Υπάρχουν χιλιάδες εταιρείες εισηγμένες στο χρηματιστήριο εκεί έξω και όλες στέλνουν μια σειρά από μηνύματα που οι επενδυτές πρέπει να μάθουν να ερμηνεύουν. Η ανάλυση αυτών των σημάτων είναι απαραίτητη για την επιτυχία της επένδυσης και η ύπαρξη μιας ξεκάθαρης στρατηγικής, βασισμένης σε αξιόπιστους δείκτες αγοράς, συχνά κάνει τη διαφορά μεταξύ του κέρδους ή της απώλειας στην αγορά.
Ένα από τα πιο ξεκάθαρα σημάδια που μπορούν να ακολουθήσουν οι μικροεπενδυτές είναι τα αγοραστικά πρότυπα των εταιρικών εμπιστευτικών πληροφοριών. Αυτά είναι τα στελέχη της εταιρείας που κατέχουν υψηλές θέσεις – Διευθύνοντες Σύμβουλοι, Οικονομικοί Διευθυντές, Διευθύνοντες Σύμβουλοι, μέλη Δ.Σ. – δίνοντάς τους πρόσβαση στις εσωτερικές λειτουργίες των εταιρειών τους και ευθύνη έναντι των διοικητικών συμβουλίων και των μετόχων για την απόκτηση κερδών. Το αποτέλεσμα: οι γνώστες δεν αγοράζουν επιπόλαια τη δική τους μετοχή και όταν το κάνουν, οι επενδυτές θα πρέπει να το λαμβάνουν υπόψη.
Για να αποκτήσουμε τη δική μας αίσθηση για αυτήν τη στρατηγική, χρησιμοποιήσαμε το εργαλείο Hot Stocks του TipRanks Insiders για να συγκεντρώσουμε λεπτομέρειες για δύο μετοχές των οποίων οι γνώστες των οποίων αγόρασαν πρόσφατα. Υπάρχουν και άλλα θετικά σημαίνοντα που πρέπει να ακολουθήσουν. Αυτές οι μετοχές βαθμολογούνται ως Ισχυρές αγορές από τη συναίνεση των αναλυτών και προβλέπεται ότι θα ανεβούν άνοδο τους επόμενους μήνες. Ας ρίξουμε μια πιο προσεκτική ματιά.
Petco Υγεία και Ευεξία (ΥΦΑΔΙ)
Θα ξεκινήσουμε με μια ματιά σε μια εταιρεία που είναι τόσο παλιά όσο και νέα στις δημόσιες αγορές. Η Petco, η γνωστή αλυσίδα εφοδιασμού και επωνυμία κατοικίδιων ζώων, πουλάει τα πάντα, από τροφές για κατοικίδια και βασικά είδη φροντίδας μέχρι ασφάλιση ιδιοκτητών κατοικίδιων μέχρι περιποίηση, ενώ τα καταστήματα διαθέτουν ακόμη και μια επιλογή από μικρά ζωντανά ζώα. Η εταιρεία εισήλθε στο χρηματιστήριο τον περασμένο Ιανουάριο για τρίτη φορά στην ιστορία της. Η IPO του περασμένου έτους είδε την εταιρεία να κυκλοφόρησε 48 εκατομμύρια μετοχές στην αγορά, στα 18 δολάρια η καθεμία, και να συγκεντρώσει περισσότερα από 864 εκατομμύρια δολάρια σε ακαθάριστα έσοδα.
Η Petco δεν θα αναφέρει τους αριθμούς της για το 4ο τρίμηνο ή το πλήρες έτος 2021 μέχρι τον Μάρτιο, αλλά μπορούμε να πάρουμε μια αίσθηση για την εταιρεία με μια ματιά στους αριθμούς του τρίτου τριμήνου που κυκλοφόρησαν τον Νοέμβριο. Η εταιρεία ανέφερε 3 δισεκατομμύρια δολάρια στην κορυφή, σχετικά σταθερά διαδοχικά, αλλά αυξήθηκε κατά 1.44% από έτος σε έτος και σχεδόν 15% πάνω από τις εκτιμήσεις. Τα καθαρά κέρδη ανήλθαν στα 5 σεντς ανά μετοχή και η εταιρεία αύξησε την καθοδήγηση για το 20 για ολόκληρο το έτος.
Παρόλα αυτά, η μετοχή υποχώρησε απότομα μετά την ανακοίνωση των κερδών λόγω της σημαντικής μείωσης του μεικτού περιθωρίου. Συγκεκριμένα, τα μικτά περιθώρια μειώθηκαν κατά 180 bps σε ετήσια βάση, υπολείποντας της συναινετικής εκτίμησης -130 bps. Η εταιρεία απέδωσε την πίεση κυρίως σε υψηλότερο μείγμα πωλήσεων αναλωσίμων λόγω της σύγκρισης με την περσινή περίοδο με ασυνήθιστα χαμηλό μείγμα και λόγω της επιτυχούς διατήρησης και ανάπτυξης της δραστηριότητας αναλωσίμων.
