιότητα κατασκευής του. Δεδομένων των πολύ προσιτών τιμών του Ωκεανού και των σκόπιμων προσπαθειών διαχωρισμού του από την παλιά φρουρά μέσω προσφορών όπως η επιλογή Flex-Lease εφ' όρου ζωής, πιστεύουμε ότι η Ocean έχει όλα τα εφόδια για να λειτουργήσει», είπε ο Picariello.
Ο αναλυτής συνόψισε: «Θεωρούμε ότι το FSR είναι ένας συναρπαστικός τρόπος για να παίξουμε τον χώρο των EV με μικρότερο όριο και να αποκτήσουμε έκθεση σε μια εταιρεία που λαμβάνει σκόπιμες στρατηγικές αποφάσεις αρκετά μακριά από το mainstream OEM, όχι μόνο να είναι ενδιαφέρουσα. αλλά και να αφαιρέσουμε κάποιους κινδύνους από τη λίστα, σε αντίθεση με την προσθήκη περισσότερων».
Κατά την άποψη του Picariello, αυτό αθροίζεται σε μια βαθμολογία Υπεραπόδοσης (δηλαδή Αγορά) και ο στόχος τιμής των 22 $ συνεπάγεται μια ανοδική τιμή ~90% τους επόμενους 12 μήνες.
Συνολικά, η Fisker συγκέντρωσε 7 πρόσφατες κριτικές αναλυτών τις τελευταίες εβδομάδες, με 6 Buys και 1 Hold να εξασφαλίζουν μια ισχυρή συναίνεση αγοράς. Ο μέσος στόχος τιμής των 22.17 $ της μετοχής υποδηλώνει ότι έχει ~92% ανοδική τιμή από την τρέχουσα τιμή διαπραγμάτευσης των 11.55 $. (Δείτε την πρόβλεψη μετοχών FSR στο TipRanks)
Για να βρείτε καλές ιδέες για συναλλαγές μετοχών EV σε ελκυστικές αποτιμήσεις, επισκεφτείτε το TipRanks' Τα καλύτερα αποθέματα που αγοράζουν, ένα νέο εργαλείο που ενώνει όλες τις ιδέες της TipRanks.
Αποποίηση ευθυνών: Οι απόψεις που εκφράζονται σε αυτό το άρθρο είναι αποκλειστικά αυτές των επιλεγμένων αναλυτών. Το περιεχόμενο προορίζεται να χρησιμοποιηθεί μόνο για ενημερωτικούς σκοπούς. Είναι πολύ σημαντικό να κάνετε τη δική σας ανάλυση πριν κάνετε οποιαδήποτε επένδυση.
Πηγή: https://finance.yahoo.com/news/buy-3-electric-vehicle-stocks-005750597.html