Η ARK Invest της Cathie Wood αναμένει το BTC στο 1 εκατομμύριο $ έως το 2030

ARK Invest της Cathie Wood αναμένει Η τιμή του Bitcoin θα αυξηθεί σε 1 εκατομμύριο δολάρια ανά κέρμα έως το 2030, μαζί με μια έκρηξη στις ετήσιες χρεώσεις των δικτύων έξυπνων συμβολαίων, σύμφωνα με μια νέα έκθεση που δημοσιεύτηκε από την εταιρεία διαχείρισης επενδύσεων.

Τα κυριότερα σημεία της έκθεσης της 31ης Ιανουαρίου περιλαμβάνουν:

• Το Bitcoin θα φτάσει το 1 εκατομμύριο δολάρια ανά νόμισμα μέχρι το 2030
• Τα δίκτυα έξυπνων συμβάσεων θα μπορούσαν να διευκολύνουν ετήσιες χρεώσεις 450 δισεκατομμυρίων δολαρίων έως το 2030
• Η χρησιμότητα στα δίκτυα έξυπνων συμβολαίων επεκτείνεται και διαφοροποιείται
• Τα νευρωνικά δίκτυα και η τεχνητή νοημοσύνη θα συγκλίνουν με άλλες τεχνολογίες όπως η κρυπτογράφηση για να εισαγάγουν έναν νέο κόσμο

Η συνολική επενδυτική διατριβή της ARK βασίζεται σε πέντε συγκλίνουσες τεχνολογικές καινοτομίες που θα αναδιαμορφώσουν τα επόμενα χρόνια, οι οποίες είναι οι δημόσιες αλυσίδες μπλοκ, η τεχνητή νοημοσύνη, η αποθήκευση ενέργειας, η ρομποτική και η αλληλουχία πολλαπλών μεταφορών

Καθένα από αυτά αναλύεται σε πολλούς τομείς, βιομηχανίες και δραστηριότητες που η ARK ελπίζει ότι θα αξιοποιήσει τις οικονομικές δυνατότητες του επενδυτικού της οχήματος.

«Τα νευρωνικά δίκτυα είναι ο πιο σημαντικός καταλύτης»

Η καθιέρωση δικαιωμάτων ιδιοκτησίας αναμένεται να ενισχύσει την αξία των ψηφιακών περιουσιακών στοιχείων και τα επόμενα χρόνια, σύμφωνα με την έκθεση της ARK Invest. Ιστορικά, τα δικαιώματα ιδιοκτησίας, τόσο φυσικά όσο και πνευματικά, έχουν δείξει μια θετική σχέση με το κατά κεφαλήν ΑΕΠ, το οποίο χρησιμοποιείται συνήθως ως μέτρο του βιοτικού επιπέδου. Τα ψηφιακά περιουσιακά στοιχεία, με αποκεντρωμένη απόδειξη ιδιοκτησίας, είναι πιθανό να οδηγήσουν σε αύξηση των κατά κεφαλήν διαδικτυακών δαπανών. Η ARK προβλέπει ότι ο παγκόσμιος όγκος συναλλαγών NFT θα εκτοξευθεί από τα σημερινά 22 δισεκατομμύρια δολάρια σε 120 δισεκατομμύρια δολάρια έως το 2027, υπερπενταπλάσια αύξηση.

Με την ενσωμάτωση δισεκατομμυρίων καταναλωτών και εκατομμυρίων εμπόρων, τα ψηφιακά πορτοφόλια είναι έτοιμα να διαταράξουν την παραδοσιακή τραπεζική εξοικονομώντας συναλλαγές πληρωμών σχεδόν 50 δισεκατομμύρια δολάρια σε κόστος, προβλέπει η ARK. Με 3.2 δισεκατομμύρια χρήστες, τα ψηφιακά πορτοφόλια έχουν φτάσει το 40% του παγκόσμιου πληθυσμού. Σύμφωνα με την έρευνα της ARK, ο αριθμός των χρηστών ψηφιακού πορτοφολιού αναμένεται να αυξάνεται με ετήσιο ρυθμό 8%, διεισδύοντας στο 65% του παγκόσμιου πληθυσμού έως το 2030.

«Πιστεύουμε ότι η μακροπρόθεσμη ευκαιρία του Bitcoin ενισχύει τα θεμελιώδη στοιχεία του δικτύου του έχουν ενισχυθεί και η βάση κατόχων του έχει γίνει πιο μακροπρόθεσμα εστιασμένη. Η μετάδοση που προκαλείται από κεντρικούς αντισυμβαλλομένους έχει αυξήσει τις προτάσεις αξίας του Bitcoin: αποκέντρωση, δυνατότητα ελέγχου και διαφάνεια. Η τιμή ενός bitcoin θα μπορούσε να ξεπεράσει το 1 εκατομμύριο δολάρια την επόμενη δεκαετία».