Αυτό σημαίνει ότι οι μετοχές του WOOF έχουν πλέον χαμηλές τιμές, και τουλάχιστον δύο άτομα που έλαβαν γνώση το σημείωσαν. Ο Michael Nuzzo, ο οποίος φορά πολλά καπέλα ως EVP, CFO και COO, ξόδεψε πάνω από 78,000 $ σε 4,340 μετοχές. Το πιο σημαντικό, ίσως, είναι ότι ο Διευθύνων Σύμβουλος και Πρόεδρος της εταιρείας Ron Coughlin αγόρασε 23,290 μετοχές, μειώνοντας πάνω από 400,000 δολάρια για τη μετοχή.
Στο μέτωπο των αναλυτών, η αναλύτρια του Needham, Anna Andreeva, βλέπει αυτή τη μετοχή ως υποτιμημένη και τιμολογημένη σε ένα ελκυστικό σημείο εισόδου, με θετικές μακροπρόθεσμες προοπτικές.
«Η μετοχή έχει υποχωρήσει μετά την εκτύπωση του 3ου τριμήνου του 21ου και τώρα διαπραγματεύεται με 1x EV/Πωλήσεις το '22 – πιστεύουμε ότι το premium είναι δικαιολογημένο λόγω της λιγότερο διακριτικής φύσης της κατηγορίας κατοικίδιων ζώων, πολλαπλών πρωτοβουλιών για την προώθηση της οργανικής ανάπτυξης κορυφαίας γραμμής μπροστά από ο χώρος για κατοικίδια και η επέκταση του EBITDA (τα τελευταία 3 χρόνια, τα περιθώρια EBITDA αυξήθηκαν μόνο 20-30 bps, με ισχυρή μόχλευση κορυφαίας γραμμής, με μεγαλύτερες ευκαιρίες ελέγχου opex ακόμα μπροστά)», σημείωσε η Andreeva.
«Με το αποτύπωμά του σε όλα τα κανάλια, το WOOF θα πρέπει να αναπτύσσεται ταχύτερα από την κατηγορία κατοικίδιων ζώων (προβλήθηκε στο HSD έως το 2025) δεδομένης της πρώιμης επέκτασης του κτηνιατρικού νοσοκομείου (172, ευκαιρία για 900+), της μετατροπής των πελατών σε πολυκάναλο (βοηθούμενο από μια μοναδική σχέση με το DoorDash για παράδοση αυθημερόν) και αύξηση των επαναλαμβανόμενων ροών εσόδων/υψηλής αφοσίωσης όπως το repeat, το BOPUS, το Vital Care και το PupBox», πρόσθεσε ο αναλυτής.
Για το σκοπό αυτό, η Andreeva βαθμολογεί το WOOF για μια Αγορά και η τιμή στόχος της για τα 30 $ συνεπάγεται ανοδική πορεία ενός έτους ~56%. (Για να παρακολουθήσετε το ιστορικό της Andreeva, κάντε κλικ εδώ)
Συνολικά, είναι σαφές ότι η Wall Street συμφωνεί με αυτήν την αισιόδοξη άποψη για την Petco. Η μετοχή της εταιρείας έχει 8 πρόσφατες αξιολογήσεις, οι οποίες περιλαμβάνουν 7 για Αγορά και μόνο 1 για Διατήρηση και υποστηρίζουν τη συναίνεση των αναλυτών Strong Buy. Οι μετοχές διαπραγματεύονται για 19.27 δολάρια και η μέση τιμή στόχος των 27.83 δολαρίων υποδηλώνει περιθώρια για άνοδο 44% τους επόμενους 12 μήνες. (Δείτε πρόβλεψη μετοχών WOOF στο TipRanks)
Adobe, Inc. (ADBE)
Από τις λιανικές προμήθειες κατοικίδιων ζώων, θα περάσουμε στον κλάδο της τεχνολογίας, όπου έχει λάβει χώρα μεγάλο μέρος της πρόσφατης δράσης της αγοράς. Η Adobe, όπως και η Petco, είναι ένα πολύ γνωστό όνομα με σταθερή επωνυμία και ισχυρή σειρά προϊόντων. Εκτός από τη δημιουργία του PDF στις αρχές της δεκαετίας του 1990, η Adobe είναι επίσης ο προμηθευτής των Photoshop, InDesign και Illustrator, για να αναφέρουμε μόνο μερικά από τα προϊόντα της. Η εταιρεία έχει αλλάξει τις προσφορές της στο μοντέλο SaaS τα τελευταία χρόνια και οι πελάτες μπορούν να έχουν πρόσβαση στα προγράμματα στο Adobe Creative Cloud.
Αυτή η ισχυρή εταιρεία τεχνολογίας έχει μακρά ιστορία στην παροχή αποτελεσμάτων, τόσο για πελάτες όσο και για επενδυτές. Ωστόσο, τον περασμένο Δεκέμβριο, οι μετοχές της Adobe υποχώρησαν απότομα, αμέσως μετά τη δημοσίευση των αποτελεσμάτων του τέταρτου τριμήνου και του οικονομικού έτους 4.
