Bitcoin ETF: Οι πιο έξυπνοι τύποι στο δωμάτιο; Μεγάλες εταιρείες της Wall Street κρατούν τσάντα Bitcoin

Δεν είναι μόνο οι ερασιτέχνες που πλήττονται από το κραχ του Bitcoin ETF. Η έκρηξη παγιδεύει και μεγάλες εταιρείες της Wall Street και επαγγελματίες.

X

Η Goldman Sachs είναι ο μεγαλύτερος κάτοχος του ProShares Bitcoin Strategy ETF (ΜΠΙΤΟ) με 10.5 εκατ. μετοχές. Αυτό ισχύει από την τελευταία κατάθεση μεγέθους θέσης στις 30 Σεπτεμβρίου, αναφέρει μια ανάλυση της Investor's Business Daily των δεδομένων από την S&P Global Market Intelligence. Η Goldman Sachs στην πραγματικότητα αύξησε τη θέση της κατά σχεδόν 20% κατά το τρίτο τρίμηνο. Και οι μετοχές του μεγαλύτερου Bitcoin ETF, το οποίο επενδύει σε συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης Bitcoin, έχασαν τα δύο τρίτα της αξίας τους φέτος.

Εν τω μεταξύ, η Morgan Stanley Investment Management και η ARK Investment Management είναι οι Νο. 2 και Νο. 3 μεγαλύτεροι κάτοχοι ενός άλλου δημοφιλούς ταμείου Bitcoin, Γκρίζα κλίμακα Bitcoin Trust (GBTC) από τις τελευταίες καταθέσεις τους στις 31 Ιουλίου και στις 30 Σεπτεμβρίου, αντίστοιχα. Η Morgan Stanley κατείχε 11.2 εκατομμύρια μετοχές και η ARK Investment 6.5 εκατομμύρια μετοχές. Το Bitcoin σε κλίμακα του γκρι μειώθηκε κατά 74% φέτος.

«Τώρα, όπως φαίνεται, ο κόσμος των κρυπτονομισμάτων παλεύει με μια δική του κρίση». είπε ο Jack Ablin, στρατηγός της Cresset Capital Management. «Αν και είναι πολύ νωρίς για να προβλέψουμε έναν ευρέως διαδεδομένο καταρράκτη κρυπτονομισμάτων, οι φετινές εκδηλώσεις έχουν ευρύτερες επιπτώσεις για τους επενδυτές».

Πόσο διαδεδομένος και σοβαρός είναι ο αντίκτυπος από την πτώση των τιμών του Bitcoin;

Σε ποιον ανήκει το Bitcoin;

Είναι μια κακή χρονιά για να έχεις Bitcoin. Η τιμή του Bitcoin μειώθηκε κατά 74% φέτος σε λιγότερο από 17,000 $, λέει η Coinbase.

Οι τιμές του Bitcoin καταρρέουν φέτος εν μέσω μιας πτωτικής αγοράς στο χρηματιστήριο, της ανόδου του δολαρίου και της οικονομικής αδυναμίας. Και η οικονομική κατάρρευση του ανταλλαγή Bitcoin, FTX, ταρακούνησε επίσης ολόκληρο το οικοσύστημα ETF κρυπτονομισμάτων.

Παραμένουν ερωτήματα για το πόσο διαδεδομένος είναι ο πόνος από την ιδιοκτησία του Bitcoin. Πολλοί μεγάλοι επενδυτές επιχειρηματικών κεφαλαίων βάζουν χρήματα στο FTX. Και όμως, τα ETF του Bitcoin έκαναν την επένδυση στο ίδιο το κρυπτονόμισμα πιο mainstream.

«Οι έμποροι κρυπτονομισμάτων εξακολουθούν να λένε «Τι συμβαίνει το FTX;» είπε ο Έντουαρντ Μόγια από την Οάντα. "Το Bitcoin και το Ethereum εξαρτώνται από οποιαδήποτε ευρύτερη διάθεση κινδύνου για την αγαπημένη ζωή."

Τα ETF κρυπτονομισμάτων παίρνουν σφυρί

Οι επενδυτές του Bitcoin ETF αισθάνονται τη ζέστη.