Σύμφωνα με την ARK, οι επενδυτές του Bitcoin είναι πλέον περισσότερο επικεντρωμένοι σε μακροπρόθεσμες επενδύσεις από ποτέ. Παρά τον φόβο της αγοράς που τροφοδοτείται από την αποτυχία πολλών μεγάλων οργανισμών κρυπτογράφησης, τα δεδομένα στην αλυσίδα υποδηλώνουν ότι οι κάτοχοι Bitcoin παραμένουν σταθεροί στη δέσμευσή τους για μακροπρόθεσμες προοπτικές.

Οι θεσμικές επενδύσεις παρέμειναν ανοδικές καθ' όλη τη διάρκεια του 2022, παρά τη μετάδοση από μεγάλα σκάνδαλα και καταρρεύσεις σε ολόκληρο τον κλάδο. Επισημάνθηκε από:

• Μαύρη πέτρα: Τον Ιούνιο του 2022, η Aladdin by BlackRock συνεργάστηκε με την Coinbase Prime για να προσφέρει στους θεσμικούς πελάτες άμεση πρόσβαση σε κρυπτονομίσματα, ξεκινώντας από το Bitcoin. Αυτή η συνεργασία έχει τη δυνατότητα να φέρει τρισεκατομμύρια δολάρια στην κατηγορία περιουσιακών στοιχείων κρυπτογράφησης τα επόμενα χρόνια.
• BNY Mellon: Τον Οκτώβριο του 2022, η BNY Mellon εισήγαγε μια πλατφόρμα φύλαξης περιουσιακών στοιχείων κρυπτογράφησης για να εξασφαλίσει περιουσιακά στοιχεία για θεσμικούς επενδυτές. Καθώς η εταιρεία διαχειρίζεται πάνω από το 20% των παγκόσμιων επενδυτικών περιουσιακών στοιχείων, έχει τη δυνατότητα να επεκτείνει αποτελεσματικά τις χρηματοοικονομικές υπηρεσίες χρησιμοποιώντας το Bitcoin.
• Σύμβουλοι Eaglebrook: Τον Οκτώβριο του 2022, οι Eaglebrook Advisors και η ARK Investment Management ένωσαν τις δυνάμεις τους για να παρέχουν στους οικονομικούς συμβούλους πρόσβαση σε ενεργά διαχειριζόμενες στρατηγικές κρυπτογράφησης, συμπεριλαμβανομένης της άμεσης ιδιοκτησίας περιουσιακών στοιχείων κρυπτογράφησης, των χαμηλών ελάχιστων επενδύσεων και της απρόσκοπτης ενσωμάτωσης αναφορών χαρτοφυλακίου.
• Πιστότητα: Τον Νοέμβριο του 2022, η Fidelity παρουσίασε επίσημα λογαριασμούς λιανικών συναλλαγών για το Bitcoin και τον Ether, επιτρέποντας στους επενδυτές να εμπορεύονται και να διατηρούν με ασφάλεια αυτά τα περιουσιακά στοιχεία στην πλατφόρμα της.

«Το bitcoin είναι πιθανό να κλιμακωθεί σε μια αγορά πολλών τρισεκατομμυρίων δολαρίων».

Η έρευνα της ARK προβλέπει ότι καθώς αυξάνεται η αξία των tokenized χρηματοοικονομικών περιουσιακών στοιχείων στο blockchain, οι αποκεντρωμένες εφαρμογές και τα δίκτυα έξυπνων συμβολαίων που τις υποστηρίζουν έχουν τη δυνατότητα να κερδίσουν 450 δισεκατομμύρια δολάρια σε ετήσια έσοδα και να φτάσουν σε αγοραία αξία 5.3 τρισεκατομμυρίων δολαρίων έως το 2030.

«Η χρησιμότητα των δικτύων έξυπνων συμβολαίων επεκτείνεται και διαφοροποιείται».

Σύμφωνα με την έκθεση, οι έμποροι επιλέγουν λύσεις αυτοεπιμέλειας και απομακρύνονται από κεντρικούς μεσάζοντες, καθώς προτιμούν όλο και περισσότερο τη διαφάνεια που προσφέρουν τα αποκεντρωμένα χρηματιστήρια. Από το 2020, ο όγκος συναλλαγών των αποκεντρωμένων χρηματιστηρίων (DEX) αυξάνεται ως ποσοστό του συνολικού όγκου συναλλαγών κρυπτονομισμάτων, αν και η CEX εξακολουθεί να ελέγχει το μεγαλύτερο μέρος της αγοράς, η έκθεση προβλέπει ότι τα DEX θα ενισχυθούν.