Η πτώση της αξίας της μετοχής ήρθε παρόλο που η εταιρεία ουσιαστικά απέδωσε, για άλλη μια φορά, στην κορυφή και στην κάτω γραμμή. Τόσο τα έσοδα όσο και το EPS ανταποκρίθηκαν στις προσδοκίες, φτάνοντας τα 4.11 δισεκατομμύρια δολάρια και τα 3.20 δολάρια αντίστοιχα. Τα έσοδα αυξήθηκαν κατά 19% σε ετήσια βάση και το EPS αυξήθηκε κατά 13%.
Προσβλέποντας στο μέλλον, ωστόσο, η Adobe απογοήτευσε με την καθοδήγησή της για το οικονομικό 2022. Η εταιρεία αναμένει κορυφαία γραμμή το επόμενο οικονομικό έτος 17.9 δισεκατομμυρίων δολαρίων, χωρίς την προσδοκία των 18.19 δισεκατομμυρίων δολαρίων. Και ενώ η διοίκηση προβλέπει ότι το ετήσιο EPS θα αυξηθεί από 12.48 $ σε 13.70 $ το επόμενο έτος, η Wall Street ήλπιζε να δει $14.26.
Η πτώση της τιμής της μετοχής δεν πτόησε τη Λόρα Ντέσμοντ, από το Διοικητικό Συμβούλιο της εταιρείας, να αυξήσει τη συμμετοχή της. Την περασμένη εβδομάδα, ο Desmond αγόρασε μετοχές αξίας άνω του 1 εκατομμυρίου δολαρίων, σε δύο δόσεις, η μία από 482 μετοχές και η άλλη 492.
Και δεν είναι η μόνη σίγουρη για το μέλλον της Adobe. Ο αναλυτής της Deutsche Bank Brad Zelnick, ο οποίος κατέχει βαθμολογία 5 αστέρων από την TipRanks, πιστεύει επίσης ότι η Adobe θα συνεχίσει να προσφέρει ανάπτυξη.
«Θεωρούμε την Adobe ως έναν κορυφαίο παράγοντα παροχής ψηφιακών εμπειριών και βλέπουμε τη διαρκή ανάπτυξη μπροστά, παρά το ήδη σημαντικό μερίδιο αγοράς της στον πυρήνα της δημιουργικής αγοράς… Η στρατηγική DX της εταιρείας έχει ανθίσει μετά την εξαγορά της Omniture το 2009 με τις συνέργειες μεταξύ DM και DX πιο λογικές από πάντα. Είμαστε πεπεισμένοι από το τεράστιο μέγεθος του δημιουργικού TAM της Adobe (το οποίο συνεχώς επεκτείνεται πέρα από τις προσδοκίες), τους πολλούς μοχλούς της για διαρκή ανάπτυξη, καθώς και την ακόμη μεγαλύτερη ευκαιρία στην Ψηφιακή Εμπειρία», είπε ο Zelnick.
Ο Zelnick δίνει στις μετοχές της ADBE μια αξιολόγηση Αγοράς, ενώ ο στόχος τιμής των 715 δολαρίων υποδηλώνει ότι η μετοχή έχει ανοδική πορεία ~35% μπροστά της φέτος. (Για να παρακολουθήσετε το ιστορικό του Zelnick, κάντε κλικ εδώ)
Οι μεγάλες εταιρείες τεχνολογίας τείνουν να τραβούν την προσοχή των χρηματιστηριακών αναλυτών της Wall Street και η Adobe δεν αποτελεί εξαίρεση. Η μετοχή δεν έχει λιγότερες από 24 κριτικές αναλυτών στο αρχείο και κατανέμονται 18 προς 6 (ή 3 προς 1, αν προτιμάτε) υπέρ των Αγορών έναντι Διακράτησης, για μια ισχυρή συναίνεση των αναλυτών Αγοράς. Η ADBE τιμολογείται επί του παρόντος στα 529.89 $ και ο μέσος στόχος της τιμής των 674.67 $ υποδηλώνει περιθώρια για ανατίμηση της μετοχής ~27% από αυτό το επίπεδο. (Δείτε πρόβλεψη μετοχών ADBE στο TipRanks)
Για να βρείτε καλές ιδέες για διαπραγμάτευση μετοχών σε ελκυστικές αποτιμήσεις, επισκεφθείτε τα Best Stocks to Buy της TipRanks, ένα νέο εργαλείο που ενώνει όλες τις ιδέες της TipRanks.
Αποποίηση ευθυνών: Οι απόψεις που εκφράζονται σε αυτό το άρθρο είναι αποκλειστικά αυτές του επιλεγμένου αναλυτή. Το περιεχόμενο προορίζεται να χρησιμοποιηθεί μόνο για ενημερωτικούς σκοπούς. Είναι πολύ σημαντικό να κάνετε τη δική σας ανάλυση πριν κάνετε οποιαδήποτε επένδυση.
Πηγή: https://finance.yahoo.com/news/2-strong-buy-stocks-insiders-014552251.html