Μια συλλογή από μερικά από τα μεγαλύτερα ETF που σχετίζονται με το Bitcoin και το Bitcoin έχουν μειωθεί φέτος από 25% σε 81%. Το πιο σκληρό χτύπημα είναι το ETF των 5.6 εκατομμυρίων δολαρίων Viridi Bitcoin Miners (RIGZ), που μειώνεται κατά 81%. Το ETF επενδύει σε εξόρυξη Bitcoin και κατασκευαστές ημιαγωγών σε ανεπτυγμένες χώρες.

Οι κορυφαίες συμμετοχές του ETF είναι Καταπολέμηση της αναταραχής (RIOT) σε 11%, Bitfarms στο 8% και Cleanspark στο 7%. Όλες αυτές οι μετοχές έδωσαν στους επενδυτές τεράστιες απώλειες φέτος. Μόνο οι μετοχές της Riot σημείωσαν πτώση σχεδόν 79% φέτος.

Τι ακολουθεί για τα ETF Bitcoin;

Όμως, όσο μεγάλες κι αν είναι οι απώλειες στα ETF του Bitcoin, είναι πολύ νωρίς για να διαγραφεί η κατηγορία περιουσιακών στοιχείων, λέει η Roxanna Islam, αναπληρώτρια διευθύντρια έρευνας της VettaFi.

Το Ισλάμ λέει ότι η συντριβή του FTX είναι «σημαντική», αλλά κάθε άλλο παρά άνευ προηγουμένου. «Έχουμε δει παρόμοια πράγματα να συμβαίνουν με το Celsius, το Voyager Digital, ακόμη και με τη συντριβή Terra», είπε ο Ισλάμ.

Και κατά κάποιο τρόπο, το τελευταία έκρηξη FTX θα μπορούσαν να βοηθήσουν τα ETF του Bitcoin να προσελκύσουν περισσότερο τους ανθρώπους που θέλουν να διατηρήσουν την έκθεση, αλλά με λιγότερο λειτουργικό κίνδυνο.

Αντί να εμπιστεύονται ένα τρίτο μέρος όπως το FTX, πολλοί επενδυτές Bitcoin μπορεί να επιλέξουν να αγοράσουν το δικό τους κρυπτογράφηση και να το διατηρήσουν στα δικά τους ψηφιακά πορτοφόλια, είπε ο Ισλάμ. Ωστόσο, αυτό απαιτεί να κρατάτε ιδιωτικά κλειδιά για να ξεκλειδώσετε τα πορτοφόλια. Έτσι, για τους επενδυτές που δεν θέλουν να ασχοληθούν με αυτό, τα Bitcoin ETFs όπως το BITO, το Amplify Transformational Data (BLOCK) ή Invesco Alerian Galaxy Crypto Economy (ΣΑΤΟ) μπορεί ακόμη να ασκήσει έφεση.

«Αφού κατακάθεται η σκόνη, αυτό θα μπορούσε να είναι θετικό για τα συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης Bitcoin, όπως το BITO, τα οποία έχουν εξαιρετικά υψηλή συσχέτιση με το Bitcoin χωρίς στην πραγματικότητα να κατέχουν το περιουσιακό στοιχείο», είπε ο Ισλάμ.

Οι μεγαλύτεροι κάτοχοι του ETF στρατηγικής Bitcoin ProShares

Πηγές: S&P Global Market Intelligence, IBD

Ακολουθήστε τον Matt Krantz στο Twitter @ματκράντζ

ΜΠΟΡΕΙ ΝΑ ΣΟΥ ΑΡΕΣΕΙ ΕΠΙΣΗΣ:

Οι κορυφαίες 11 μετοχές της Bank Of America για το 2022

Ο Warren Buffett ρίχνει επιτέλους 4 άθλιες μετοχές

Μάθετε πώς να χρονίζετε την αγορά με τη στρατηγική αγοράς ETF της IBD

Βρείτε τις καλύτερες σημερινές μετοχές ανάπτυξης για παρακολούθηση με το IBD 50

Εγγραφείτε στο IBD Live Every Morning για Συμβουλές μετοχών πριν από το άνοιγμα

Τι να κάνετε καθώς το Market Rally κερδίζει το Steam; 5 Μετοχές κοντά σε πόντους αγοράς