Ενώ αρκετές εταιρείες δανεισμού κρυπτονομισμάτων, όπως η Celsius και η Voyager, παρουσίασαν πτώχευση, οι αποκεντρωμένες αγορές δανεισμού όπως η Aave παρέμειναν λειτουργικές. Αυτές οι αγορές συνέχισαν να επεξεργάζονται καταθέσεις, αναλήψεις, δημιουργίες και ρευστοποιήσεις χωρίς καμία διακοπή παροχής υπηρεσιών. Από τον Νοέμβριο του 2020 έως σήμερα, η Aave έχει επεξεργαστεί πάνω από 75 δισεκατομμύρια δολάρια σε εισροές και 66 δισεκατομμύρια δολάρια σε εκροές, όλα μέσω αυτοματοποιημένων έξυπνων συμβάσεων.

Οι αλλαγές στο δίκτυο του Ethereum εισήλθαν σε μια νέα φάση με τη συγχώνευσή του τον Σεπτέμβριο του 2022, η οποία σηματοδότησε τη μετάβασή του από την Απόδειξη Εργασίας (PoW) στην Απόδειξη Συμμετοχής (PoS). Με αυτήν την αλλαγή, το Ethereum εξάλειψε την ανάγκη για εξόρυξη έντασης ενέργειας για να εξασφαλίσει το δίκτυό του, βελτιώνοντας έτσι τη νομισματική του πολιτική και μειώνοντας την έκδοση νέων διακριτικών. Αυτό το νέο μοντέλο διακριτικών είχε ως αποτέλεσμα την ισοπέδωση της καθαρής ετήσιας έκδοσης διακριτικών του Ethereum, η οποία είναι τώρα χαμηλότερη από το 1.7% του Bitcoin και χαμηλότερο από το 4% στο προηγούμενο μοντέλο PoW του Ethereum. Ως αποτέλεσμα του σταθερού δικτύου, η προσφορά Ether αναμένεται να μειωθεί τα επόμενα χρόνια, όπως φαίνεται από την ARK όσον αφορά την προβλεπόμενη αύξηση της προσφοράς μετά τη συγχώνευση.

Η λύση κλιμάκωσης του επιπέδου 2 του Ethereum φαίνεται να βελτιώνει τη δραστηριότητα του δικτύου. Το 2022, ο αριθμός των συναλλαγών στο Arbitrum και το Optimism, δύο ευρέως χρησιμοποιούμενα δίκτυα επιπέδου 2, έφτασε στο ίδιο επίπεδο με εκείνες στο βασικό επίπεδο του Ethereum. Επιπλέον, ο αριθμός των ενεργών διευθύνσεων σε κάθε δίκτυο αυξήθηκε σημαντικά, με αύξηση 11 φορές για το Arbitrum και 19 φορές για το Optimism.

Κάποιος λόγος ανησυχίας παραμένει το ποσοστό προσφοράς διακριτικών που λαμβάνεται από ορισμένα δίκτυα επιπέδου 1. Στις μπλοκ αλυσίδες στρώματος 1, σημειώθηκε αύξηση του ποσοστού της προσφοράς διακριτικών που ελέγχεται από εμπιστευτικούς παράγοντες, όπως ιδρυτικές ομάδες, ιδιώτες επενδυτές και ιδιωτικά ιδρύματα και κεφάλαια. Αυτή η τάση οφείλεται στη συσσώρευση μεγαλύτερων αποθεματικών από τους ιδρυτές για να ανταγωνιστούν τους καθιερωμένους παίκτες, καθώς και στην αύξηση των επενδύσεων από επιχειρηματικά κεφάλαια σε πρωτόκολλα βασικού επιπέδου. Επιπλέον, ρυθμιστικές εκτιμήσεις οδήγησαν σε μείωση της χρήσης των Αρχικών Προσφορών Νομισμάτων ως μέσου ανοιχτής διανομής, επισημαίνει η ARK.

«Τα δίκτυα έξυπνων συμβολαίων θα μπορούσαν να διευκολύνουν ετήσιες χρεώσεις 450 δισεκατομμυρίων δολαρίων έως το 2030».

Μετά την κατάρρευση των κεντρικών διαμεσολαβητών κρυπτογράφησης το περασμένο έτος, οι αποκεντρωμένες δημόσιες αλυσίδες μπλοκ με αυτοεκτελούμενες συμβάσεις παρέχουν μια πιο διαφανή και μη θεμελιώδη λύση για τις χρηματοοικονομικές υπηρεσίες. Η αποκέντρωση γίνεται κρίσιμος παράγοντας για την υποστήριξη του αρχικού σκοπού της δημόσιας υποδομής blockchain. Η έρευνα της ARK δείχνει ότι καθώς η αξία των χρηματοοικονομικών περιουσιακών στοιχείων με διακριτικά αυξάνεται στο blockchain, οι αποκεντρωμένες εφαρμογές και τα δίκτυα έξυπνων συμβολαίων θα μπορούσαν να αποφέρουν ετήσια έσοδα 450 δισεκατομμυρίων δολαρίων και να φτάσουν σε αγοραία αξία 5.3 τρισεκατομμυρίων δολαρίων έως το 2030.